Från tid till annan behöver alla låna pengar, om man ska starta ett nytt företag, bygga upp ett nytt bakgårdsdäck eller köpa en ny bil. Men vad är den bästa finansieringskällan? Här kommer vi att skissera några av de mer populära källkällorna för pengar samt granska för och nackdelar som är förknippade med var och en.

Kreditföreningar En kreditförening anses vara en kooperativ institution som kontrolleras av dess medlemmar eller de personer som använder sina tjänster. Kreditföreningar brukar bruka inkludera medlemmar i en viss grupp, organisation eller gemenskap som man måste höra för att låna. (För mer insikt, läs Välj att slå banken .)

Kreditföreningar kan vara ideella företag. När så är fallet betyder det att de vanligtvis kan låna pengar till förmånligare priser än bankerna. Dessutom kan vissa avgifter (till exempel utlåningsansökningsavgifter) vara billigare. Plus kunder får vanligtvis inte nickel-dimmade med transaktionsavgifter som de gör hos banker.

Å andra sidan skickar kreditföreningar vanligtvis inte kontroller som har skrivits tillbaka till kontrollens ägare. De erbjuder inte vanligtvis bankomater, eller har bara ett begränsat antal bankomater i det område där de är verksamma. Och i vissa fall kan kreditföreningar vara oförsäkrade eller ha begränsad försäkring, vilket kan orsaka problem i den osannolika situationen som kreditkåren brister. Dessutom erbjuder vissa kreditföreningar bara vaniljlån och ger inte variationen av låneprodukter som några av de större bankerna gör. (För relaterad läsning, se Är dina bankinlåningar försäkrade? )

Banker Banker erbjuder en mängd olika hypoteksprodukter, personliga lån, bygglån och andra låneprodukter beroende på kundernas behov. Per definition tar de in pengar (inlåning) och lånar sedan ut pengarna i form av inteckningar och konsumentlån till högre ränta. De gör sina pengar genom att fånga denna spridning.

Banker är en traditionell finansieringskälla för dem som köper ett hus eller en bil, eller de som vill refinansiera ett befintligt lån till en mer förmånlig ränta. (För mer om låntagning, se Olika behov, olika lån .)

Många tycker att det är enkelt att göra affärer med egen. En bank är lätt. När allt kommer omkring har de redan ett förhållande och ett konto där. Dessutom är personalen vanligtvis till hands vid den lokala filialen för att svara på frågor och / eller hjälp med pappersarbete. ATM-maskiner är vanligtvis tillgängliga för snabb återköp av medel. En notarius publicus kan också vara tillgänglig för att hjälpa kunddokumentet vissa affärs- eller personliga transaktioner. Kontroller returneras vanligtvis till kontoägaren och / eller en kopia av sådana kontroller tillhandahålls eller är tillgänglig.

Nackdelen att få finansiering från en bank är att bankavgifterna kan vara höga. Faktum är att vissa banker är notoriska för att debitera avgifter, ATM-transaktionsavgifter, underhållsavgifter, lånansökningsavgifter, minimibalansavgifter och ett antal andra avgifter.Dessutom är bankerna vanligtvis privatägda eller ägda av aktieägare. Som sådan ses de för dessa individer och inte nödvändigtvis till den enskilda kunden. Slutligen kan banker sälja tillbaka ditt lån till en annan bank eller ett finansieringsföretag och det kan innebära att avgifter och / eller förfaranden kan förändras - ofta med liten varsel. (För mer insikt, läs Insatserna för bankavgifter .)

401 (k) Planer 401 (k) planer gör det möjligt för anställda att avsätta pengar för pensionering och för dessa medel till växa på skatteavdrag. För att vara uppenbart är deras främsta syfte att tillhandahålla en persons pensionering och är i allmänhet en sista utväg för upplåning. (Läs mer om Lån från din plan .)

De pengar du har bidragit till i planen är tekniskt ditt, så det finns inga försäkrings- eller ansökningsavgifter om du vill dra tillbaka det. Du kan använda pengarna för praktiskt taget allt du vill ha från att köpa ett hem, för att bygga ett nytt bakgårdsdäck.

Negativen att dra tillbaka medel från 401 (k) är tyvärr väldigt större än positiva. Till att börja med måste den som tar ut pengarna betala skatt på pengarna. Dessutom är det vanligtvis ett straff på 10% för att ta ut pengarna innan de fyller 59 år. 5 (även om det finns några undantag, till exempel funktionshinder). Dessutom, om du tar bort pengar från din pensionsplan, förlorar du ut på de skatteförskjutna medel som skulle ha blivit förknippade med intresse om de inte hade återkallats. Självklart kan alla dessa saker ha en negativ inverkan på dina pensionsplaner. (Läs mer om hur du lånar från din 401 k), se Åtta skäl att aldrig låna från din 401 (k) )

Kreditkort Om kreditkort används är det en bra källa av lån, men kan orsaka otillbörliga svårigheter för dem som inte är medvetna om kostnaderna. De anses inte som källor till långsiktig finansiering, men de kan vara en bra källa till pengar för dem som behöver pengar snabbt och avser att återbetala det lånade beloppet i kort ordning.

