Precis som i någon bransch finns det stora finansiella rådgivare och det finns några riktigt hemska. Vissa klagomål mot finansiella rådgivare är svåra att tro. Men lära sig om några av dem hjälper dig att hitta finansiella rådgivare som dyker upp i din sökning som är i branschen för att hjälpa sig själv utan kostnad.

Medan det är sant att finansiella rådgivare behöver leva, borde de bara göra det om de kan ge bevisvärde till sina kunder. Tyvärr ger några finansiella rådgivare inte det. Ännu värre, vissa påverkar deras kunder negativt.

AD:

Här är några av de här bästa klagomålen om finansiella rådgivare. (För relaterad läsning, se: Rådgivare: Dessa misstag kan kosta dig kunder. )

1. För lite förklaring om produkterna

Finansiella rådgivare borde kunna förklara investeringsprodukterna som de säljer dig i detalj. Du bör förstå avgiftsstrukturen, det historiska resultatet, motiveringen till varför investeringsprodukten är rätt för dig och allt annat du vill veta.

AD:

Tyvärr planerar många finansiella rådgivare inte tillräckligt med tid hos kunderna för att de ska förstå de produkter de köper. Om du känner dig rusad, pressad eller förvirrad när du sätter dig ner med din finansiell rådgivare, kan du också skapa en extra tid med dem eller hitta en rådgivare som är villig att ta sig tid att utbilda dig.

2. Han säljer bara för att tjäna en kommission

AD:

Finansiella rådgivare gör sina pengar på olika sätt. Ett vanligt sätt är genom en löpande förvaltningsavgift som vanligtvis är en procentandel av de tillgångar som de hanterar i ditt konto. Ett annat vanligt sätt är att de tjänar en provision för att sälja en viss investeringsprodukt. Båda sätten är lämpliga, men den senare har potential att missbrukas.

Om din finansiella rådgivare exempelvis tjänar en hög provision på en viss investeringsprodukt kan han eller hon bli frestad att sälja den till dig trots att han / hon förstår att det finns bättre produkter för din situation. Detta är en uppenbar intressekonflikt. Din finansiell rådgivare bör ha ditt bästa intresse och tänka på det bästa intresset. Om den investeringsprodukt som är i ditt bästa intresse händer att ha en bra provision, så var det. Om en investeringsprodukt inte är av ditt intresse men har en hög provision bör rådgivaren handla med ansvar och sälja den produkt som är bäst för din situation - även om det betyder en lägre provision. (För mer, se: Vanliga misstag Advisors gör med kunder. )

3. Hon svarar inte i tid.

Finansiella rådgivare bör förstå att deras kunders pengar är viktigt för kunderna.Deras ekonomiska säkerhet är sannolikt en av deras främsta problem i livet. Nu, om en finansiell rådgivare väntar en vecka att ringa tillbaka sina kunder, hur tror du det kommer att få dem att känna sig? Osäker.

Om din ekonomiska rådgivare tar för lång tid för att komma tillbaka till dig, leta någon annanstans. Rådgivare bör ha infrastrukturen på plats för att komma tillbaka till dig i tid. Om inte, betyder det förmodligen att de är oorganiserade och inte ger dig den tjänst du förtjänar.

4. Att inte klara kundens behov först

Den här liknar den andra punkten, men det är ändå värt att nämna eftersom det finns många fler sätt att finansiell rådgivare kan sätta sina egna behov över kundernas behov.

Exempelvis blir finansiella rådgivare ibland upphetsade om en ny produkt eller tjänst som de erbjuder. På ett sätt bestämmer de att om produkten eller tjänsten låter bra för sina egna behov, kommer det förmodligen också att fungera för sina kunder. Och många gånger har de fel.

En bra finansiell rådgivare lyssnar noggrant på kundernas behov och frågar viktiga frågor för att förstå deras situation. Efter en hel del lyssnar kommer en bra finansiell rådgivare att sammanställa en finansiell plan som är skräddarsydd för sina kunder. Låt inte din rådgivare anta att din situation inte är unik. Din situation är unik, och din rådgivare bör respektera det. (För relaterad läsning, se: Hur finansiella rådgivare förlorar kunder. )

5. Han eller hon gillar Churn

Churning avser att köpa och sälja investeringar på ett överdrivet sätt som leder till provision. Finansiella rådgivare behöver en giltig anledning att köpa och sälja investeringar. Några av dessa giltiga skäl kan innebära förändringar i kundens risk toleransnivå, tro på att andra investeringar passar bättre för kunden på grund av förändrade omständigheter eller att en kunds begäran om ändringar görs på hans eller hennes vägnar för hans eller hennes räkning egna skäl.

6. Lovande orimliga avkastningar

Lyssna: En garanterad 12% årlig avkastning på din investering är absolut orimligt. Även om det är inte garanterat, är det orimligt. Även om en studie om genomsnittlig avkastning på aktiemarknaden kan ge imponerande resultat, glöm inte att det finns många andra faktorer som går in i faktisk avkastning. Bli inte upptagen när du tror att dina investeringar kommer att överträffa eftersom du har en särskild finansiell rådgivare "vem vet vad han gör". Chansen är, om han lovar saker så här, gör han det inte.

Bottom Line

Att veta vad man ska leta efter i en finansiell rådgivare ger investerare ett ben i sin sökning, men att veta vad man inte letar efter kan vara lika användbart. Om en prospektiv rådgivare - eller kanske du redan har anställt - verkar lura för mycket i de ovan angivna teknikerna, kör - eller åtminstone hitta någon annan för att hantera dina ekonomiska rådsbehov. (För relaterad läsning, se: Sociala medier "Don'ts" för finansiella rådgivare. )