Kinas centralbank People Bank of China (PBOC) slashed räntorna för femte gången sedan november 2014 och slappna av sitt reserveringsbehov. PBOC uppgav att det sänkte referensräntan med ett år med 25 punkter till 4,6%, vilket var från och med 26 augusti. Det sänkte också ett års benchmark-inlåningsräntor med 25 punkter. De sa att räntesänkningen var att minska finansieringskostnaderna för Kinas inhemska företag och att pumpa i inkrementell likviditet i Kinas sakta ekonomi. Detta skedde efter den kinesiska aktiemarknaden dovan med 7,6% den 25 augusti 2015 följt av ett fall på 8% den 24 augusti 2015. Nyligen chockade Kina världen genom att devalvera sin valuta med mer än 2% den 11 aug 2015 .

Sedan juni 2015 har Shanghai Composite Index förlorat ca 42%. Hösten är främst ett resultat av en ekonomisk avmattning i Kina vilket framgår av nedgången i BNP-tillväxten. I Q2 2015 rapporterade Kina BNP-tillväxt på 7% jämfört med 7,5% förra året. IG: s marknadsanalytiker Angus Nicholson sa att målet för [7 procenttillväxten] nu ser överdrivet ambitiöst och det mest förnuftiga sättet framåt skulle tydligen innebära ytterligare valutadevaluering, ytterligare reservbehovsskala (RRR) och [höjda] finanspolitiska stimulans. "Länder , industrier och företag som utsätts för Kinas efterfrågan på varor förväntas bli värma framåt. Till exempel kan Australien, som exporterar råvaror till Kina, komma att få lägre efterfrågan.

Dessa prissänkningar är avsedda att stödja den svindlande aktiemarknaden och Kinas ekonomiska avmattning. Aktiemarknaderna över hela världen redovisade vinster efter detta tillkännagivande, även om en avyttring i stora amerikanska index stängde handelsdagen. Europeiska aktiemarknaderna inklusive DAX, FTSE100 och CAC avslutas med betydande vinster, även om dessa kan komma tillbaka i morgondagens handel.

Effekter på den amerikanska marknaden

Amerikanska aktiemarknader påverkas djupt av någon grundläggande förändring som äger rum i Kina, eftersom det är USA: s näst största handelspartner. Det finns många företag som har en betydande exponering i Kina, och många av dem upplever majoriteten av sina intäkter genom att exportera till Kina. Det inledande resultatet av Kinas ansträngningar att stärka sin ekonomi genom att sänka räntorna och öka likviditeten, verkade vara ett ökat marknadsförtroende, även om detta förtroende fördjupades snabbt i sen handel. Både Brent råolja och West Texas Intermediate stängdes högre och guldpriserna minskade marginellt. Dollarn hamnade något mot andra valutor. Viktigare är att VIX-volatilitetsindexet stiger till ett högt som inte ses sedan 2011.

Även med U.S. Aktiemarknaden som visar hög volatilitet, kanske på grund av Kinas avmattning och avyttring på sina aktiemarknader, ser fortfarande ekonomin i U. S. fortfarande fundamentalt stark ut med att förbättra konsumenternas förtroende, ökade huspriser och stödjande centralbank.