Du är tjugo-något och du funderar på att köpa en plats. Kanske har du flyttat tillbaka med dina föräldrar för att spara för en betalning - eller du bor i en hyra som springer upp en stor bit av din första vuxna lönecheck och du känner inte att du har något att visa för det. Om inte mamma och pappa är rika, lämnade din stora moster dig en förtroendefond eller du är en helt ny internetmagul, kommer du förmodligen inte att kunna raka ut ett hem utan att ta på sig någon skuld.

Det är då det är dags att överväga ett inteckning - sannolikt att vara den största skulden du någonsin tar på i ditt liv. Att få ett inteckning, särskilt det här i ditt liv, knyter upp mycket av dina pengar i en enda investering. Det binder dig också och gör det mindre lätt att flytta. Å andra sidan betyder det att du börjar bygga upp eget kapital i ett hem, ger skatteavdrag och - om du hanterar det bra - kommer att lägga till din positiva kredithistoria.

Läs vidare för att förstå vad du får dig in och bestämma om det är meningsfullt för dig.

Vad är ett hypotekslån och hur får man en?

Enkelt uttryckt är ett lån ett lån som brukade köpa ett hem där fastigheten tjänar som säkerhet. Hypotek är det primära sättet att de flesta köper bostäder; Förenta staternas totala utestående hypotekslån försvinner drygt 13 biljoner dollar.

Till skillnad från att öppna ett kreditkort eller ta ett autolån är länvsökningen lång och grundlig. Mycket noggrann. Gå in, var redo med ditt personnummer, din senaste lönestav, dokumentation av alla dina skulder, tre månaders värde av bankkontoutdrag och eventuella andra bevis på tillgångar, som ett mäklarkonto. Om du redan har hittat ett hus - mycket av det ovanstående gäller också när du bara försöker bli godkänd för en inteckning - så mycket information som möjligt om den plats du vill köpa.

Se 5 saker du behöver vara förutbestämda för ett lån för att lära dig om det första steget. Förhandsgodkännande kan göra det enklare att få ditt erbjudande accepterat när du försöker köpa ett hem, vilket kan vara särskilt viktigt om du är den yngsta anbudsgivaren. För att förstå de finare detaljerna om den faktiska inteckningsprocessen, kolla in Hypoteksgrunder.

Långivare kommer att granska din kredit värdering och historia, vilket kan vara problematiskt för tjugoårsåtgärder som har en begränsad lånehistoria (eller ingen alls). Det är här med att ha lån för lån på lån faktiskt hjälper dig - om du gör dina betalningar i tid, kommer du troligen att ha en tillräckligt bra kreditpoäng för att bankerna ska känna sig trygga utlåning till dig.

Generellt desto bättre blir din kreditpoäng, desto lägre blir dina räntor. Därför är det absolut nödvändigt att du hanterar skulden ansvarsfullt och bygger upp krediten i en tidig ålder.För tips om hur du ökar din kreditprofil, kolla in 10 sätt att förbättra din kreditrapport.

En av de största hindren för första gången homebuyers är nedbetalningen. Vanligtvis långivare vill att du ska betala 20% av det totala lånet framför. Du kan få en inteckning för en mindre betalning, men din långivare kan kräva att du tar ut privat hypotekslån för att täcka den större upplevda risken. Detta kommer att öka till ditt hem månads bärande kostnader.

Är det här rätt tid att köpa?

Det är den stora frågan, eller hur? Om du inte redan äger ett hem genom gudomlig providence har du förmodligen betalat hyra och byter bostäder varje par år eller så.

