När du har lämnat ditt jobb finns det flera alternativ för din 401 (k). Beroende på hur mycket du sparade kan du lämna ditt konto där det är. Alternativt kan du rulla över en gammal 401 (k) till ett nytt konto med din nya arbetsgivare; börja ta fördelningar betala ut det helt eller rulla det till en IRA.

Låt det ligga

Om du har mer än $ 5 000 investerat i din 401 (k), tillåter de flesta planerna dig att lämna den där du är när du skiljer dig från din arbetsgivare. Om du har en betydande mängd sparad, och du gillar din planportfölj, kan du lämna en 401 (k) med en tidigare arbetsgivare. Om du sannolikt kommer att glömma kontot eller inte är särskilt imponerat över planens investeringsalternativ eller avgifter, kan du överväga några av dina andra alternativ.

Rulla den över till din nya arbetsgivare

Om du har bytt jobb, se om din nya arbetsgivare erbjuder 401 (k) och när du kanske är berättigad att delta. Många arbetsgivare kräver att nya anställda sätter in ett visst antal tjänste månader innan de kan skriva in en pensionssparande plan.

När du är inskriven i en plan med din nya arbetsgivare är det enkelt att rulla över din gamla 401 (k). Du kan välja att få administratören av den gamla planen att lägga in innehållet på ditt konto direkt i den nya planen genom att helt enkelt fylla i lite pappersarbete. Alternativt kan du välja att balansera ditt gamla konto till dig i form av en check. Du måste dock sätta in pengarna i din nya 401 (k) inom 60 dagar för att undvika att betala inkomstskatt på distributionen. Se till att ditt nya 401 (k) -konto är aktivt och redo att få bidrag innan du släpper ut ditt gamla konto.

Kassa ut

Givetvis kan du bestämma att du hellre bara tar pengarna och kör. Medan det inte finns något som hindrar dig från att likvida en gammal 401 (k) och ta en lump sum-fördelning, skulle de flesta finansiella rådgivare varna starkt mot detta alternativ. Detta minskar dina pensionsbesparingar i onödan, och du måste inkludera fördelningen i din årliga inkomstskatt. Om du har en stor summa i ett gammalt konto, är skattebelastningen för en fullständig återkallelse kanske inte värt fallfallet.

Ta fördelningar

Du kan börja ta kvalificerade utdelningar från 401 (k), gamla eller nya, efter 59 års ålder. 5. Om du skiljer dig från din arbetsgivare på grund av pension, kan det vara rätt tid att börja utnyttja dina besparingar för din månadsinkomst.

Om du har en traditionell 401 (k) måste du betala inkomstskatt till din vanliga skattesats för eventuella utdelningar du tar. Om du har ett utpekat Roth konto, eventuella utdelningar du tar efter 59 års ålder.5 är skattefria så länge du har hållit kontot i minst fem år. Om du inte uppfyller kraven på fem år, är endast inkomstdelen av dina utdelningar föremål för beskattning.

Om du går i pension före 55 års ålder eller byter jobb före 59 år, kan du fortfarande ta utdelningar från 401 (k). Du kommer dock att vara skyldig att betala en 10% straffavgift, förutom inkomstskatt, på den skattepliktiga delen av din distribution, vilket kan vara allting. Böterna på 10% gäller inte de som går i pension efter 55 års ålder, men före 59 års ålder. 5.

När du når 70 år, måste du börja distribuera 401 (k) om du inte längre är arbetssätt. Din obligatoriska minimidistribution (RMD) dikteras av din förväntade livslängd och ditt kontobalans. Kontakta din planadministratör för att få reda på hur mycket du behöver ta ut varje år.

Om du går i pension eller flyttar till en arbetsgivare som inte erbjuder pensionsplan, men du inte vill lämna din 401 (k) med din gamla arbetsgivare, kan du välja att rulla konto över till en IRA. Övergångsprocessen är densamma som för en ny 401 (k); du kan antingen ha planen administratören göra det direkt eller ta en full fördelning och deponera den i en IRA inom 60 dagar.

Rullande din gamla 401 (k) till en IRA kan vara din bästa satsning om inte de investeringsalternativ som erbjuds av din gamla plan är särskilt lockande. Men traditionella IRA kräver RMDs vid 70 år. 5 Oavsett om du fortfarande är anställd eller inte. Roth IRA har normalt inte detta krav.