Dina kunder kommer sannolikt att byta jobb flera gånger under sin karriär. Ett av de beslut som är avgörande är vad man ska göra med sin 401 (k) eller liknande avgiftsbestämda pensionsplan, till exempel 403 (b) eller 457. Vanligtvis finns det fyra alternativ att överväga:

• Rulla det över till en IRA med en extern förvaring.
• Rulla det över till en ny arbetsgivares 401 (k) plan.
• Lämna pengarna investerat i sin gamla arbetsgivares plan.
• Ta en fördelning.

Var och en av dessa alternativ kan ha sin plats. Låt oss ta en titt på var och hur du kan rekommendera dina kunder att fortsätta. ) Rulla den över till en IRA

Sänk kostnaderna och fler alternativ:

• Beroende på alternativen som finns antingen i din kunds gamla plan eller deras nya arbetsgivares (om det är ett alternativ), en IRA kommer att erbjuda ett bredare urval av investeringsalternativ som kan ha en lägre kostnad. Konsolidering av gamla konton:
• Rullande sina gamla 401 (k) till en IRA erbjuder dina kunder möjlighet att konsolidera denna och andra pensionskonton på ett ställe. Speciellt om ditt förhållande till den här klienten är en ny, kan det här vara ett bra sätt att mäta relationen. DoL-fiduciära regler och överlåtelser till IRA:
• De nya reglerna kan leda till en dämpare i vissa överföringar från 401 (k) s till IRA. Om detta resulterar i att kunden betalar högre avgifter för investeringarna i IRA, kan en BICE-informationsformulär vara nödvändig. Det finns vissa spekulationer om att fiduciära regler kommer att göra en dämpare på rollovers till IRA.

Om man flyttar till ett nytt företag med en 401 (k) och om den planen tillåter överlåtelse kan det vara ett bra alternativ om planen erbjuder en solid investeringsmeny och har låga totala kostnader. Många större arbetsgivare har tillgång till mycket låga institutionella fonder och kollektiva trusts som är billigare än vad som kan fås via en IRA.

Om din klient kommer att arbeta över 70 års åldern 5, behöver de inte ta sin obligatoriska minimidistribution om de inte är 5% eller större ägare av företaget och deras arbetsgivare har valt att erbjuda detta undantag. Dessutom, om denna arbetsgivares plan tillåter det, kan din klient också göra en omvänd övergång från deras IRA av eventuella pengar som ursprungligen gick före skatt. Detta gör att RMD på dessa pengar kan skjutas upp tills din klient går i pension från denna arbetsgivare också.

Dessutom kan pengar som hålls i en 401 (k) plan erbjuda ett gott skydd för borgenärer än en IRA i vissa stater om det här är ett problem för din klient. (För relaterad läsning, se:

Hjälpande kunder undviker pensionsminor.

) Lämna pengarna där Det här kan vara ett bra alternativ om din kunds gamla 401 (k) plan är välskött och erbjuder en meny med låga institutionella fonder och andra investeringsalternativ. Samma logik om vissa arbetsgivares förmåga att förhandla om mycket låga avgifter och erbjuda bra, billiga institutionella alternativ gäller även här om det är tillämpligt på denna plan. På samma sätt med borgenärskyddsproblemet enligt detta scenario också.

Om din kund har en balans under $ 5 000 kan deras gamla arbetsgivare tvinga dem att ta en utdelning. Det är viktigt att du ger dem råd om vad som gör med dessa pengar. Även om din kund har en större summa, kan deras gamla arbetsgivare flytta sina medel till en IRA som är speciellt utformad för tidigare anställda.

Ta en fördelning

Om din klient är yngre än 59. 5 och tar en fördelning från sin pensionsplan kommer det att resultera i en 10% straff förutom eventuell skatt. Det finns ett antal undantag där bötesavgiften undantas, bland annat för att tillgodose en IRS-avgift, funktionshinder, höga ersättningar till sjukvårdskostnader och flera andra.

I allmänhet vill du rådgöra med din klient för att undvika att ta en lump sum-fördelning, särskilt om de har ett antal år att gå till pensionen. Det finns två scenarier att överväga för kunderna när det gäller uttag.

)

Separering från tjänsten vid 55 års ålder: Om din kund skiljer sig från sin tjänstgöring till arbetsgivaren under året som de når 55 år eller senare, kommer utdelningar från deras 401 (k) inte att bli föremål för 10% straff om de är yngre än 59 år. 5. Netto orealiserad uppskattning:

• Om din kunds 401 (k) innehåller uppskattat aktiebolag, kan det hända att de använder denna teknik för detta lager. I stället för att rulla aktierna i bolagets aktie till någon IRA kan de ta en utdelning och betala skatt på anskaffningsvärdet av aktierna. När de säljer aktierna under vägen kommer de att betala skatt till förmånliga kapitalvinster, vilket kan leda till betydande skattebesparingar. Den icke-aktiepappersdelen skulle rullas till en IRA för att bevara den skatteförskjutna behandlingen. Bottom Line
• Att hjälpa kunder att göra det bästa beslutet om sina gamla 401 (k) planer när de lämnar en arbetsgivare är bland de viktigaste råd som finansiella rådgivare kan erbjuda sina kunder. (För relaterad läsning, se: Hur man väljer mellan en Roth eller en traditionell 401 (k).

)