Tänk på dessa faktorer när du överväger en inteckning:

• Var tror du att du kommer att vara de närmaste 5 eller 10 åren? Ett hypotekslån är ett långsiktigt åtagande, som normalt spridas över 30 år. Om du tror att du ofta flyttar till jobbet eller planerar att flytta de närmaste åren, vill du förmodligen inte ta ut ett inteckning än. En anledning är stängningskostnaderna du måste betala varje gång du köper ett hem. du vill inte behålla ackumulera dem om du kan undvika det.
• Hur mycket fastigheter har du råd med? Vad skulle du göra om du förlorade ditt jobb eller var tvungen att ta många veckor på grund av en medicinsk nödsituation? Skulle du kunna hitta ett annat jobb eller få stöd från din makas inkomst? Kan du hantera månatliga hypotekslån utöver andra räkningar och studielån? Se en hypoteksläkare för att få en bild av dina framtida månatliga betalningar och mäta dem mot vad du betalar nu och vad dina resurser är.
• Vilka är dina långsiktiga mål? Om du hoppas att höja barn i ditt hem i framtiden, kolla in området för skolor, brottsfrekvenser och extracurricular aktiviteter. Om du köper ett hem som investering att sälja om några år, växer området så att värdet av hemmet sannolikt kommer att öka?

Att svara på ovanstående frågor hjälper dig att bestämma vilken typ av inteckning som är bäst för dig:

• En fast ränta är en där renten på hypotekslånet blir densamma för lånets livslängd. Det nuvarande fastighetsklimatet gör att detta är ett mycket attraktivt alternativ (mer om detta på ett ögonblick).
• En justerbar ränta (ARM) är en där räntan ändras under en viss period enligt en angiven formel, i allmänhet knutet till någon form av ekonomisk indikator. Några år kan du betala mindre intresse, i andra kan du betala mer. Dessa erbjuder i allmänhet lägre räntor än fasta lån och kan vara fördelaktiga om du planerar att sälja hemmet relativt snart.

Den nuvarande fastighetsstaten

Att få ett inteckning är ett stort ekonomiskt engagemang, men det nuvarande ekonomiska klimatet gör att man köper ett hem nu väldigt attraktivt.

Efter finanskrisen 2007 sänkte USA: s Federal Reserve dramatiskt sina korta räntor och köpte upp en stor del av långfristiga statsobligationer. Tack vare dessa låga räntor har bankerna kunnat låna pengar till varandra och konsumenter till mycket attraktiva priser med minimal ränta.

Till och med idag, när räntorna har stigit lite från de allra lägsta nivåerna, kan potentiella bostadsköpare fortfarande säkra inteckningar med historiskt låga räntor. Den situationen kunde förändras, vilket gör det värt att köpa lite tidigare än vad du annars skulle ha gjort.

För att lägga till några konkreta siffror: Genomsnittliga priser idag svävar omkring 3. 47%. På 80-talet var det svårt att hitta ett inteckning med en ränta på mindre än 10%. några år hade konsumenterna betalat så mycket som 18% eller mer.

Att göra ett hypotekslån mer överkomligt

Det finns ett antal sätt att minska prissättningen för en hypotekslån:

• Skatteavbrott - Ränta du betalar på din inteckning är avdragsgilla. Mer information finns i Skatteavdrag på hypotekslån .
• FHA-hypotekslån - Lån via FHA kräver generellt mindre nedbetalningar och gör det mycket enklare för låntagarna att refinansiera och överlåta ägande.
• U. S. Department of Veterans Affairs Home Loan Guaranty Service - Perfekt för tjugoårsåldern som återvänder från militärtjänsten, gör VA-bostadslån det mycket lättare för veteraner att köpa och ha råd med ett hem. många av sina lån kräver ingen förskottsbetalning.
• U. S. Department of Agriculture Utveckling av landsbygdsutveckling Bostads- och gemenskapsfacilitetsprogram (HCFP) - Med stöd av den federala regeringen hjälper HCFP homebuyers i landsbygdsområden och underbankade områden att hitta överkomliga finansieringsalternativ.

Bottom Line

Hemägande kan verka som en skrämmande utsikter, särskilt när du börjar din karriär och fortfarande betalar ut dina studielån. Tänk länge och svårt innan du tar ut en inteckning Det är ett seriöst finansiellt engagemang som följer dig tills du antingen säljer fastigheten eller betalar den av årtionden från och med nu.

Men om du är redo att stanna på ett ställe ett tag, kan du köpa ett rätt hem ekonomiskt och känslomässigt givande. För mer information se Tio steg för första gången hem köpare och krediter för första gången Hem köpare.