Enligt konventionella tillgångstilldelningsteorier, obligationer är en integrerad faktor vid portföljen skapande och diversifiering. Skuldebrev utfärdade av statliga enheter och företag erbjuder möjligheter att generera inkomster genom stabila räntebetalningar i kombination med blygsam kapital appreciering i vissa fall samtidigt som investerare skyddas mot volatiliteten och riskexponeringen som är inneboende för breda aktiemarknader. Obligationsinnehav ger trygghet för investerare, eftersom dessa investeringar har en negativ korrelation med aktiemarknaden. När värdepappersinvesteringarna sjunker, stiger obligationsinvesteringarna normalt.

Även om obligationer betraktas som mindre riskabla investeringar än sina motparter i eget kapital, borde investerarna vara medvetna om deras risk för förlust. Ränterisk, kreditrisk och en viss marknadsrisk finns i obligationsplaceringar, vilka alla är knutna till den typ av innehav som innehas och hur länge lånet är förrän det når löptid. Företagsobligationer har vanligtvis större risk än statliga emissioner, och långa löptidsdagar ökar exponeringen av ränterisken knutna till investeringen. Medan ränterisker är ett pressande ämne på dagens lågräntemarknad kan långsiktiga investerare utnyttja långfristiga obligationsinnehav för att säkra mot volatiliteten i aktiepositionerna inom en portfölj. Dessutom kan investerare sprida ut obligationsriskfaktorer genom att välja högsta värdepappersfonder som består av en diversifierad portfölj av skuldförbindelser. De bästa långfristiga obligationsfonderna för 2016 listas nedan.

PIMCO långfristiga kreditfonden

PIMCO långfristiga kreditfonden bildades 2009 och genererade en årlig avkastning på fem år om 7,4%. Fondens chefer försöker ge investerare en totalavkastning som överstiger det tilldelade riktmärket bestående av räntebärande värdepapper. Av fonden är $ 3. 3 miljarder tillgångar investeras minst 80% i en diversifierad portfölj av obligationer med olika löptider. Majoriteten av fondförmögenheten investeras i skuldförpliktelser i investeringsklass, men fondförvaltare har möjlighet att investera upp till 20% av de totala tillgångarna i skräpobligationer. Det genomsnittliga förfallodagen för obligationer som innehas inom fonden är 23. 74 år, med en genomsnittlig löptid på 11,5 år.

Topp innehav inom PIMCO långfristiga kreditfonden fokuserar på Förenta staterna, med 24 12% av portföljen bestående av statsskuldebrev. Fonden innehar också 20. 96% av de totala tillgångarna i företagsobligationer, 2. 16% av tillgångarna i värdepapperiserade skuldinstrument och 2, 52% i kommunala emissioner. Fonden har en kostnadskvot på 0. 65%, vilket är något högre än genomsnittet för jämförbara medel.Investerare debiteras inte en försäljningsbelastning vid tidpunkten för köp eller inlösen, men en initial investering på minst 1 000 USD krävs.

Vanguard långfristiga obligationsfond

Vanguard långfristiga obligationsfond startades 1994 och har genererat en årlig avkastning på 10 år på 6,60% sedan den tiden. Fondens chefer försöker spåra resultatet av ett marknadsviktat index som är inriktat på en långsiktig, dollarvägd genomsnittlig löptid för räntebärande värdepapper. Fonden är 8 dollar. 95 miljarder tillgångar placeras i liknande innehav som finns i Barclays US Long Government / Credit Float Adjusted Index, som inkluderar alla medelstora och stora emissioner av amerikanska regeringar, investment grade internationella och dollarbaserade obligationer med värdepapper som motsvarar löptider som motsvarar eller mer än 10 år. Fondens genomsnittliga löptid är 24 1 år och medeltiden för obligationer inom fonden är 14 77 år.

Vanguards långfristiga obligationsfond diversifierar obligationsinnehav i form av skuldsättning och skuldbedömning. Från och med november 2015 investerar fondfonden 48,92% av sina totala tillgångar i statsobligationer och 45,7% i företagsemissioner. Obligationer med AAA-rating utgör 40. 69% av portföljen, följt av BBB-ratede obligationer vid 29 38%, A-ratingobligationer på 22,8% och AA-värderade obligationer på 7 13%. Fonden har en kostnadskvot på 0,2%, vilket gör det till en av de billigaste långfristiga obligationsfonderna. Investerare debiteras inte en försäljningsbelastning för köp eller inlösen av aktier, men en minimiinvestering på 3 000 kronor krävs.

