Traders och tekniker kan se djupt in i marknadens sinne genom att skapa cykelstudier som på ett tillförlitligt sätt kan förutsäga betydande höga och låga nivåer. Relativa hållfasthetsindikatorer, inklusive stokastik och Wilders relativstyrkeindex (RSI), presenterar en populär metod för att skapa cykelstudier. När indikatorer rullar över på överköpta och överlämnade nivåer, förutsäger analytiker att priserna börjar på väg i motsatt riktning.

Den avvärjda prisoscillatorn (DPO) tar bort momentum från relativstyrkekvationen, och presenterar en enklare vy som uppskattar längden av priscyklerna från topp till topp eller från tråg till tråg. Indikatorn syftar till att minska effekterna av långsiktiga trender i definierande cykellängd, med inriktning mot kortfristiga prisväxlingar. På den mest grundläggande undersökningsnivåen jämför den avrättade prisoscillatorn bara slutkursen till ett glidande medelvärde, med tanke på konvergens-divergensrelationer.

Den prisade oscillatorn erbjuder trader och tekniker ett utmärkt marknadstidsverktyg men bör användas i samband med prismönsteranalys och andra indikatorer som ger in- och utgångssignaler. Eftersom det släpper ut momentum från analysen, ger en momentumindikator, som ett MACD-histogram (rörlig medelkonvergensdivergens), ett perfekt komplement genom att öka tillförlitligheten till handelsbeslut.

Köp och sälj signaler för First Solar Inc

Som du kan se i diagrammet ovan, först Solar Inc (FSLR

FSLRFirst Solar Inc59. 87 + 3. 46% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) släpar igenom en serie höga och låga nivåer mellan mars 2014 och augusti 2015. Relativa högder redovisas vid datum motsvarande punkterna 1, 3, 5 och 8 medan relativa lågnivåer är upplagda vid datum som motsvarar punkterna 2, 4, 6, 7 och 9. Det är ett bra jobb att införa sex av de nio höjderna och nedgångarna inom några prisstänger. Som du kan se, motsvarar punkt 1 i prishistoriken Punkt A i det avkända prisoscillatorns diagram, Punkt 2 motsvarar punkt B, Punkt 3 motsvarar Punkt C, Punkt 4 motsvarar Punkt D, Punkt 6 motsvarar Punkt F och Punkt Punkt 8 motsvarar punkt H. Den avvikande prisoscillatorn missar dåligt med motsvarande punkt 5 i prisdiagrammet med punkt F. Slutligen visar punkt 7 och punkt G alls ingen korrelation. På ett ögonblick visade indikatorn större noggrannhet när säkerheten var bunden i ett smalt handelsintervall i mitten av 2014 och misslyckades när trendlängderna ökade mellan oktober 2014 och augusti 2015. I synnerhet minskade indikatorns inställning till 7 eller öka den till 28 hade liten effekt på det totala resultatet.Kortare inställningar tenderade att skära ut fler toppar och dalar, vilket gav falska signaler till blandningen. Längre inställningar gav färre signaler, men med samma noggrannhet.

Ett exempel med rörlig genomsnittlig konvergens och divergens

iShares 20+ år Treasury Bond ETF Köp och sälj signaler

Som du kan se i diagrammet ovan är iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT

TLTiSh 20 + Y Trs Bd125. 64 + 0. 27% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) fläckar högre i en stabil uppgång under 2014, slutligen toppade i början av 2015. Det gick sedan in en korrigering som hittade stöd i mitten av 2015. Den avrättade prisoscillatorn sänks genom små vågor av höjder och låga nivåer i tredje kvartalet 2014, ungefär matchande kanaliserade prissvängningar inom uppåtgående. I det tredje diagrammet kan du se ett MACD-histogram. Den sträcker knappt över eller under nolllinjen under denna period och utfärdar några distinkta köp- eller säljsignaler. Denna sida av diagrammet passar bäst för kortsiktiga strategier, med blandade eller opålitliga signaler för långsiktiga strategier. Indikatorerna gör ett bättre jobb för att förutsäga prisåtgärder mellan september 2014 och augusti 2015, med omkastningar vid punkterna 2-B-a, 3-C-b, 5-E-f, 6-F-g och 7-G-g som ger giltiga signaler. Mönster och trender sträcker sig i längre cykler under denna tid, vilket tyder på att indikatorkombinationen passar bättre för denna typ av prismiljö. Dessutom ger sekundär glidande konvergensdivergenssignalering större tillförlitlighet till prisvridningar vid punkterna 5, 6 och 7.

Flyttande genomsnittlig konvergensdivergenssignalisering kommer i tre sorter:

Histogrammen vrider höga eller låga extremiteter.

1. Histogrammen korsar sina nolllinjer.
2. Stigande eller fallande histogram skriv ut en högre låg eller en lägre hög.
3. Ovanstående exempel lägger en linje över den första typen av signal (histogrammen vrider högt eller lågt extremt), med mycket större avvikande prisoscillatorkorrelation när man använder en mix av dessa signaler. Medan detta introducerar subjektivitet, fungerar det också som utgångspunkt för näringsidkaren eller tekniken att bygga mer komplexa signalmekanismer som en del av en testad systemstrategi som använder båda indikatorerna.

Bottenlinjen

Den avstängda prisoscillatorn presenterar en enkel metod för cykelanalys. Det tar bort fart och långsiktiga trender från beräkningen samtidigt som en kortfristig cykellängd definieras som kan förbättra marknadstiden.