När ska pensionärer minska bostäderna? Det är en oundviklig fråga, för tiden står still för ingen. Livssäsonger förändras över tid, och en dag kommer du att hitta dig själv att fråga den frågan mer seriöst än idag. I slutändan är svaret baserat på dina individuella omständigheter. Här är några saker att tänka på när beslut fattas. (För mer, se Fastighetsrådgivning för nybörjare .)

AD:

Nedskärning av ditt hem: Omständigheter att överväga

De flesta fräscha ute i skolan - eller nyligen gifta med lite pengar - börja i en bottenbenslägenhet. Med tiden, när en familj växer i takt med sin inkomst, blir ett flerbostadshus i allmänhet bostadens val. Senare i livet flyttar barnen ut (ett hopp), och huset är fyllt med mer minnen än människor. Det är ganska sannolikt att det inte längre finns något behov av att betala utgifterna som följer med ett stort hem. När pensionen helt sätter in - och individer eller par lever ofta på mindre inkomster - vilket gör sina pengar senast kan bli ett allvarligt problem.

AD:

"Downsizing är både ekonomiskt och emotionellt beslut, säger Allan Katz, CFP, ChFC, CLU, president för Comprehensive Wealth Management Group, LLC, i Staten Island, NY" Det är ofta blir en nödvändighet eftersom pensionsinkomst inte kan hålla utgifterna. Det skulle också vara meningsfullt om det innebär nedskalningskostnader, som nu kan användas för andra saker som familjesemester, att ta hand om barnbarn, etc. "

AD:

Att sälja hemmet kan vara det perfekta sättet att sänka kostnaderna, men det är inte alltid fallet.

Kostnaden för att sälja. Försäljning av ditt hem kommer med några ganska höga kostnader. Du kommer sannolikt att göra några ansiktslyftning / stil uppdateringar för att få bästa pris, du kan ha 6% eller mer i realtor kommissioner. Om du gör tillräckligt med pengar i försäljningen kan kapitalvinstskatter ta en stor bit av dina vinster.

Kostnaden för att flytta. Då måste du köpa eller hyra någonstans ny att leva. Om den nya platsen är mycket mindre kan du sluta behöva köpa mindre möbler istället för att bara använda vad du har. Därefter finns det alla kostnader som följer med att flytta: stängningskostnader, faktiska flyttare (och den här gången kan du behöva hjälp med packning för att spara din rygg) och många andra tillbud som du inte vet om tills du gör det.

Immateriella tillgångar. Kanske går det till en solig klimat som en dröm som går i uppfyllelse, men du lämnar livslånga vänner, familj, samhälle och läkare med vilka du har byggt relationer över tiden. Stranden är trevlig, men att ha vänner och familj att spendera tid med är bättre - ger (självklart!) Att du faktiskt gillar dina vänner och familj. "Relationer är viktiga och de är inte lika lätta att utveckla som vi skulle vilja antaga.På grund av det faktum, behandla inte denna fråga för lätt. Du får inte göra nya vänskap i ditt nya hem lika lätt som du gjorde i din gamla … med tanke på att du nu befinner dig i ett annat skede av livet ", säger Bruce Wing, ChFC, CLU, RHU, REBC, president, strategisk rikedom, LLC, Alpharetta, Ga.

Förmodligen tror du förmodligen att ditt hus är värt mer än det egentligen är, så se till att kolla upp det troliga försäljningspriset med några fastighetsmäklare och kanske betala för en fastighetsbedömning , innan man begår ändringen. Undvik nackdelarna med neddragning i pensionering kommer att förklara mer.

AD:

Allt detta betyder en sak: Du måste summa alla kostnader som är förknippade med att flytta för att se om det är vettigt. "Att skapa en jämförelse mellan den gamla hemkostnaden och den nya hemkostnaden är också viktigt. Kommer det nya hemmet att ha högre eller lägre verktyg, till exempel? Kommer det nya hemmet att ha större eller mindre pendlings- eller resekostnader för att besöka sina kära, springa på ärenden, komma till jobbet? Tänk på försäkringskostnader, fastighetsskatt, HOA-avgifter och utgifter innan du flyttar. Skillnaderna kan vara enorma och överraskande beroende på region, säger Elyse Foster, CFP®, chef, Harbour Financial Group, Inc., Boulder, Colo.

