För många av dagens investerare går diversifieringen bortom att äga företag i en rad olika branscher - det betyder att lägga till värdepapper från olika delar av världen också. Faktum är att många förvaltningsexperter rekommenderar att avleda en tredjedel eller mer av sin aktiefördelning till utländska företag för att skapa en effektivare portfölj.

Men om du inte är medveten om skattebehandlingen av internationella värdepapper maximerar du inte din sanna intjäningspotential. När amerikanerna köper aktier eller obligationer från ett företag baserat i utlandet, är eventuella ränta, utdelningar och realisationsvinster föremål för USA-skatt. Här är kickern: regeringen i företagets hemland kan också ta en skiva.

Om denna dubbelbeskattning låter drakonisk, ta hjärtat. U. S. skattekoden erbjuder något som heter "Utländsk Skattekredit. "Lyckligtvis låter du dig använda alla - eller åtminstone några - av de utländska skatterna för att kompensera din skuld till Uncle Sam.

Utlandsskattekreditens grunder

Varje land har sina egna skattelagar, och de kan variera dramatiskt från en regering till en annan. Många länder har ingen kapitalvinstskatt alls eller avstår från det för utländska investerare. Men mycket gör det. Italien tar till exempel 20% av det som en icke-invånare gör från att sälja sin aktie. Spanien hämmar något mer, 21% av sådana vinster. Skattebehandlingen av utdelnings- och ränteinkomster löper också spalten.

Även om det inte gör ont för att undersöka skattesatser före investering - särskilt om du köper enskilda aktier och obligationer - erbjuder IRS ett sätt att undvika dubbelbeskattning ändå. För eventuella "kvalificerade utländska skatter" som du har betalat - inklusive inkomstskatt, utdelning och ränta - kan du göra anspråk på antingen en kredit eller ett avdrag (om du specificerar) på din avkastning.

Så hur vet du ens om du har betalat utländsk skatt? Om du har innehav i utlandet, ska du antingen få 1099-DIV eller 1099-INT-betalningsmottagande vid årets slut. Fält 6 visar hur mycket av ditt resultat som innehas av en utländsk regering. (Den officiella IRS-webbplatsen erbjuder en grundläggande beskrivning av den utländska skattekrediten här.)

I de flesta fall är du bättre att välja krediten, vilket minskar din faktiska skatt på grund av. En $ 200-kredit, för exempel, innebär en besparing på 200 USD. Ett avdrag, medan det är enklare att beräkna, erbjuder en reducerad förmån. Om du är i 25% skattefäste innebär en $ 200 avdrag att du bara raker $ 50 av din skatträkning ($ 200 x 0,25).

Mängden utländsk skatt som du kan göra anspråk på som en kredit baseras på hur mycket du skulle beskattas på samma intäkter under U.S. Skattelag multiplicerad med en procentandel. För att räkna ut det måste du fylla i formulär 1116 från Internal Revenue Service (ladda ner formuläret här).

Om den skatt du betalat till utländsk regering är högre än din USA-skatteskuld, då är den utländska skattekredit som du kan hävda, den utländska skattefordran som du betalar för, är den amerikanska skatt som är förfallen, vilket är det mindre beloppet. Om den skatt du betalat till utländsk regering är lägre än din skattskyldighet i USA, kan du göra anspråk på hela -beloppet som ditt utländska skattekredit. Säg att du hade 200 dollar kvarhållen av en extern regering, men är föremål för 300 dollar av skatt hemma. Du kan använda hela $ 200 som en kredit för att trimma din USA-skatträkning. Exempel 1 Tänk nu bara motsatsen. Du betalade $ 300 i utländska skatter men skulle bara skulda 200 dollar till IRS för samma resultat. När dina skatter utomlands är högre kan du bara ansöka skattebeloppet i USA som din kredit. Här betyder det $ 200. Men du kan bära de återstående $ 100 över ett år - om du fyllt i formulär 1116 och lämna in en ändrad avkastning - eller vidarebefordra upp till 10 år.

Exempel 2

Hela processen är dock ganska lättare, om du betalat $ 300 eller mindre i utmärkta utländska skatter ($ 600 om gift och arkivering gemensamt). Du kan hoppa över formuläret 1116 och rapportera hela beloppet betalt som en kredit i formuläret 1040.

Var försiktig med utländska fondbolag

Med tanke på svårigheten att undersöka utländska värdepapper och önskan om diversifiering är fonderna vanliga sätt att få exponering för globala marknader. Men USA: s skattelag behandlar amerikanska värdepappersföretag som erbjuder internationella medel mycket annorlunda än medelbaserade offshore. Det är viktigt att inse denna skillnad.

Om en utlandsbaserad fond eller ett partnerskap har minst en aktieägare i USA är den utsedd som ett passivt utländskt investeringsbolag eller PFIC. Klassificeringen inkluderar utländska enheter som gör minst 75% av sina intäkter från passiv inkomst eller använder 50% eller mer av sina tillgångar för att producera passiv inkomst.

Skattelagen som involverar PFICs är komplexa, även enligt IRS-standarder. Men överlag är sådana investeringar i stor utsträckning för USA-baserade medel. Exempelvis behandlas nuvarande utdelningar från ett PFIC som vanligt inkomst, vilket beskattas till en högre ränta än långfristiga realisationsvinster. Naturligtvis finns det en enkel anledning till detta - att avskräcka amerikanerna från att parkera sina pengar utanför landet.

I många fall är amerikanska investerare, inklusive de som bor utomlands, bättre klara med värdepappersföretag baserat på U.S. Jord.

Bottom Line

För det mesta skyddar utländsk skattekredit amerikanska investerare från att betala investeringsskatter två gånger. Var bara uppmärksam på utländska fondbolag, för vilka skattekoden kan vara mycket mindre förlåtande. När du är i tvivel om din situation är det en bra idé att konsultera en kvalificerad skatteexpert som kan styra dig genom processen.