Som finansiell professionell vet du redan varför investeringar är viktiga. Men ibland möter du en klient som inte förstår även de mest grundläggande koncepten och verktygen för framgångsrik investering. Vad säger du? Nedan följer en lättfattad förklaring som hjälper dig att förklara för kunderna varför de borde investera.

Vad är en ömsesidig fond?

Som du säkert vet har fonder har blivit extremt populära de senaste 20 åren. Vad som en gång var ett annat oklart finansiellt instrument är nu en del av våra dagliga liv. Mer än 80 miljoner människor, eller hälften av hushållen i Amerika, investerar i fonder. Oavsett vilken typ av investerare du är, det är bunden att vara en fond som passar din stil.

En fond är inget annat än en samling av aktier, obligationer eller andra värdepapper. Du kan tänka på en fond som ett företag som samlar en grupp människor och investerar sina pengar för dem. Varje investerare äger aktier, som utgör en del av fondens innehav. Du kan tjäna pengar från en fond på två sätt:

1. Ränte- och utdelningsinkomst från aktier och obligationer. En fond betalar nästan all inkomst som den erhåller under året för att finansiera ägare i form av en distribution.
2. Realisationsvinster - Om fonden säljer värdepapper som har ökat i pris har fonden en realisationsvinst. De flesta medel överför även dessa vinster till investerare i en distribution. Om fondinnehav ökar i pris men säljs inte av fondförvaltaren, ökar fondens aktier i pris. Du kan sedan sälja dina fondandelar till vinst.

Typer av ömsesidiga fonder

Det är viktigt att förstå att varje fond har olika risker och fördelar. Även om vissa medel är mindre riskabla än andra, har alla fonder en viss risknivå - det är aldrig möjligt att diversifiera all risk. Varje fond har också ett förutbestämt investeringsmål som skräddarsyr fondens tillgångar, investeringsområden och investeringsstrategier. På grundnivå finns det tre sorter av fonder:

1. Aktiefonder (aktier) - Fonder som investerar i aktier utgör den största kategorin av fonder. I allmänhet är investeringsmålen för denna klass av medel långsiktig kapitaltillväxt med viss inkomst. Det finns emellertid många olika typer av kapitalfonder eftersom det finns många olika typer av aktier.
2. Räntefonder (obligationer) - Dessa fonder ger löpande inkomst på jämna mellanrum. Dessa villkor betecknar medel som främst investerar i stats-, kommun- och företagsskuld.
3. Penningmarknadsfonder - Penningmarknaden består av kortfristiga skuldebrev, mestadels statsskuldväxlar.Detta är ett säkert ställe att parkera dina pengar.

Alla fonder är variationer av dessa tre tillgångsklasser. Till exempel, medan fondfonder som investerar i snabbväxande företag är kända som tillväxtfonder, är fonder som investerar endast i företag inom samma sektor eller region kända som specialfonder. Några av de övriga fondkategorierna är:

Balanced Funds

Syftet med dessa medel är att skapa en balanserad blandning av säkerhet, inkomst och kapital appreciering. Dessa medel placerar vanligtvis i en kombination av räntebärande kapital och aktier. En balanserad fond kan ha en vikt på 60% eget kapital och 40% ränteintäkter.

Global / International Funds

En internationell fond (eller utländsk fond) investerar endast utanför ditt hemland. Globala fonder investerar överallt i världen, inklusive ditt hemland.

Specialfonder

• Sektorfonder - Syfte specifika sektorer i ekonomin som ekonomi, teknik eller hälso- och sjukvård. Sektorfonder är extremt volatila.
• Regionala fonder - Fokusera på ett visst område i världen. Det kan innebära att man fokuserar på en region (t.ex. Latinamerika) eller ett enskilt land (t.ex. Brasilien).
• Socialt ansvariga medel (eller etiska medel) - Investera endast i företag som uppfyller kriterierna för vissa riktlinjer eller övertygelser. De flesta socialt ansvariga medel investerar inte i branscher som tobak, alkoholhaltiga drycker, vapen eller kärnkraft.
• Index Funds - Denna typ av fonder replikerar resultatet av ett brett marknadsindex som S & P 500 eller Dow Jones Industrial Average (DJIA).

Fördelar med ömsesidiga fonder

Fonder ger flera stora fördelar som gjort dem väldigt populära hos investerare. De ger små och oupptäckta investerare tillgång till professionell portföljförvaltning och en bred diversifieringsnivå som är omöjlig att duplicera med en liten summa pengar. Ömsesidiga fonder kan köpas och säljs när som helst och de flesta aktieägare kan få sina pengar inom några dagar. Penningmarknadsfonder är som att kontrollera konton och deras medel kan dras omedelbart.

Nackdelar med ömsesidiga fonder

Trots deras referenser och erfarenheter kan majoriteten av fondförvaltare inte kunna handla värdepapperen i sina medel tillräckligt för att klara prestandan i referensindexen som S & P 500. Detta är ofta för att de vinster som realiseras av vinnarna i fonden inte räcker för att flytta det totala aktiekursen uppåt.

Många fonder har också mycket höga kostnader. vissa bedömer en försäljningsavgift på upp till 6% vid köp eller inlösen, och fonder kan också ha årliga administrativa avgifter och kostnader på upp till 2% per år. De flesta fonder ökar också vanligtvis de ackumulerade vinsterna eller förlusterna i portföljen till investerare en gång per år, och de som köper aktier i fonden strax innan det händer kommer att presenteras med en skatteavgift för investeringsinkomster som de inte fick.

Fonder överensstämmer också med de risker som är inneboende i de värdepapper som de investerar i, såsom marknadsrisk, inflationsrisk, ränte- och reinvesteringsrisk och politisk risk.

Bottom Line

Fonder fungerar som pass-through-enheter som tilldelar aktieägare ett proportionellt belopp av alla ränta, utdelningar och realisationsvinster eller förluster. Den inkomsttyp som realiseras beror på de värdepapper som fonden placerar i, men denna inkomst beskattas slutligen på samma sätt som från någon annan typ av investeringar. Utdelningar och räntor beskattas som ordinarie inkomst (med undantag för muni obligationsränta) och realisationsvinster och förluster från värdepapper redovisas också som sådana. Investerare inser också en separat vinst eller förlust från aktiekursen när de säljer sina medel.