Nuveen US Bond Bond Fund

Nuveen US Bond Bond Fund är ett nyare erbjudande på den långfristiga obligationsfondsmarknaden med startdatum för maj 2014. Sedan starten har fonden skapat ett ettårigt avkastning på 0. 90%. Fondens chefer försöker tillhandahålla nuvarande inkomst och begränsad risk för kapital genom att investera minst 80% av fondens tillgångar i infrastrukturrelaterade värdepapper emitterade av amerikanska enheter. Av fondens $ 8. 23 miljoner tillgångar, cheferna har möjlighet att investera upp till 20% i skuldförpliktelser för icke-U. S. emittenter belägna på tillväxtmarknader. Dessutom kan fonden investera upp till 40% av tillgångarna i värdepapper med en rating av under investeringsklass. Den genomsnittliga löptiden för obligationer som innehas i fonden är 18. 24 år och den genomsnittliga löptiden är 9. 87 år.

Nuveen US Infrastructure Bond Fund diversifierar sina obligationsinnehav bland olika typer, inklusive statsobligationer som utgör 10,9% av portföljen, företagsobligationer som utgör 35,54% av portföljen och kommunala obligationer som utgör 51 6% av portföljen. Majoriteten av obligationsinvesteringarna är AA-värderade obligationer, bestående av 40. 1% av de totala tillgångarna, följt av A-ratingobligationer vid 19 94%, BBB-ratingobligationer vid 14,2% och B-ratingobligationer vid 12. 66%. Fonden har en kostnadskvot på 0. 95%, vilket är högre än kategorinomsnittet, och investerare bedöms en försäljningsbelastning på 4-25%. En minsta investering på minst 3 000 kronor krävs för icke-kvalificerade konton.

Virtus Disciplined Select Bond Fund

Virtus Disciplined Select Bond Fund grundades 2012 och har sedan dess genererat en årlig avkastning på ett år på -2. 2%. Fondens chefer försöker ge investerare en hög totalavkastning från nuvarande inkomst och ett sekundärt investeringsmål för kapital appreciering. Maximering av obligationsinnehav inom fonden sker genom att fondens $ 1 tilldelas. 47 miljoner tillgångar bland sex undersektorer inom statskassan, värdepappersskyddspapirer (TIPS) och företagsobligationsmarknader. Fondens chefer genomför en kvantitativ modell för att diversifiera innehav, som uppskattar resultatutvecklingen på lång sikt. Den genomsnittliga löptiden för fondinnehav är inte tillgänglig, men den genomsnittliga löptiden är 7 34 år.

I november 2015 består Virtus Disciplined Select Bond Funds innehav av 14. 12% statsobligationer och 76. 92% företagsemissioner. Huvuddelen av fondens tillgångar hålls hos emittenter i USA, trots att 3 5% är belägna i Förenade kungariket, 2. 22% i Kanada och 2 05% i Nederländerna. Obligationer med A-rating utgör 27,75% av portföljen, följt noga av BBB-värderade obligationer vid 24. 53%, AAA-värderade obligationer vid 20,36% och BB-ratingobligationer vid 10 61%. Fonden har en kostnadskvot på 1, 4%, vilket är relativt högt jämfört med liknande fonder. Investerare bedöms en försäljningsbelastning på 3. 75% när de köper aktier och en initialinvestering på $ 2 500 krävs.

GuideStone Funds Extended Bond-fond

GuideStone Funds Extended-Duration Bond Fund lanserades 2001 och har sedan dess genererat en 10-årig avkastning på 7,3%. Fondens chefer söker maximal totalavkastning med kapitalbevarande som omedelbar fokusering. Minst av fonden är 268 dollar. 52 miljoner tillgångar placeras i räntebärande värdepapper från emittenter belägna inom USA. Cheferna har flexibilitet att investera upp till 30% av fondens tillgångar i skuldförpliktelser i icke-U. S. dollar värdepapper också. Den genomsnittliga löptiden för obligationsinnehav inom fonden är 26. 1 år och den genomsnittliga löptiden är 13. 3 år.

GuideStone Funds Extended-Duration Bond Fund diversifierar innehav över olika emittenter, inklusive statsobligationer (som utgör 28, 18% av portföljen) och företagsobligationer (som utgör 66,17% av portföljen). Från och med november 2015 består 80% av fonden av amerikanska värdepapper, 4. 29% består av Kanada-emissioner, 4. 21% består av U.K.-emissioner och 3,1% består av Australien-obligationer. Innehav varierar också bland betyg, inklusive 29,7% i A-ratingobligationer, 29% i BBB-nominerade obligationer och 26,8% i AAA-nominerade obligationer. Fonden har en kostnadskvot på 0. 75% och inga försäljningsbelastningar införs vid köp eller inlösen. Investerare är skyldiga att ge en initial investering på $ 1 000.