Långtidskostnader är ett stort problem för många pensionärer, eftersom en stor andel av dem inte är försäkrade för denna risk. Men många kommer att behöva det någon gång i sina liv och det kommer vanligtvis att hända i en tid då de kommer att vara fysiskt oförmögen att arbeta eller ersätta sina besparingar. Och en åldrande babyboomer befolkning har gjort denna fråga ett kritiskt inslag i finansiell planering för kunder som inte har råd med långtidsvårdsförsäkring och har uppriktigt sagt inte råd att betala för långtidsvård.

AD:

Christine Benz, Morningstar Inc.s direktör för privatekonomi, samlade nyligen ett antal statistik som lyfter fram detta ämne i en ny artikel. Hög sannolikhet och kostnad Bens datafärg är en ganska dyster bild för seniorer som inte har råd med långtidsvårdsförsäkringar. För mer information, se:

Långsiktigt vårdförsäkring: Vem behöver det? av någon sort. "Andelen 65-åringar som antingen tillbringade minst en natt i ett vårdhem eller behövde hushållsomsorg inom hemmet under de två senaste åren hoppade med 40% respektive 50% mellan 2000 och 2010. Och kostnaderna kan vara svimlande - i dyra geografiska områden kan det årliga utlägget för vård i en långtidsvård överstiga sex siffror, "skrev hon.

AD:

Benz skrev också att kostnaden för premier för långtidspensionsförsäkringar har ökat mycket snabbare än inflationen över tiden. Faktum är att försäkringsbolag har tvingats fortsätta höja sina premier på grund av den höga förekomsten av fordringar med denna typ av täckning. Detta har gjort det svårt för många lufttrafikföretag att försäkra sina policyägare på lönsam basis. Policyägare som har betalat premier till dessa policyer i flera år kan nu inte fortsätta betala sina premier eftersom räntorna fortsätter att stiga, vilket innebär att de lämnar dem utan skydd och utan alla pengar som de tidigare har betalat in genom åren. Benz skrev att kostnaden för vissa långsiktiga vårdpolicyn ökade med så mycket som 9% år 2016. (För mer, se:

LTC-täckning inte en brainer .)

AD:

Och andelen seniorer som behöver långtidsvård fortsätter också att öka. Benz citerade en statistik från Center for Pension Research på Boston College som uppskattar att 44% av männen och en hel del 58% av kvinnorna kommer att behöva någon form av hanterad vård innan de dör. Denna alarmerande nyheter är en stor källa till oro för finansiella planerare, som måste försöka hjälpa sina kunder att maximera sina resurser för att hantera detta. Centret uppgav emellertid också att den genomsnittliga varaktigheten för långtidstjänster är kortare än många tror. Män behöver vanligtvis bara vård i ungefär ett år, medan den genomsnittliga varaktigheten av vård för kvinnor är ungefär ett år och fem månader.Men 22 procent av männen och 36 procent av kvinnorna kommer att behöva vårda mer än ett år.

En Genworth-undersökning avslöjade att den årliga kostnaden för långtidsvård kommer att leda patienterna $ 82, 125 för ett halvprivat rum och $ 92, 378 för ett privat rum. Och den femåriga inflationstakten för ett privat rum är en jättestor 3,5%. Vuxna daghem omsätter cirka 17 dollar, 680, medan en assisterad levnadsfacilitet kostar ungefär 439, 539 kronor. Och en rapport från 2010 om anställningsberättelseforskningsinstitut anger att bara 13,2 procent av dem som får någon form av professionell hemhälsovård har försäkring för att täcka Det.

Vårdgivare

En annan viktig faktor som Benz adresserar är effekten av långtidsvård på vårdgivarna. Family Caregiver Alliance uppgav att två tredjedelar av vårdgivare är vänner och familj av mottagarna. Nästan tre fjärdedelar av dessa människor har upplevt arbetsrelaterad stress som ett resultat av vårdgivningen. År 2015 offentliggjorde AARP en uppskattning att det totala dollarvärdet av vården som tillhandahålls av dessa obetalda arbetstagare uppgår till cirka 470 miljarder dollar. (För mer, se:

Långtidsvård: Mer än bara ett vårdhem .) Benz skrev också att Kaiser Family Foundation har uppskattat att endast 8% av alla långsiktiga vård som Erhållen betalas av försäkring. Centrum för pensionsforskning uppgav också att endast 13% av pensionärerna nu har någon form av långtidsplektiv täckning.

En möjlig lösning

En avväg som seniorer kan ta för att skydda sig från de höga kostnaderna för långtidsvård är att köpa en livförsäkring som har accelererande ryttare som kan betala för dessa utgifter. Livförsäkringsbranschen omfattar snabbt den här nya politiken som ett lönsamt alternativ till traditionell långtidspensionspolitik, som kan kosta tusentals dollar om året och kan fortfarande aldrig behövas.

Bottom Line

Pensionärer måste börja förbereda sig nu för kostnaden för långtidsvård, eftersom ungefär hälften av dem kommer att behöva någon form av det vid någon tidpunkt. Försäkring, besparingar och familjeomsorg ger kanske allt för att täcka denna kostnad. De som inte har gjort någon planering i detta område behöver kontakta sin ekonomiska rådgivare för att hjälpa dem att förbereda sig för denna händelse. (För mer, se:

Hur man väljer den bästa långsiktiga vårdförsäkringen .)