En av de bästa sakerna som finansiella rådgivare kan ge kunderna är en årlig översyn av deras ekonomiska situation. Även om detta kan verka intuitivt, gör inte alla rådgivare det.

Dessa sessioner är fördelaktiga för både kunden och den finansiella rådgivaren. Medan det idealiskt finns en kontinuerlig kommunikation året runt, är ett möte ansikte mot ansikte att diskutera var kunden är och vad som kan ha förändrats under de senaste 12 månaderna, vilket kan leda till en mycket mer djupgående konversation än en snabb e-post eller telefon ring upp.

Här är tips för att göra en meningsfull klientöversikt och en tvättlista med frågor som ska besvaras under ett sådant möte. Gå utöver Merely Reviewing Investments

Det är en viktig orsak till att göra en ekonomisk granskning genom att helt enkelt granska en kunds portfölj. Detta dovetails till en diskussion om hur kunden spårar mot sin ekonomiska plan och hur hon spårar mot sina olika mål som att spara för pension och college.

Utöver det är dock ofta det verkliga värdet i dessa möten ligger. Du måste fråga kunden vad som händer i hennes liv för att bestämma hur det kan påverka vad du gör för henne. Viktig information kan innehålla hennes nuvarande anställnings- / karriärsituation, hälsofrågor eller förändringar i kundens attityd om risk.

Tilldelning av tillgångar

Detta är ett nyckelelement som ska granskas. Är kundens fördelning inom målområdena som anges i investeringsplanen? Framför allt med de flyktiga marknaderna hittills 2016, skulle det inte vara överraskande om portföljen behövde återbalanseras tillbaka till målområdet.

Vidare passar måltilldelningen fortfarande sin situation? Kunden uttrycker en nivå av obehag med den historiska aktiemarknaden minskar vi har sett för att börja 2016?

Skatteplanering

Investeringsbeslut bör dock inte drivas av skattehänsyn, men skatteplanering är ändå viktig. Finns kundens tillgångar i lämpliga konton? För de med välgörenhetshänvisningar uppskattas värdepapper som kan användas för att göra donationer på ett skatteeffektivt sätt? (För mer, se:

Hur avgifter och fondkostnader kan kasta kundernas pensionering. ) Har kundens inkomst förändrats väsentligt upp eller ner? Om hans eller hennes inkomst kommer att bli lägre år 2016, kanske en omvandling av några av hans eller hennes traditionella IRA-tillgångar till en Roth IRA kan vara lämplig.

Skatteförlängaren eller PATH-lagstiftningen gjorde vissa bestämmelser permanent och utvidgade andra. Bland de gjorda bestämmelserna var den kvalificerade välgörenhetsavdraget eller QDC-bestämmelsen för obligatoriska minsta utdelningar för dem som fyllt 70 år.5. Detta är ett trevligt planeringsverktyg för de kunder som kan vara välvilligt benägna och inte behöver någon eller hela deras distributionsbelopp.

Det fanns flera bestämmelser som medverkar småföretag.

Estate Planning Issues

Detta är ofta ett område som blir borstat på sidan om inte annat än många kunder inte tycker om att tänka på sin egen dödlighet. Det är emellertid viktigt att du ser till att kundens önskemål om fördelning av deras tillgångar skulle uppfyllas om de plötsligt skulle dö. Några av problemen kan lätt lösas, så som att se till att mottagarbeteckningar på pensionskonton och livförsäkringar är aktuella och återspeglar kundens nuvarande önskemål.

Att säkerställa att mottagarebeteckningar på alla pensionskonton, relevanta personalförmåner, livförsäkringar och andra fordon där förmåner passerar via en sådan beteckning är kritisk och detta bör ses över regelbundet. Dessa instrument är beroende av mottagarens beteckning och inte vad som ligger i kundens vilja.

Också för att fråga: Har kundens familjesituation förändrats? Finns det ett annat barn eller barnbarn att redovisa? Gick klienten gift? Skild? Gick hans eller hennes maka dö?

När det gäller kunder med mindreåriga barn är det kritiskt att de har en utsedd förmyndare för dessa barn vid dödsfallet. Finansiella rådgivare bör uppmana dem att ha detta i skriftlig form i sina planeringsdokument och vara säker på att granska detta med den personen / personalen regelbundet för att se till att de förbli villiga och kunna ta den här rollen om någonsin behövs. (För relaterad läsning, se:

Fastighetsplaneringstips för den genomsnittliga klienten. ) Pensionsplaneringsfrågor

Oavsett kundens ålder finns det alltid någon form av pensionsplaneringsproblem för alla kunder att adress.

För kunder i ackumuleringsstadiet: är de på väg mot att ackumulera tillräckligt för pensionering? Även om detta nummer kan vara svårt att spika ner för kunder som är 20 eller fler år ifrån pensionering, är det viktigt att kunderna sparar så mycket som möjligt via sina 401 (k) planer och andra fordon för att säkerställa en rimlig sköt vid en fast pensionering.

För kunder inom tio års ålder är frågorna mer kritiska och konkreta. Har klienten en ganska tydlig bild av hur hans pension kommer att se ut? Hur länge skulle han helst vilja arbeta? Hur mycket kostar hans livsstil?

Kommer de senaste ändringarna i parets sociala trygghet att kräva strategier pensionsplaner? Hur ska de betala för sjukvårdskostnader vid pensionering?

Finansiella rådgivare bör se till att kunderna på denna punkt i livet har sina vapen kring alla potentiella inkomstkällor. Utöver 401 (k) konton, IRA och skattepliktiga investeringar, pensioner och social trygghet bör övervägas. Är kunden berättigad till pension från en gammal arbetsgivare? Har de varit i kontakt med arbetsgivaren för att säkerställa att företaget vet var man ska kontakta dem när det är dags att fatta beslut om hur de ska dra till den pensionen?

Försäkringsfrågor

Har kunden tillräcklig livförsäkring för sin situation? Yngre föräldrar behöver vanligtvis en stor dödsförmån och någon form eller term är ofta lämplig.

Äldre kunder kan ha behov av att säkerställa tillräcklig pensionsinkomst för en efterlevande make eller för planeringsändamål. I det senare fallet kan dödsförmånen behövas för att täcka fastighetsskatt för kunder med större fastigheter. Finansiella rådgivare kan spela en nyckelroll för att hjälpa kunderna att säkra rätt mängd och rätt policy för att möta deras behov.

Klienter i arbetsår ska ha funktionshinder, oavsett om de är arbetsgivare eller privata försäkringar. Slutligen försumma inte politik som skyddar kundens hem och ansvar.

Bottom Line

Att sitta ner med kunderna för att göra en formell granskning av deras övergripande ekonomiska situation är värdefull för både kunden och den finansiella rådgivaren. Klienten får en omfattande bild av om han eller hon är på väg med en finansiell plan. Rådgivaren får insikt i kundens attityder och lär sig var och hur han ska rådgöra med honom när det gäller att hjälpa honom att uppnå sina ekonomiska mål. (För relaterad läsning, se:

Tips för att planera tips för rådgivare. )