Under ett visst år kommer din vilja se många artiklar om Roth IRAs och visdom att konvertera ditt traditionella IRA-konto till en Roth IRA. Sanningen är att som nästan alla beslut i den finansiella planens värld fattar beslutet om huruvida man konverterar till en Roth IRA förnuft för en persons situation att bero på deras unika situation. Här är några faktorer som finansiella rådgivare och deras kunder bör överväga.

Nuvarande vs framtida skatter

Beslutet om huruvida någon eller en kunds traditionella IRA-konto (er) ska konverteras till en Roth kommer ner till att se på deras nuvarande skattesats jämfört med var de kan vara på vägen. Sagt ett annat sätt är det meningsfullt att betala mer skatt nu för att spara på skatter senare? En viktig övervägning när det gäller att avgöra om en Roth-omvandling är rätt för en kund är huruvida de har pengar utanför deras IRA-konto för att täcka skatterna. Det är sällan om någonsin meningsfullt att betala skatt från IRA, eftersom detta kommer att orsaka antingen en större uttag än önskat eller resultera i att klienten tar ut mindre än de skulle vilja. Detta kan enkelt bli ett mycket dyrt förslag med den extra skatt som uppstår. (För mer, se: Den enkla skattematiken för Roth-omvandlingar .)

Skattefäste vid pensionering

När IRA: s började uppstå var tanken att pensionärer säkert skulle vara i en lägre skattekonsol vid pensionering och de inkomstskatter som skulle betalas vid uttag ur deras konto skulle göras med dem i en lägre skattesats än i deras arbetsår. Dagens pensionärer kan inte räkna med att de befinner sig i en lägre skattesats vid pensionering. Pensionsutbetalningar och pensionsavdrag kan lägga upp. Med många pensionärer som också arbetar i pension kan deras inkomst förbli hög. Dessutom är en stor okänd där inkomstskattesatserna är på väg. Om de skulle dra upp drastiskt kunde även kunder med vinstdämpande pensionsavbrott stiga genom en ökning av skattesatserna.

Roth IRAs är inte föremål för obligatoriska minimidistributioner (RMD) och kan därför förbli intakta och fortsätta att växa i värde. Vid kundens död kan kontot gå till en make som kan göra det egna och inte vara föremål för RMD medan de lever. Makan kan i sin tur lämna kontot till sina utsedda stödmottagare som kommer att behöva ta RMD, men dessa utdelningar beskattas inte. Frågan är om det är vettigt att göra en konvertering till ett Roth-konto nu, betala skatterna och sedan låta kontot växa över tiden? En finansiell rådgivare kan hjälpa dig att köra siffrorna och titta på de potentiella fördelarna över tiden under flera scenarier. (För mer, se:

Roth vs Traditionell IRA: Vilket är rätt för dig?

) Inga RMDs Som tidigare nämnts är Roth IRA inte föremål för RMDs som traditionella IRA. Det kan vara meningsfullt att göra partiella Roth-omvandlingar under några år för att minska beloppet i traditionella IRA-konton som skulle bli föremål för RMDs vid 70 års ålder. Klienten och deras ekonomiska rådgivare kan se sina inkomster varje år och planera att göra en partiell omställning i år där kundens inkomst kan vara lite lägre än normalt för att "fylla sin skattekonsol. "Till exempel, för en klient som går i pension i början av 60-talet, kan deras inkomst sjunka under pensionen. Att göra en Roth-konvertering kan vara meningsfullt i denna tidsram för att minska RMDs några år på vägen.

Tax Diversification

Ett sätt att bekämpa osäkerheten om framtida inkomstskattesatser är att diversifiera skattestrukturen i din portfölj. Detta kan innefatta traditionella skattefördröjda pensionskonton, såsom en IRA eller en 401 (k), tillsammans med skattepliktiga investeringar och skattefria Roth-konton. Denna diversifiering kan vara en säkring mot framtida förändringar i skattesatserna och kan vara en bra anledning att göra en Roth-konvertering. (För mer, se:

Skattebesparande råd för IRA-ägare

.) Yngre investerare En yngre klient som har många år fram till pensionering kan vara en bra kandidat till en Roth-omvandling. Tankprocessen här är att de kommer att ha många år för att investeringarna i kontot ska bli skattefria och det kan lätt kompensera kostnaden för de skatter som betalas vid omvandlingstidpunkten. Dessutom kan yngre investerare vara i en lägre inkomstskatt som skulle göra det här alternativet ännu mer attraktivt.

Avräkningsavdrag

En Roth-konvertering kan vara meningsfull i år när kunden har poster som kan kompensera någon eller all skatt som kommer att betalas vid konverteringen. Kanske är det något slags specialavdrag eller någon förlust som överförs från tidigare år. Alla objekt som detta kan ta några av stavningarna från konverteringen.

Fall i marknadsvärde

Efter en nedgång i aktiemarknaden kan du överväga att göra en Roth-konvertering på det minskade värdet av kontot. Teorin här är att du kommer att betala mindre i skatter och kontot har då en chans att återhämta sig i den skattefria miljön hos en Roth IRA. (För mer, se:

Konvertera traditionella IRA-besparingar till en Roth IRA

.) Peak Earners De kunder som kan vara på 50-talet eller början av 60-talet och som står högst upp på sin vinst år kanske vill undvika att göra en omvandling på grund av skattesatsen. De har färre år för Roth-kontot för att tjäna pengar på skatter och det kan inte ha någon mening ekonomiskt.

Välgörenhetshöjningar

Äldre kunder med välgörenhetshänsyn kan överväga att inte göra en Roth-konvertering, eftersom det är ett mycket skatteeffektivt sätt att donera en traditionell IRA till en välgörenhetsorganisation. Välgörenheten är inte föremål för inkomstskatt och beloppet för IRA är uteslutet från kundens brutto egendom som spelar in om de kan vara föremål för fastighetsskatt.(För mer, se:

Tips för att planera tips för finansiell rådgivare

.) Barn i högskolan En Roth-konvertering skapar skattepliktig inkomst. Om du hoppas på något ekonomiskt stöd ska du undvika att konvertera Roth i något år som rapporteras på barnets FAFSA-blankett.

Bottom Line

En Roth IRA-konvertering kan vara en bra strategi för dina kunder i vissa fall. Finansiella rådgivare bör titta på fördelarna och nackdelarna för varje kunds situation och ge dem råd i enlighet med detta. Många kunder kommer att ha läst om en Roths dygder och rådgivare bör vara redo att ta itu med denna fråga. (För mer, se:

Varför några rådgivare är lurade att konvertera Roth IRAs

.)