Innehållsförteckning:
I mitten av 2010-talet har få företag uppvisat volatilitet på börskursen till Rite Aid (RAD RADRite Aid Corp1. 54-3. 15% Skapat med Highstock 4 2. 6 ). I maj 2014 handlade Rite Aid-aktien för $ 8. 36 per aktie. I maj 2015 handlar det till nästan samma pris: $ 8. 70 per aktie. Om det ser ut som en bild av stabilitet är det dock bara på grund av brist på kunskap om vad som skedde under de mellanliggande 12 månaderna.
Ett upp och ner rykte
Mellan maj 2014 och oktober 2014 förlorade Rite Aid-aktien nästan hälften av sitt värde och låg på $ 4. 68 per aktie. Det återfanns sedan dess värde, plus lite extra, under sju månadersperioden från oktober till maj, vilket skapade en V-formad graf - en utbredd nedgång följt av en aggressiv återhämtning. Zooma in på det diagramet avslöjar flera mindre toppar och dalar på vägen ner och på vägen tillbaka. Det enda som är konsekvent om Rite Aids lager mellan 2014 och 2015 har varit dess inkonsekvens, volatilitet och brist på förutsägbarhet.
Läs mer om Rite Aids flyktiga historia, läs hur Rite Aid Stock Crashed 1999.
De flesta investerare ser en börsdiagram som Rite Aid och kör för kullarna. När allt kommer ihåg så långvarig volatilitet gör det extremt svårt, och ännu mer riskabelt, att ta ställning på ett lager, vare sig det är långt eller kort, och låt det rida med en rimlig förväntan att tjäna pengar istället för att förlora allt. En aktiv näringsidkare som använder rätt strategier kan dock använda Rite Aids volatilitet till sin fördel och vinst från ett lager som undviks av de flesta av hans kamrater.
Straddle and Strangle Strategies
De två bästa strategierna för att dra nytta av ett lager som flyktigt som Rite Aid är den långa sträckan och den långa strängen. Medan extremt liknande i naturen skiljer sig de två metoderna i deras risknivå och nödvändiga initiala investeringar. Den långa längden är dyrare, men näringsidkarens potentiella fördelar är större och risken för förlust är mindre. För att genomföra en lång period, köper näringsidkaren ett köpoption och ett säljalternativ med samma säkerhet, med samma utgångsdatum och samma lösenpris. Det långa löpande priset för båda alternativen är det pris som aktien för närvarande handlar om. Denna skillnad är viktig, eftersom ett alternativ som köpts på ett börs nuvarande handelsvärde ligger på pengarna, vilket betyder att även ett litet drag i rätt riktning gör möjligheten lönsam.
Om börsen ökar i värde utövar handlaren köpoptionen, vilket gör att han kan köpa aktien till aktiekursen, vilket nu är en effektiv rabatt. Näringsidkaren kan vända sig om och sälja de aktier han just köpt och göra omedelbar vinst.Om aktien minskar i värde, utövar han istället säljoptionen, vilket gör det möjligt för honom att sälja aktierna till högre aktiekurs, vilket ger en effektiv premie på försäljningen. Oavsett vilket alternativ han inte utövar utgår helt enkelt, och näringsidkaren förlorar det lilla premiumet som han betalat för det.
Den långa krångeln fungerar på samma sätt: En näringsidkare köper ett köpalternativ och ett säljalternativ på samma säkerhet med samma utgångsdatum. Strike priserna för dessa alternativ är där denna metod skiljer sig från den långa sträckan. Istället för att köpa dem på pengarna, vilket innebär att det nuvarande handelsvärdet köper investeraren dem ur pengarna. köpoptionspriset är högre, och köpoptionspriset är lägre. Om lagervärdet förblir platt blir båda alternativen förlorade. Av den anledningen är de alternativ som köpts med en lång sträng billigare än med en lång sträcka och en större prisrörelse i en riktning eller den andra behövs för att tjäna pengar.
Bottom Line
Dessa strategier är utmärkt att använda med flyktiga bestånd, till exempel Rite Aid, eftersom investeraren inte behöver gissa riktningsriktningen korrekt. Det enda som måste hända för att han ska tjäna pengar är att priset ska röra sig i en riktning eller en annan, och ju större rörelsen är desto bättre. Investerare som anställde den långa långsträckta eller långa strängen med Rite Aid-aktien mellan maj 2014 och maj 2015 haft alltid stora avkastningar på sina investeringar.
För att lära dig mer om handel med alternativstrategier, kolla in de bästa alternativen Strategies To Trade Southwest Airlines.
Vad är det bästa sättet att beräkna lönsamheten för startupar?
Förstå hur utvärdering av lönsamhet på flera nivåer är fördelaktigt för nystart, bland annat att lära sig beräkning och tolkning av olika mätvärden.
Vad är det billigaste, snabbaste sättet att undersöka, köpa och handla lager?
Tack vare internet finns det ett stort utbud av tjänsteleverantörer som investerare kan använda för att erhålla investeringsforskning och genomföra affärer på ett kostnadseffektivt och rättvist sätt. Några av informationsleverantörerna är gratis, medan andra prenumerationsbaserade. Webbplatser som Investopedia och Yahoo Finance ger investerare ett brett spektrum av gratis aktieinformation, som företagets bokslut, nyckeltal och nyhetsnyheter.
Finns det en buy-and-hold-strategi i forex, eller är det enda sättet att tjäna pengar genom att handla?
Vanligtvis finns det olika sätt att handla på de flesta marknader. Handlare har klassificerats i tre grupper, främst baserat på den tidsram som de föredrar att handla. För enkelhet kan vi märka dessa tre grupper som daghandlare, swinghandlare och positionshandlare.