Skuld har blivit en livsstil för de flesta amerikaner. Månatliga uttalanden från studielån, kreditkort, bilbetalningar, inteckningar och osäkra anteckningar fyller postkassorna till miljontals konsumenter varje dag. I många fall blir de månatliga betalningarna från dessa lån mer än låntagarna kan klara av sin nuvarande inkomst. En möjlig lösning för detta dilemma är att rulla alla dessa skulder till ett enda nytt lån som låter låntagare göra en betalning varje månad på det totala belopp de är skyldiga. Men konsumenterna måste tänka noga och göra sina läxor innan de använder den här strategin, eftersom det ibland kan skada dem på lång sikt. Så här säger du vad som är meningsfullt för dig.

Så fungerar det

Skuldkonsolidering är ett ganska enkelt koncept. Låntagaren tar ut ett nytt lån som betalar ut ett eller flera befintliga lån, och det nya lånet kräver vanligtvis en lägre månatlig betalning än de månatliga summan av den tidigare skulden.

Exempel: John har 19 000 dollar kreditkortskuld, ett 12 000-bilslån och 5 500 $ kvar på ett skollån. Hans totala månatliga betalningar kommer till $ 1, 175. En skuldkonsolideringslångivare erbjuder att rulla sina lån i en enda anteckning som debiterar en lägre räntesats och minskar hans månadsbetalning till 850 dollar. Han accepterar tacksamt och sparar $ 325 per månad.

Metoder för skuldkonsolidering

Det finns flera sätt konsumenter kan klara skulder till en enda betalning. En är att konsolidera alla sina kreditkortsbetalningar på ett enda nytt kreditkort - vilket kan vara en bra idé om kortet tar lite eller inget intresse för en viss tid. Ett andra sätt, för dem som kvalificerar, är att få ett skuldkonsolideringslån från en bank, kreditförening eller skuldkonsolideringstjänst. Home equity-lån är en tredje, utmärkt konsolideringsform för vissa personer, eftersom räntan på denna typ av lån är avdragsgill för låntagare som specificerar avdrag. Det finns också flera konsolideringsalternativ tillgängliga från den federala regeringen för dem med studielån.

Ett annat tillvägagångssätt - särskilt för dem som inte kvalificerar sig för någon typ av lån - arbetar med en skuldavlastningsorganisation eller kreditrådgivningstjänst. Dessa organisationer gör inte egentliga lån; I stället försöker de att omförhandla låntagarens nuvarande skulder med fordringsägare. Men dessa grupper tar ofta upp stora initiala och månatliga avgifter, och deras taktik kan sänka låntagarens kreditpoäng. En bra skuldhanteringsplan kommer aldrig att göra detta förutom, kanske, för en kort tid i början av processen.

Innan du gör ett åtagande, noggrant undersöka organisationen och få feedback från nuvarande kunder. På samma sätt, handla för det bästa avtalet om konsolideringslån; låntagare med anständig kredit kan få flera erbjudanden.De bästa lånen debiterar lägre priser med få eller inga avgifter, erbjuder flexibla betalningsplaner och kan inkludera andra funktioner som budgeteringstjänster eller verktyg.

Fördelar och nackdelar

Tänk noga igenom huruvida skulder ska konsolideras och vilken metod att välja.

Du betalar mer intresse. Det föregående exemplet visade hur John förbättrade sitt månatliga kassaflöde genom att rulla alla sina skulder till ett enda lån. Vad det inte diskuterade är den totala summan av intresse som John kommer att betala under det nya lånets livstid. De flesta skuldkonsolidering långivare gör sina pengar genom att sträcka ut lånets löptid förbi åtminstone den genomsnittliga, om inte den längsta termen av låntagarens tidigare skuld. Till exempel, om den längsta termen av Johns tidigare lån var fem år, kan det nya lånet ha en löptid på 90 månader (sju och ett halvt år). Detta gör det möjligt för långivaren att göra en snygg vinst även om den tar ut en lägre ränta än någon av sina tidigare skulder. Andra konsolideringsformer ger upphov till ytterligare problem. Även om låntagare kan dra av räntan på ett eget kapitallån, riskerar de avskärmning om de blir oförmögna att göra månadsbetalningen. De som standard på konsoliderade skollån kommer vanligtvis att få sina skattebidrag garnerade och kan till och med få sina lön bifogade.

Matcha lösningen till din utgiftspsykologi . De faktorer som avgör om ett skuldkonsolideringslån är lämpligt ligger normalt på låntagarens ekonomiska vanor och omständigheter. De som kämpar för att göra sina nuvarande skuldbetalningar kan förbättra sina kreditpoäng med ett konsolideringslån om de bekvämt kan göra lägre betalningar och eliminera sena betalningar och avgifter. De som inte kan kontrollera sina utgifter kommer dock bara att gräva sig djupare i skulden. Om de har mer pengar får dem att överskrida, istället för att spara, kan de finna sig ännu djupare i debut - till den punkt där konkurs eller annan drastisk handling kan vara deras enda alternativ.

Dra nytta av extra pengar. De som gör en extra betalning till huvudmannen utöver minsta betalningen på sitt nya lån kan snabba ner deras balans snabbare. Om John i det ovanstående exemplet betalade en extra $ 200 per månad på sitt lån skulle han kunna betala sitt lån betydligt tidigare och spara ett rimligt belopp. Ett annat sätt att använda skuldkonsolideringslån är att spara pengar för ett hus; det frigör kassaflödet för en förskottsbetalning som gör att låntagaren kan börja bygga eget kapital.

Titta på ditt skuldsättningsgrad. Konsolidering av skulden påverkar låntagarens balansräkning och skuldsättningsgrad, oavsett vilken typ av lån som helst. Kreditbyråerna övervakar detta förhållande noggrant. De tycker om att se att konsumenterna använder mycket mindre kredit än de har tillgång till, eftersom det anses vara ett tecken på finansiell stabilitet. Så även om det låter förnuftigt kan låntagare som stänger ut sina gamla kreditkort efter att ha flyttat saldot till ett konsolideringslån skada deras kredit.

Exempel: Sally rullar $ 16 000 av kreditkortsskuld till ett nytt lån. Hon skär upp sina kreditkort, men lämnar kontona öppna. Om hon inte har någon annan skuld har hon faktiskt sänkt sin skuldkrediter i hälften, eftersom hon nu har $ 16 000 av oanvänd kredit på sina kreditkortskonton plus hennes $ 16 000 konsolideringslån. Om hon skulle stänga sina gamla konton skulle hon dock använda 100% av den kredit som hon har tillgång till från sitt nya lån, vilket skulle påverka hennes poäng negativt.

Bottom Line

Skuldkonsolideringslån kan vara ett användbart verktyg för ansvariga spenders som har en sund plan att komma ur skuld och rimligen kan förutse att deras inkomster kommer att stiga i framtiden. Men det kommer bara att dölja problemet för dem som inte ändrar sina utgifter. Dessa lån är en kortsiktig lösning som kan bli ett långsiktigt problem om inte låntagaren kan använda pengarna som sparas varje månad på ett konstruktivt sätt. För mer information om lån för skuldkonsolidering, besök din lokala konsumentkreditrådgivningstjänst eller din finansiell rådgivare.