Personer som tar utdelning från ett pensionskonto - oavsett om de lämnar ett jobb eller av andra skäl - måste hantera fördelningen mycket noggrant för att hålla sig inom IRS-reglerna. Det säkraste sättet att undvika tillämpliga skatter och påföljder på beloppet är att rulla över det till ett kvalificerat pensionskonto inom 60 dagar efter mottagandet. (Du kan också förmedla pengarna genom det som kallas en direktöverföring och undvika problemet genom att aldrig faktiskt få distributionen.)

Det finns dock några undantag från denna regel. Att känna till dem kan hjälpa dig att undvika att betala skatt på övergångsberättigade utdelningar som inte uppfyller 60-dagarsregeln och säkerställa fortsatt skatteförskjuten tillväxt av dina pensionsmedel.

Undantag för första gången Homebuyers

Skattepliktiga utdelningar på upp till $ 10 000 från din IRA är inte föremål för 10% tilläggsavgift (tidig distribution) om IRA-ägaren eller en kvalificerad familjemedlem är en första -tid homebuyer - och om IRA-ägaren inom 120 dagar efter mottagandet använder beloppet att betala för kvalificerande förvärv eller ombyggnadskostnader för egen eller kvalificerad familjemedlems huvudort. Om beloppet inte används på grund av en avbokning eller försening i inköp eller uppförande av bostaden, kan beloppet rullas över till IRA inom 120 dagar istället för de vanliga 60 dagarna.

Automatiskt avhämtningsansökan

En individ kan leverera utdelade tillgångar från en IRA eller annan kvalificerad pensionsplan till ett finansiellt institut och avser att beloppet ska deponeras på hans eller hennes pensionskonto som övergångsbidrag. Ibland, på grund av ett fel, krediteras beloppet inte på pensionskonto inom 60-dagarsperioden. Sådana fel kan uppstå om du upprätthåller flera konton hos din finansinstitut, och en representant lägger oavsiktligt beloppet på fel konto, till exempel ditt vanliga kontokonto.

För att vara säker på att dina instruktioner följs, kontrollera din kontoutdrag för noggrannhet och kontakta din finansinstitut omedelbart om du upptäcker några fel. Om detta händer dig får du en automatisk förlängning av 60-dagarsperioden (enligt avsnitt 3. 03 av Rev Proc 2003-16), förutsatt att alla följande krav är uppfyllda:

• Tillgångarna har levererats till din ekonomiska institutionen inom 60 dagar efter att du mottagit distributionen.
• Du följde procedurkraven för övergångsbidrag som fastställdes av din finansinstitut.
• Beloppet har inte deponerats på ditt pensionskonto på grund av ett fel som gjorts av finansinstitutet.
• Tillgångarna är deponerade på ditt pensionskonto inom ett år efter att du fått fördelningen.
• Transaktionen skulle klart ha varit ett giltigt övergångsbidrag om finansinstitutet följde dina instruktioner vid mottagandet.

Självcertifiering av en giltig orsak till att du saknar 60-dagarsfönstret

Om du inte kvalificerar dig för ett automatiskt avstående, har ditt liv blivit enklare. Från och med den 24 augusti 2016 ändrade IRS sina förfaranden för dem som missade tidsfristen och kvalificerar sig inte för ett automatiskt avstående. Enligt en ny förordning som kallas Inkomster Procedur 2016-47 kan du "självcertifiera" att du är behörig att upphäva 60-dagarsregeln av en av följande 11 skäl, enligt IRS-webbplatsens namn:

"( a) Ett fel har begåtts av det finansiella institutet som erhåller bidraget eller gör den fördelning som bidraget avser,

b) Fördelningen, som gjorts i form av en check, var felplacerad och aldrig inkasserad. > c) Fördelningen deponerades i och förblir på ett konto som skattebetalaren felaktigt ansåg vara en berättigad pensionsplan,

d) Skattebetalarens huvudort var allvarligt skadat,

e) En medlem av skattebetalarens

f) skattebetalaren eller en medlem av skattebetalarens familj var allvarligt sjuk,

g) skattebetalaren fängslades,

h) restriktioner infördes av ett främmande land,

(i) ett postfel inträffade,

j) fördelningen gjordes på grund av en avgift enligt § 6331 och förfarandet Avgiften har återbetalats till skattebetalaren. eller

(k) den part som gör den fördelning som överlämnandet avser fördröjde tillhandahålla information som mottagningsplanen eller IRA krävde för att slutföra överlämnandet trots skattebetalarens rimliga ansträngningar att erhålla informationen. "

Tidigare, för att betraktas som ett undantag, måste du skicka in en ansökan till IRS för ett privat brev (PLR) och betala den tillämpliga avgiften, vilken hade stigit från $ 500 för överlåtningsbelopp under $ 50 000 till $ 10 000, oavsett beloppet

Säkerställande av korrekt rapportering

Om en annullering eller fördröjning i inköp eller uppförande av ett första hem är anledningen till att du inte använde det distribuerade beloppet inom 120 dagar för första hemkostnaden, var du berättigad till automatiskt avstående inom ett år efter distributionen, eller om din ansökan om förlängning till IRS godkändes, måste du anmäla beloppet för undantaget på din avkastning som oskattlig för att utesluta beloppet från din inkomst och undvika straffet. gjort genom att inkludera beloppet på den tillämpliga raden i din avkastning.

Om du har misslyckats med att rulla över beloppet inom 60-dagarsperioden och inte kvalificerar dig för dessa undantag måste du inkludera eventuellt skattepliktigt belopp av utdelningen som inkomst och betala gällande skatter.

Bottom Line

"Skattekoden är lång, komplicerad och ibland mycket svår att tolka", säger Kevin Michels, CFP®, finansiell planerare för Medicus Wealth Planning i Draper, Utah. Konsultera med din skattesekreterare för att få hjälp med att bestämma den skattepliktiga delen av din distribution och inklusive beloppet på din avkastning.Din skatt eller jurist ska också kunna hjälpa dig med att bestämma ditt undantagskrav och ansökningsförfarandet.

"En försiktighetsåtgärd: Endast en" 60-dagars rollover "kan slutföras var 12: e månad eller straffen och skatterna kan vara mycket extrema", noterar David S. Hunter, CFP®, VD för Horizons Wealth Management i Asheville , NC För mer, se

Vanliga IRA-omloppsfel.