En portföljförvaltare är en person som utvecklar och genomför investeringsstrategier för enskilda eller institutionella investerare. Inom ramen för branschen för finansiell tjänstebransch finns portföljhanteringspositioner tillgängliga med hedgefonder, pensionsplaner och privata värdepappersföretag eller som en del av en investeringsavdelning i ett försäkrings- eller fondföretag. Portföljförvaltare kan kallas investeringschefer, förmögenhetsförvaltare, kapitalförvaltare eller finansiella rådgivare, men en sann portföljchefsposition är inriktad på den analytiska sidan att investera snarare än försäljningsaspekten.

Jobbbeskrivning

Portföljförvaltare är främst ansvariga för att skapa och förvalta investeringsallokeringar för privata kunder. Vissa portföljförvaltare arbetar med individer och familjer, medan andra fokuserar sin uppmärksamhet på institutionella eller företagsinvesterare. I de flesta fall följer en portföljförvaltare en förutbestämd investeringsstrategi, dikterad av ett investeringspolitiskt uttalande (IPS), för att uppnå kundens investeringsmål. Vissa portföljförvaltare utför investeringspaketet till kunderna, medan andra helt enkelt klarar kundens förväntningar och transaktioner. Portföljförvaltare måste köpa och sälja värdepapper på investerarens konto för att upprätthålla en specifik investeringsstrategi eller målsättning över tiden.

Kunderna placeras i investeringsanslag som utvecklas eller förvaltas av en portföljförvaltare efter att lämpligheten har upprättats. En portföljförvaltare bestämmer kundens lämpliga risknivå baserat på kundens tidshorisont, riskpreferenser, avkastningsförväntningar och marknadsförhållanden. För att uppnå detta slut lyckas portföljförvaltare en intervju för att fullt ut förstå kundens investeringsbehov och se till att dessa behov är uppfyllda.

För att framgångsrikt bygga portföljer som senare används för att positionera kundtillgångar måste portföljförvaltare hålla en djupgående förståelse av marknadsförhållanden, trender och övergripande ekonomiska utsikter. För att göra detta måste portföljförvaltare följa relevanta investerings- och handelsnyheter genom att läsa i tid, expertfinansiering eller investeringspublikationer. Dessutom måste de mötas med investeringsanalytiker och forskare för att få en bättre förståelse av marknadsförhållandena och den inhemska och globala utvecklingen som kan påverka kundkontosaldon eller framtida investeringar.

En stor del av en portföljförvaltares jobb innebär att kundrelationerna upprätthålls. Regelbunden kontakt med investerarklienter om marknadsförutsättningar, uppdaterad investeringsforskning och ekonomiska trender är absolut nödvändigt för att upprätthålla en livskraftig affärsverksamhet. Dessutom måste portföljförvaltare som en del av sin förvaltningsuppgift träffa kunder minst en gång årligen för att säkerställa att investeringsmål inte har skiftats och nuvarande portföljtilldelningar fortfarande överensstämmer med kundernas första förfrågningar.

Portföljförvaltare måste regelbundet utvärdera prestanda för förutbestämda investeringspaket, samt uppfylla standarder som tillhandahålls av tillsynsmyndigheter. Till exempel måste en portföljförvaltare göra ändringar i tid i en portfölj som inte längre överensstämmer med de ursprungliga investeringsmålen eller fördelningsriktlinjerna. På samma sätt, eftersom investeringsförvaltningen är ett starkt reglerat fält, säkerställer portföljförvaltarna överensstämmelse med information om investerare, integritetslagstiftning, penningtvättskrav och åtgärder mot bedrägerier.

Utbildning

Portföljförvaltning kräver vanligtvis minst en högskoleexamen i näringsliv, ekonomi eller ekonomi. De flesta finansinstitut kräver också erfarenhet inom finansiella tjänster eller investeringsfält, med fokus på att tillhandahålla portföljrekommendationer till kunder eller fördjupad ekonomisk eller marknadsanalys.

Portföljförvaltare måste också ha tillämpliga licenser för finansiell industri (FINRA). Licensen i FINRA Series 7 tillåter individer att köpa och sälja värdepapper på investerarnas kunders vägnar, medan Series 66, även känd som NASAA Uniform Combined State Law Examination, ger ytterligare befogenhet att erbjuda rekommendationer och råd om investeringskonton i ett fiduciary förhållande. Portföljförvaltare som arbetar med endast institutionella investerare eller de som övervakar andra förvaltare måste ofta förvärva ytterligare FINRA-licenser.

De flesta portföljförvaltare har också en eller flera branschbeteckningar eller certifieringar. En av de mest respekterade, erkända och gemensamma beteckningarna är beteckningen Chartered Financial Analyst (CFA), som ger en hög nivå av utbildning som gifter sig med akademisk teori med nuvarande praxis och etiska standarder inom investeringsanalysfältet. Finansiell riskchefs (FRM) beteckning är också populär bland förvaltade portföljförvaltare. Både branschbeteckningar och alla FINRA-licenser har löpande fortbildningskomponenter.

Obligatoriska färdigheter

Personer som är bäst lämpade för en position som portföljförvaltare har vissa färdigheter, inklusive en hög grad av effektivitet i datatolkning och en förkärlek för forskning och analys. Dessutom är en djupgående förståelse av finansmarknader, ekonomi och portföljteori nödvändig för att hålla sig till karriärens långsiktiga perspektiv. Individer måste också vara kundfokuserade, med en önskan och förmåga att kommunicera ofta med investerarkunder om sina konton och investeringar. Liksom andra karriärvägar inom finansbranschen måste portföljförvaltare ständigt utsikta nya kunder samtidigt som de behåller starka relationer med sina nuvarande investerare.

Lön

Eftersom portföljförvaltning som karriär kräver betydande utbildnings-, certifierings- eller beteckningsförvärv samt formell högre utbildning är lönerna för positionen relativt höga. Den inledande årslönen för en portföljförvaltare i USA är $ 50 889, med mer erfarna portföljförvaltare i genomsnitt 148 148, 226.Denna ersättning kommer ofta i form av en förvaltad förvaltningsavgift (AUM) för varje investerarklient, vilket kan leda till en betydande ökning av den totala ersättningen som en kundbas växer och som investeringskonton fungerar bra.