Medan ultrahöga nätvärda individer ofta betraktas som den heliga graden för finansiella rådgivare, har de sitt arbete skuret för dem när det gäller att hantera denna typ av rikedom.

Även om extremt rika individer är angelägna om att försämra sina tillgångar, är deras förväntningar och åtgärder när det gäller att bevara och växa sin rikedom inte alltid anpassad, enligt en undersökning, "Wealth Algorithms", som utförs av SEI Investments Company ( SEIC SEICSEI Investments Company65. 75 + 1. 29% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) och Scorpio Partnership. Undersökningen frågade 275 ultra-rika individer. I genomsnitt var de totala finansiella tillgångarna hos de svarande 18 miljoner dollar vardera. (För relaterad läsning, se: Ultra-Rich and Advisors: Varför relationer. )

Vad de förväntar sig och räddar

Rika människor förväntar sig i genomsnitt att deras investeringar kommer att öka med 15,8% under det kommande året. Undersökningen påpekar att detta tydligt anger en avkastningsnivå som i allmänhet är förknippad med att ta på sig mer koncentration och marknadsrisk. Samtidigt menade 59% att deras största ångest saknar pengar.

"Det är inte förvånande att investerare vill ha sin tårta och äta det också", säger Jeff Ladouceur, chef för SEI Private Wealth Management. "Det är dock farligt att bli alltför fokuserad på tvåsiffrig avkastning på bekostnad av bevarandemål som framtida livsstil. Det är fortfarande viktigt att familjer skapar väldefinierade och mätbara mål som stöds av portföljer som är särskilt utformade för bevarande och tillväxt. ”

Respondenter under 40 år räknar med 24% portföljtillväxt under det kommande året och 44% citerar att de har pengar som en viktig fråga. De som på 40- och 50-talen förväntar sig mindre tillväxt vid 14,2% och är mycket mer benägna att citera pengar som deras största ekonomiska bekymmer (65%). (För relaterad läsning, se: Använd Private Equity Strategy to Invest. )

Vem vill spendera

Även om extremt höga netto värdemänniskor är oroliga för att sänka sina tillgångar, förutse många en betydande ökning av utgifterna under de närmaste åren. Mer än en tredjedel räknar med att deras utgifter växer med upp till 25% under de närmaste fem åren. Den yngre ultra-rika är mest sannolika för alla åldersgrupper att förvänta sig de största utgiftsökningarna. Tjugotvå procent förväntar sig en ökning med 25% till 49% och 7% av dem förväntar en ökning med minst 50%. I jämförelse beräknas de flesta (82%) av de 40- 59 år gamla öka med mindre än 25%.

"Igen är resultaten inkongruösa," sa Ladouceur. "Samma respondenter som förväntar sig en hög avkastning är samma respondenter som fruktar sina utgifter kommer att överstiga deras avkastning.Brist på anpassning mellan portföljmål och kapitalanvändning är tydligt uppenbart. "

Den förväntade ökningen av utgifterna är inte unik för det höga nettovärdet. I en undersökning av den bredare befolkningen konstaterade SEI och Skorpionen att 31% av investerarna över hela linjen förutspår att de kommer att öka sina utgifter med upp till 25% de närmaste fem åren. De yngre respondenterna var som de mest rika motparterna mer troliga att förvänta sig högre ökning än äldre respondenter.

DIY Approach

Den extremt rika spenderar mycket mer tid på att tänka på finansiella mål än de flesta. Majoriteten (80%) av undersökningsdeltagarna från den bredare USA-befolkningen spenderar mindre än nio timmar i veckan och tänker på sina finansiella mål jämfört med den genomsnittliga ultrahöga nettovärden som spenderar 15 timmar i veckan på samma sätt. De unga och de rika spenderar ännu mer tid på att tänka på finansiella mål - 25 timmar. Extra timmar är uppenbarligen inte bra tid Studien hävdar att den ultrahöga nettoförmögenheten förblir "benchmark-fokuserad" snarare än "resultatfokuserad". "(För relaterad läsning, se: Skulle rådgivare bara rikta det extremt rikliga? ) Mer än en tredjedel av de höghöga nettovärda individerna anser sig vara självinriktade investerare. Ytterligare 23% använder endast en finansiell rådgivare för vägledning om mer komplicerade investeringar. Studien påpekar att dessa individer förlorar nyttan av ett styrelsemöte tillvägagångssätt för förmögenhetshantering. Detta tillvägagångssätt innehåller en enda betrodd finansiell rådgivare som har en djup förståelse för kunden och den ekonomiska kompetensen för att uppfylla sina mål och mål.

"Vi ser en anmärkningsvärd avbrytning", sa Ladouceur. "Ju rikare du blir, desto större är behovet av en" styrelseansträngning "till förmögenhetshantering. Och ändå visar undersökningen att investerare tar det fullständiga motsatta tillvägagångssättet. Att göra det ensamma säkerställer att du kommer att spendera merparten av din tidspårning relativ prestanda och inte aktivt planerar hur du sätter din rikedom på jobbet. "

Det självklara tillvägagångssättet att hantera välstånd och tiden det innebär är inte att hjälpa de rika att uppfylla sina ekonomiska mål och förväntningar. I genomsnitt är sådana rika människor $ 10. 8 miljoner bort från att uppnå sitt livs ekonomiska ambitioner, fann undersökningen.

"Nästan tre fjärdedelar säger att träffa ett mål i tid eller tidigt är bland deras tre största mått på framgång. Men utan de rätta resurserna och det rätta laget bakom dig är det helt enkelt inte dags bra, "sa Ladouceur.

Bottom Line

Många personer med höga nettoinvesteringar har stora förväntningar när det gäller avkastning på investeringar och i samma rädsla fördröjer sina tillgångar. De spenderar också mycket tid på att tänka på finansiella mål. Detta ger möjlighet till finansiella rådgivare som kan hjälpa det här segmentet av befolkningen att ta ett resultat jämfört med benchmark-strategin för att hantera sina förväntningar och välstånd.(För relaterad läsning, se:

Tips för finansiella rådgivare med hög nettovärde. )