Online finansiella rådgivare eller robo-rådgivare är alla raserier just nu, åtminstone enligt vad jag läste i den finansiella pressen och ser på sociala medier. Det finns definitivt något för detta, eftersom Fidelity Institutionellt nyligen slog en överenskommelse med online-rådgivare Betterment och Charles Schwab Corp. (SCHW SCHWCharles Schwab Corp44. 65-0. 38% Skapat med Highstock 4. 2. 6 < ) presenterade nyligen sin egen robo-rådgivare tjänst.

Är en online rådgivare rätt för dig? Svaret är, som de flesta frågor i den ekonomiska planeringsvärlden, att det beror på det. "Här är några tankar att överväga.

Vilken nivå av råd behöver du?

Visserligen om du har en sjufigurig portfölj och behöver råd inom komplexa områden som skatteplanering, fastighetsplanering, utövande av aktieoptioner och liknande, är en robo-rådgivare förmodligen inte för dig, åtminstone i deras nuvarande tillstånd . Människor som detta är bättre betjänade av ett förhållande med en mer traditionell finansiell rådgivare.

För Millennials och andra med mer blygsamma portföljer som kanske bara behöver några fördelningsråd och kanske en del grundläggande finansiell planeringshjälp, kan många av dagens online-rådgivare passa räkningen. (För mer, se:

Finansiella rådgivare behöver söka ut denna grupp NU .) Alla online-rådgivare är inte samma

Precis som alla traditionella finansiella rådgivare inte är samma, är inte alla alla online rådgivare. I traditionella finansiella rådgivares värld finns skillnader i sina kompetensområden, hur de kompenseras och vilka typer av kunder de arbetar med. Detsamma gäller i robo-rådgivarens rymd.

Till exempel, online rådgivare Learnvest tillgodoser en mängd människor med behov allt från grundläggande budgetering till dem som behöver finansiell planering och investeringsrådgivning. Deras avgifter varierar från omkring $ 70 till $ 400 på en gång med månadsavgifter för pågående support. Och Personal Capital erbjuder tjänster som är anpassade lite mer up-market och riktar sig till investerare med portföljer från $ 250 000 till $ 1 miljon.

Bekvämlighet och tillgänglighet

En av de viktigaste fördelarna med online-rådgivare är bekvämligheten med att arbeta med dem och det är lätt att komma åt sina tjänster. Som förälder till tre tusenårsåldern vet jag den här generationen är mycket van att köpa varor och tjänster på nätet, så varför inte ekonomisk rådgivning? (För mer, se:

Millennials vana på vanligt sätt. ) Online-rådgivare är tillgängliga 24/7 som kan tilltala ett brett spektrum av kunder. Med allas upptagna scheman kan denna tillgänglighetsnivå vara en drivkraft för vissa människor att gå och få den ekonomiska hjälp de behöver.

Förstå vad som står bakom rådgivningen

Bara för att en online-rådgivare är tillgänglig och rimligt prissatt betyder det inte att rådet är bra.Det är på grund av att någon tittar på att använda en online-rådgivare för att göra sina läxor först och att förstå hur investeringsrekommendationer genereras.

De flesta av robo-rådgivarna använder algoritmer av en eller annan typ för att göra sina investeringsrekommendationer. Medan du kanske inte är en matematiker eller en investeringsexpert, fråga åtminstone frågor och läs upp om deras investeringsmetodik för att se om det är vettigt för dig. (För mer, se:

Hur tekniken hjälper finansiella rådgivare .) Måste det vara ", eller? "

Jag är verkligen ingen expert på online-rådgivarens rymd men det verkar som om det med Schwab och Fidelity kommer in i det här rummet kommer det inte vara länge förrän några av de bästa aspekterna av online-rådgivarna överlappar varandra Tjänsten erbjudanden av traditionella murare och murbruk rådgivare. Vi har faktiskt sett några av detta i flera år med funktioner som online-klientportaler på många finansiella rådgivares webbplatser.

Det är troligt att vi kommer att se en viss variation av ett online rådgivarutbud från mer traditionella finansiella rådgivare i framtiden i ett försök att locka till sig yngre kunder som då kan växa till de större kunderna som behöver, vill ha och har råd med mer traditionell full -service råd.

Arbeta med kunder online och fjärran har också fördelar för den traditionella finansiella rådgivaren. Det finns visserligen kostnader för att bygga upp och underhålla sin hemsida, det skulle vara besparingar som uppstår genom eliminering av en fysisk närvaro plus möjligen möjligheten att nå ett större antal potentiella kunder. (För relaterad läsning, se:

De bästa pensionsplanerna för tusenåriga år. .) Vad händer när marknadshuvudet ner igen?

Tillväxten av online-rådgivare har inträffat under en torr tjurmarknad som har gått sedan mars 2009. Vad kommer att hända med dessa företag under nästa björnmarknad? Kommer deras yngre, oerfarna kunder att ta emot sina investeringar? Jag har ärligt talat ingen aning. Men en fördel för den mänskliga kontakten är möjligheten för rådgivaren att prata nervösa klienter utanför den ordspråkiga hallen. (För mer, se:

Planeringsplanering på tusenårsdagen .) Bottom Line

Alla företag påverkas av teknikens framsteg och genom förändringar i allmänhet. Finansiell verksamhet är inget undantag. I själva verket är finansiella rådgivare mycket beroende av teknik för så mycket av vad de gör. Utvecklingen till online-rådgivare är ingen överraskning. Är en online rådgivare rätt för dig? För många kan svaret vara "ja", särskilt yngre mindre välbärgade investerare som har varit fruktansvärt underskattade av finanssektorn. Detta utrymme kommer säkert att utvecklas över tiden och erbjuda ännu bättre alternativ för investerare och för kunniga finansiella rådgivare. (Mer information finns i

Hur finansiella rådgivare kan anpassa sig till Robo-Advisors .)