Fördelarna med att arbeta i en hedgefonds inkluderar en hög lön, bra förmåner och möjligheten att samarbeta med några av de bästa kvantitativa sinnena inom finans. Denna artikel presenterar en lista över de bästa färdigheter som hedgefonderföretag söker efter i anställningskandidater. ( Läs mer 10 steg till en karriär i hedgefonder)

Som förväntat är inträdet i fältet mycket konkurrenskraftigt och mycket selektivt. En framgångsrik näringsidkare som arbetar hos ett topphandelsföretag kan inte kvalificera sig för en handelsposition i en hedgefonds, även med en enorm handelssucces tidigare. Stora kvantitativa färdigheter med en beprövad rekord, en djup förståelse för hedgefondsindustrin och specifika företag, rätt utbildning och certifieringar som CFA, CAIA eller CHA (Chartered Hedge Fund Associate) är alla användbara.

De färdigheter som hedgefonder söker efter i yrkeskandidater kan delas in i två grundläggande kategorier - (1) kunskapsbaserade färdigheter (uppnått genom utbildning, självstudie och arbetslivserfarenhet) och (2) personliga färdigheter inom områden som kommunikation, lagarbete och riskupptagning. ( Se relaterad Vill du arbeta i en hedgefond? Dessa är de bästa inträdesnivåerna)

1) Kunskapsbaserade färdigheter

• Fördjupad kunskap om finansiella instrument och strategier : Hedgefonder handlar med kundpengar i komplexa produkter, ofta utformade som kombinationer av olika produkter med olika strategier. Till exempel kan alternativ kombineras med aktier som ett investeringsfordon, eller en komplex version av barriäralternativ kan förberedas för investering av kundens pengar. Om du saknar tydlig förståelse för finansiella produkter och marknader, kommer du att kämpa för att förstå produktkombinationer, beroenden och faktorer som driver priser och prestanda. En bra kandidat måste förstå olika finansiella produkter, inklusive optioner, terminer, råvaror, räntor och exotics.
• Fördjupad kunskap om marknaderna : Att försöka handla komplexa kombinationer och strategier leder ofta till att man slår ett slut på marknadsreglerna. Det kräver också förmåga att förstå konkurrenternas erbjudanden på marknaden, hur de skiljer sig från sina egna erbjudanden och vilken fördel / nackdel som erbjudandet har över de andra. De flesta hedgefondsprodukter har liknande underliggande begrepp med olika förpackningar. Ett bra jobb kandidat måste känna till befintlig marknadsplats, konkurrentutveckling, vad reglerna tillåter och vad de förbjuder.
• Kvantitativ expertis : I en hedgefonds uppstår forskargruppen med en utmärkt handelsmodell med en kombination av terminer och några exotiska alternativ. Om inte hela produktgruppen (inklusive forskargruppmedlemmarna, riskanalytikerna och handlarna) har förmåga att förstå och ifrågasätta de underliggande antagandena, bedöma beroendet av matematiska beräkningar och genomföra en scenarioanalys, kommer modellen att fortsätta att vara utsatt för misslyckanden.Expertis inom antal crunching, statistisk analys, kvantitativa modeller och beräkningsberoende är ett måste för intressegrupper, oberoende av rollen.
• Förståelse av risker : Hedgefonder är högrisk, högavkastningsfordon. Hög risk innebär dock inte obegränsad risk utan kontroll. Snarare betyder det att man tar en hög risk med rättvisande kunskaper och förberedas med alternativa planer när risknivåerna överstiger en förutbestämd tröskel. Eftersom hedgefonder handlar i komplexa strategier blir riskanalysen komplex. Arbetskandidaten behöver ha god kunskap om riskbedömning, inte bara för enskilda finansiella produkter utan även på portföljer och kombinationer.
• Fördjupad kunskap om portföljkonstruktion : Hur är salget av glass relaterat till väderderivat? Hur påverkas obligationsräntorna av valutavärderingar? Sådana korrelationer spelar en viktig roll för att skapa en diversifierad produktportfölj och en kandidat ska vara skicklig för att förstå och kvantifiera invecklingarna i en portfölj.

- 9 -> 2) Personliga förmågor och egenskaper

Kommunikationsförmåga

• : Möten med höga nettovärden i femstjärniga inställningar kräver social etikett samt förmågan att övertyga kunder att överlåta sina pengar med du. Även om du inte ansöker om att vara en del av det kundrelaterade säljteamet, kan du ibland möta kunder för att förklara komplex produkt och hur de kommer att generera avkastning på deras kapital. Att sätta i en komplicerad idé till laget och få ett inköp för att få det exekverat är lika viktigt. Hedgefonder söker efter utmärkta färdigheter i både intern och extern kommunikation i arbetssökande. Lagarbete
• : Produkter och tjänster från hedgefonder drivs av dedikerade lag som är avsedda att arbeta mot ett gemensamt mål. En kandidat ska vara en bra lagspelare, vara villig att lägga lagets intresse för sig själv, vara engagerad i det önskade målet och vara villig att bidra. Riskerande förmåga
• : Att förstå risk kvantitativt är inte tillräckligt. En hedgefondsanalytiker bör också ha den känslomässiga förmågan att tolerera risk. Mycket få personer (inklusive handelspersonal) har modet att investera i handelsstrategier som har en 50 procent förlustpotential för en 100 procent avkastning. Även om man inte befinner sig i handelsavdelningen i en hedgefonds måste man vara synkroniserad med produktgruppen för att skapa enighet om sådana högriskaffärer. Visar bevisad framgång när risken står inför en attraktiv hedgefonds jobbkandidat. Utbildning
• : Utöver MBA, Ph.D. och statistikgrad innehavare, hedgefonder väljer kandidater från olika branscher och erfarenhetsnivåer. En examen inom jordbruk eller meteorologiska studier kan vara bra om hedgefonderbolaget hanterar agrocommodities. Bottom Line

Höga löner, enorma bonusar och stora förmåner lockar många jobbsökande till hedgefonder, men bara några kvalificerar sig. En kandidat som försöker ställa in ett hedgefondsjobb bör undersöka branschen, nätverket för att få kontakter och mentorer, bedriva rätt utbildning och söka relaterad praktik.Utöver detta borde hedgefondsjobbkandidater försäkra sig om att de har de kunskapsbaserade färdigheter och personliga färdigheter som krävs för att anställas och trivas i en hedgefonds.