Med spridningen av online- och rabattmäklare handlar folk aktiemarknaden i allt större antal. Men som enskild eller ensam innehavare kan handlare inte utnyttja de mängder av skattefördelar och strategier för tillgångsskydd som finns tillgängliga för företagen. Att handla marknaden kan vara ett vinstfritt sätt att göra extra inkomst, eller till och med eventuellt en heltidsliv. Liksom varje verksamhet är intäkterna från handel skattepliktiga och kan skapa betydande skatteskulder för den framgångsrika näringsidkaren. (Mer om detta läser du vår Handledning för mäklare och online-handel .)

När man bestämmer vilken struktur som ska handlas genom kan enskilda handla som individer eller ensamägare, kvalificera sig för näringsidkarstatus eller handla genom en affärsenhet. För den aktiva näringsidkaren kommer ofta att skapa en laglig handelsaffär den bästa skattebehandlingen och tillgångsskyddet.

Skattefrågor
Enligt IRS är "handel" inte en affärsverksamhet. Faktum är att alla intäkter från handel anses vara obearbetade eller passiva, inkomst. Förmodningen är att individer är investerare och att någon handelsverksamhet görs för långsiktig kapitaltillskott och inte för betalning av kortfristiga skulder. Av denna anledning, om en individ inte kan kvalificera sig för näringsidkarstatus, kommer han eller hon att behandlas som någon annan skattskyldig person. (För sju riktlinjer som hjälper dig att behålla mer pengar i fickan, läs Skattips för den enskilda investeraren. )

Intäkter från handel kan inte minskas genom att bidra till en IRA eller pension. Den enda fördelen att anses vara en passiv näringsidkare är att den inkomst som härrör från handel inte är föremål för ytterligare skatt på egenföretagande. Därefter är avdrag detsamma som normalt ges till W-2 löntagare, som i allmänhet är begränsade till hypotekslån, fastighetsskatt och välgörande avdrag. De flesta avdragsbeloppen är begränsade till en procentuell justerad bruttoinkomst. Eftersom handel inte anses vara en affärsverksamhet, är alla kostnader som är nödvändiga för handel undantagna som avdrag. För de flesta aktiva näringsidkare kan kostnaderna för nödvändigheter som utbildning, handelsplattform, programvara, internetanslutning, datorer och liknande vara betydande.

För de flesta handlare är den största skattefrågan de står inför, att avdrag för handelsförluster begränsas till vinster. Därefter kan endast $ 3 000 dras av mot vanligt inkomst. I ett år där nettofordran förluster överstiger 3 000 dollar, kan individer endast överföra 3 000 USD av den förlusten per år mot framtida inkomst.

Skatteåtgärder För att undvika sådan skattebehandling försöker vissa aktiva näringsidkare att kvalificera sig för näringsidkarstatus.Den kvalificerade näringsidkaren får lämna in en schema C och dra av vanliga och nödvändiga företagskostnader, vilket skulle inkludera utbildning, underhållning, marginalräntor och andra handelsrelaterade kostnader. Kvalificerade näringsidkare kan också ta en avgift på 179 SEK och avskriva upp till 19 000 USD per år för utrustning som används i handelsverksamheten. Slutligen kan en kvalificerad näringsidkare välja ett avsnitt 475 (f) eller varumärket Mark to Market (MTM)

Sedan slutet av 1990-talet har marknadsföringsbokföring gjort det möjligt för handlare att ändra sina vinster och förluster till vanligt inkomst och förluster. På den sista dagen antas alla positioner säljas till marknadsvärde och en hypotetisk vinst eller förlust beräknas. För följande år beräknas grunden för var och en av dessa positioner genom att de också köptes till marknadsvärde. De hypotetiska vinster och förluster vid årets slut läggs till faktiska vinster och förluster för skattemässiga ändamål. (Mark-to-Market-bokföring kan vara en värdefull övning, men alla insatser är avstängda när marknaden fluktuerar vilt. Läs Mark-to-Market: Tool eller Problem och Mark-To-Market Mayhem. )

Eftersom vinster och förluster betraktas som ordinarie inkomst under MTM, dras alla förluster i det år de uppstår. Under MTM är handlarna inte bundna av den begränsade nettokapitalförlusten på 3 000 USD och kan dra av alla förluster under det år de uppstår, vilket ger maximalt skattebefrielse under det aktuella året. Vissa näringsidkare kommer också att välja MTM för att undvika 30-dagars tvättregleringsregeln, vilket diskvalificerar förlustavdrag på "väsentligen identiska" värdepapper som köpts inom 30 dagar före eller efter en försäljning. (För relaterad läsning, se Sälja förlorande värdepapper för skattefordel .)