AD:

Det betyder inte att du inte kommer att sluta att tjäna: En studie från Boston College Center for Retirement Research fann att nedskärning från en $ 250 000 hem till en $ 150 000 hem är sannolikt att netto du ca $ 6, 250 extra per år eller $ 520 per månad - en betydande summa för den genomsnittliga pensionären. Numrerar som dessa är dock rent hypotetiska. Du måste beräkna dina egna nummer för att göra ett utbildat val.

AD:

Och det är allt innan du börjar tänka på hälsa.

Hälsokonsekvenser

När du blir ålder blir din hälsa en avgörande faktor i alla beslut. Om du (eller din make / maka) har problem med rörligheten är ett hem med två våningar förmodligen inte det bästa stället att bo. Du kan göra tillgänglighet boende, men kostnaderna kan vara höga.

Å andra sidan, om din nuvarande layout har färre trappor eller ligger på ena våningen, är det inte så mycket att öka några dörrar för vandrare jämfört med kostnaderna för att sälja och flytta. Om du är yngre och tänker på åldrande föräldrar (eller ser fram emot att vara en), gör en uppgradering av hemmet med hjälp av vad som kallas universella designstandarder - utforma för människor i alla stadier av livet. Detta gör att du kan stanna kvar i ditt hem så länge du vill utan att behöva göra ändringar för dina senare år.

Mer allvarliga hälsoproblem kan vara en anledning att flytta till någon form av bostadshus, men det är inte en nedskärningsproblem.

The Middle Ground

Om du inte är säker på vad du ska göra finns det en mellanklass att utforska. I stället för att sälja, kan du hyra ditt hem och flytta in i något mindre, med hjälp av hyresintäkterna och banka extra pengar. "Att sälja ditt hem direkt kan orsaka stora störningar i din finansiella strategi. Överväga alltid alternativet att hyra ditt hem till bra hyresgäster som betalar ett premie för din tillgång.Detta gör att du kan vara flexibel med din pensionstyp. Om du väljer att flytta in i en lägenhet eller resa världen, har du nu en ny inkomstform, säger Timothy W. Hooker, AIF®, parther och chefsövervakningsofficer, Dynamic Wealth Solutions, LLC, Southfield, Mich. > Du behöver förmodligen ett förvaltningsbolag, speciellt om du inte har erfarenhet som hyresvärd. Men till och med att lägga till den kostnaden sparar alla kostnaderna för att sälja och låter dig fortsätta inkassera det stigande värdet på ditt hem. Självklart gör inte detta om det inte kommer att ge tillräckligt med extra pengar - om inte ditt andra mål testar ut en ny stad eller behovet av att bo på ett enda våning.

Du kan också hyra ut ett rum eller en del av ditt hem, men du bör gå lätt, särskilt om det är någon du inte vet. Och studera lokala förordningar om rumskamrater - inte bara om du kan ha en i ditt grannskap, men vad händer om du vill vräka en. (

Hur man hyr ut ditt extrarum kan komma tillbaka stavar ut några detaljer.) Andra skäl att sälja

Om du har betalat ditt hem, försöker du hålla fast på det utan att ta på dig själv är meningsfullt . Men ibland säljer är fortfarande den bästa idén. Om du planerar att resa mycket, behöver du bara en liten plats att ringa hem. Om du behöver omfattande, pågående sjukvård som ditt lokala eller regionala sjukhus inte kan stödja, kan flyttning också vara tillrådligt.

Bottom Line

Som en pensionär hoppas du kunna göra vissa val om hur du bor som inte ligger i pengar. Om du älskar ditt hem och alla minnen som det innehar, kan du stanna även om det inte ger någon ekonomisk mening. Varför? För att du kan.

Hur vet du om du ska sälja? Krossa siffrorna. Beräkna de initiala kostnaderna för att flytta och jämföra dem med de årliga besparingarna du kommer att inse. En liten vinst är förmodligen inte värt din tid, men en betydande besparing kan vara meningsfull. (För mer, se

5 Anledningar till pensionärer är upplösning istället för att sänka sina hem och Förminska ditt hem för att minska kostnaderna ).