Den slutliga fasen (en) i en investerares livscykel är utgifterna / gåvafasen, under vilken välstånd som ackumulerats under många års sparande och investeringar slutligen distribueras till ägaren och / eller henne mottagarna. Under denna fas är kapitalbevarande avgörande, men investeringar för tillväxt är fortfarande en kritisk, men mindre viktig del av pusslet.
Till skillnad från i tidigare faser, där investeringar mot ett visst mål var den främsta anledningen, lägger utgifterna / presentationsfasen på att bevara sin rikedom som ett inkomsttillskott och slutligen överlåta den förmögenheten till framtida generationer. Estate planering, välgörenhet ge och gifting alla kommer fram i spetsen under utgifterna / gifting fas.
I praktiken är utgifts- / presentationsfasen det svåraste att navigera, eftersom marknadsfluktuationer, ränteförändringar, inflation, skatterättsliga förändringar och en mängd andra potentiella fallgropar kan kasta en apa skiftnyckel in till och med det bästa av planerna. Som sådan kan man, med tanke på att man har skridit igenom med ett självständigt tillvägagångssätt under ackumuleringsfasen och konsolideringsfaserna, söka hjälp av behöriga advokater, revisorer och avgiftsfinansierade finansiella planerare, är avgörande för att säkerställa en sund strategi. (Läs mer om detta genom att läsa Hoppa över proffskostnaderna och ge dina pensionstillgångar till välgörenhet.)
Denna fråga besvarades av Justin Bynum
ÄR volatiliteten en bra sak eller en dålig sak från investerarens synvinkel, och varför?
Lära grunderna för volatiliteten på aktiemarknaden och hur den ökade risken ger större möjligheter till vinst för både lång- och kortfristiga näringsidkare.
Vad händer med dollarn under ett handelsunderskott?
Lär vad som händer med dollar under handelsunderskott. Handelsunderskott inträffar när importen överstiger exportledande utlänningar att ackumulera amerikanska dollar.
Vad händer under en riskåterställning?
Under en stark tjurmarknad kan marknadens övergripande känsla av optimism ofta leda till dåliga uppskattningar av den risknivå som en investering kan ha. Tyvärr, när en marknadskorrigering uppstår, kommer investerare ofta att inse att de har utsatts för mer risk i vissa investeringar än vad som ursprungligen var förväntat.