Hur IRS definierar en näringsidkare I IRS Publication 550 och Revenue Procedure 99-17 har IRS utgått generellt riktlinjer som ger vägledning om de aktiviteter som kvalificerar sig som handel. Att vara engagerad i ett företag som handlare i värdepapper, måste en person handla på heltid och ta ut det mesta av hans eller hennes inkomst genom daghandel. Enligt IRS är en näringsidkare någon som handlar betydligt och kontinuerligt för att dra nytta av de kortfristiga fluktuationerna i säkerhetspriserna. (För mer om denna typ av karriär, se Avsluta ditt jobb att handla aktier? )

Handlare är individer som gör flera affärer dagligen för att dra nytta av intradagmarknadsvängningar och gör det kontinuerligt under hela året. De spenderar mycket tid på att dokumentera och undersöka branscher och strategier och åstadkomma en betydande kostnad för att kunna bedriva sin verksamhet. Trots att det inte är specifikt nödvändigt kommer de flesta kvalificerade handlare att öppna och stänga flera affärer dagligen och hålla sina positioner under mindre än 30 dagar.

För aktiva handlare är fördelarna med att kvalificera uppenbara, men dessa riktlinjer är öppna för tolkning av IRS och domstolarna. Endast en liten andel kvalificerar, även vissa vars enda inkomst härrör från handel.(För mer, se Skatteeffekter på kapitalvinster .)

En juridisk handel
Det enda sättet att se till att du får samma skattebehandling som en kvalificerad näringsidkare är att skapa en separat företagsenhet att handla genom. Genom att skapa ett aktiebolag eller ett aktiebolag kan du få samma skattebehandling som kvalificerad näringsidkare utan att behöva kvalificera dig. Den juridiska personen mottar vanligtvis mindre kontroll av IRS, eftersom antagandet är att ingen skulle gå igenom besväret och bekostnaden av att bilda enheten, såvida de inte hade åtagit sig att handla som ett affärsföretag. Det är extremt svårt för individer att ändra val som MTM när det väljs ut. Med företaget, om det finns en fördel att ändra redovisningsmetoder eller den juridiska strukturen, kan företaget enkelt lösas och omformas i enlighet därmed.

Mer framgång = fler enheter
För mycket framgångsrika näringsidkare kommer vissa rådgivare att föreslå strukturer som inkluderar flera enheter för att maximera skatte- och skyddsfördelarna. Trots att den faktiska strukturen bestäms av en persons ekonomiska mål innehåller den vanligen ett C-företag, som existerar som den generella partnern eller ledande medlemmen i flera aktiebolag. På detta sätt kan extrainkomst överföras till företagsenheten (vanligtvis upp till 30% av intäkterna) genom en avtalsadministrationsavgift för att dra nytta av de mängder av ytterligare skattestrategier som finns tillgängliga.

Till exempel, för att finansiera högskoleutgifter eller att ge barn pengar skattefria, kan familjemedlemmar bli anställda. Bolaget kan sedan dra nytta av avdragsgilla löner och utbildningskostnader, samtidigt som man bygger Social Security and Medicare-konton. Medicinska ersättningsplaner kan skapas för att finansiera alla typer av valfria sjukvårds- och sjukförsäkringspremier. Pensionsräkenskaper som IRA och 401 (k) s kan överföras till en 401a, en ERISA-pensionsfond som möjliggör bidrag på upp till $ 49 000 per år och kan aldrig attackeras av fordringsägare eller genom en rättslig fordran. Eftersom bolaget betalar skatt på nettoresultat är målet att betala så många utgifter som möjligt med pretax-dollar och för att minimera skattepliktig inkomst. ) Denna typ av företagsstruktur ger också utmärkt tillgångsskydd eftersom det skiljer verksamheten från den enskilda personen. Långfristiga tillgångar kan innehas av andra aktiebolag som kan använda bokföringsmetoder som är mer lämpade för investeringar. Alla tillgångar är skyddade mot fordringsägare och de juridiska skulderna för individen, eftersom de innehas av separata juridiska personer. Mängden rättsligt skydd bestäms av statsrätten. Många rådgivare föreslår att dessa enheter bildas i stater som inte tillåter piercing av den rättsliga strukturen. De flesta föredrar Nevada på grund av sin brist på företagsomsättningsskatt, flexibilitet att betala order som enbart botemedel mot fordringsägare, anonymiteten att inte behöva lista aktieägarna och nominering av företagsofficer.(Kan integrera ditt företag hjälpa till att skydda det? Ta reda på i

Kapitalskydd för företagsägaren .) Slutsats

Även om handel genom en komplex juridisk struktur har uppenbara fördelar, kan den också ge en betydande fördel mängd komplexitet till ens personliga angelägenheter. För handlare som har konsekvent lönsamma men inte kan eller vill inte kvalificera sig för näringsidkarstatus är handel med ett enkelt företag viktigt. Om du vill skapa en pensionsfond för att skjuta upp skatter, betala löner till nära och kära eller återkräva betydande läkarutgifter skattefria, är den extra komplexiteten ett anständigt kompromiss för att dra nytta av en sammansatt struktur. Hur som helst, för att få den bästa skattebehandlingen och det rättsliga skyddet, bör man tala med rådgivare som förstår bildandet och driften av dessa enheter för handlare. (För relaterade läsningar, se Bygg en vägg runt dina tillgångar .)