Om en person behöver låna en liten summa pengar under en kort tid, kanske inte ett kreditkort (eller ett kontantkort på ett kreditkort) är en dålig idé. Det finns trots allt inga ansökningsavgifter (förutsatt att du redan har ett kort). För de som betalar hela sin balans i slutet av varje månad kan kreditkort vara en källa till 0% finansiering. (För mer insikt, kolla in Förstå kreditkortsränta .)

Om en balans överförs kan kreditkort bära exorbitanta räntesatser (mer än 20% årligen ). Kreditkortsföretag kommer normalt bara att låna ut eller förlänga en liten summa pengar eller kredit till den enskilde. Med andra ord gör kreditkortsföretag vanligen inte inteckning, vilket kan vara en nackdel för dem som behöver långsiktig finansiering eller för dem som vill göra ett exceptionellt stort köp (som en bil). Att låna för mycket pengar genom att skapa kreditkort kan minska dina chanser att få lån eller ytterligare kredit från andra utlåningsinstitut.(För mer insikt läs Hur kreditkort påverkar din kreditbetyg .)

Marginalkonton
Marginalkonton tillåter en mäklare att låna pengar. Fonderna / eget kapitalet på mäklarkontot används ofta som säkerhet för detta lån. Det primära syftet med ett marginalkonto är att låta en individ köpa ytterligare värdepapper till en gynnsam takt. (För mer information om marginalkonton och marginalhandel, se Marginalhandel och Vad är ett marginalkonto? )

Räntesatserna i marginalkonton är vanligtvis bättre än eller konsekventa med andra finansieringskällor. Dessutom, om ett marginal konto redan upprätthålls och kunden har en riklig mängd eget kapital i kontot, är ett lån något lätt att komma med.

Marginalkonton används främst för att köpa värdepapper och är inte typiskt en finansieringskälla för långsiktig finansiering. Med det sagt kan en person med tillräckligt med kapital använda marginlån för att köpa allt från en bil till ett hem. Om värdet av värdepapperen i kontoförlusten emellertid kan mäklarföretaget kräva att den enskilde lägger till ytterligare säkerheter med kort varsel eller riskerar att börsen säljs ut från dem. Slutligen tenderar de som har förlängt sig på marginalen i en nedgång i marknaden att uppleva mer allvarliga förluster på grund av de räntekostnader som uppkommer samt möjligheten att de kan behöva uppfylla ett marginalanrop.

Regeringen Den amerikanska regeringen eller enheter som sponsras / befraktas av regeringen kan vara en fantastisk finansieringskälla. Fannie Mae är till exempel en kvasi-offentlig myndighet som har arbetat för att öka tillgängligheten och överkomliga bostadsrätter genom åren.

Regeringen eller den sponsrade enheten tillåter typiskt låntagare att återbetala lån under en längre tid. Dessutom är räntorna ofta gynnsamma jämfört med alternativa finansieringskällor.

Å andra sidan kan pappersarbetet för att erhålla ett lån från ett kvasi-offentligt organ vara skrämmande. Dessutom kvalificeras inte alla för statliga lån. Det kan finnas restriktiva intäkter och / eller tillgångskrav. Till exempel, när det gäller vissa Freddie Mac-hypotekslån, måste en individs inkomst vara lika med eller mindre än områdets medianinkomst.

Finansieringsföretag
Finansieringsföretag, som GE Commercial Finance, gör rutinmässigt lån till dem som vill köpa ett antal objekt. Medan vissa långivare gör långfristiga lån, många, om inte de flesta, finansbolag som specialiserar sig på att tillhandahålla medel för mindre inköp, till exempel en bil eller en stor apparat.

Finansbolagen erbjuder vanligtvis konkurrenskraftiga priser och de totala avgifterna kan vara låga jämfört med banker och andra utlåningsinstitut. Dessutom godkänns godkännandeprocessen oftast ganska snabbt.

Finansieringsföretag får dock inte tillhandahålla samma nivå av kundtjänst eller erbjuda ytterligare tjänster, till exempel bankomater. De tenderar också att ha ett begränsat utbud av lån.

Bottom Line Om du vill finansiera dina barns utbildning, ett nytt hem eller din förlovningsring, betalar du att analysera fördelarna och nackdelarna med varje potentiell kapitalkälla som är tillgänglig för dig.