a:

Ett återkalleligt förtroende är av ett slag ett levande förtroende som upprättats under givarens livstid. per definition kan det ändras under bidragsgivarens livstid. Eftersom förtroendet blir verksamt innan viljan träder i kraft vid döden, har det återkallbara förtroendet företräde framför viljan när det finns en konflikt mellan förtroendedokumentet och viljan.

Även om det återkallbara förtroendet ersätter viljan, kontrollerar det återkallbara förtroendet endast tillgångar som har placerats i förtroendet. Om ett återkalleligt förtroende bildas, men tillgångar inte flyttas till förtroendet, har förtroendebestämmelserna ingen effekt på de avsedda förtroende tillgångarna vid döden.

Från en juridisk synvinkel är ett förtroende en separat enhet från en individ. När bidragsgivaren av ett återkallbart förtroende passerar bort, går inte tillgångarna i förtroendet in i probateprocessen tillsammans med de tillgångar som personligen ägs av avlidne.

Syftet med probatprocessen är att säkerställa att tillgångar som ägs personligen av en minskad individ sprids i enlighet med testamentet, men tillgångar i det återkallbara förtroendet anses inte som den avlidnes personliga egendom. Därför aktiverar bidragsgivarens död bara bestämmelserna i förtroendeavtalet om hur tillgångarna ska fördelas till förtroendemottagarna.

En advokat eller fastighetsplanerare bör veta att bestämmelser i en testament inte kontrollerar tillgångar som placeras i ett levande förtroende, men det finns tider att individer skapar sina egna testamente och förväntar sig att allt följer vad som beskrivs i viljan. Det är viktigt att komma ihåg att ett återkalleligt förtroende är en separat enhet och inte följer de enskilda viljans bestämmelser vid döden.