De högsta prioriteterna för registrerade investeringsrådgivare år 2016 innefattar att stärka cybersäkerhet, investera i teknik och människor och bygga en grund för skalbar tillväxt, enligt en studie utförd av TD Ameritrade (AMTD > AMTDTD Ameritrade Holding Corp49. 18-1. 11% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ).

Juridiska, överensstämmelse och lagstiftningsfrågor är emellertid inte längre nr 1-oro bland rådgivare som de hade varit de senaste åren, fann undersökningen. Istället är rådgivare oroliga för överföringen av generationsförmögenhet, vilket de ser som det största konkurrenshotet mot deras praxis.

Undersökningen frågade 302 RIAs, vars företag i genomsnitt hanterar 265 miljoner dollar i tillgångar. Läs vidare för att se om din affärsutsikter är i takt med dina kamrater. (För relaterad läsning, se:

Tips för små RIAs som vill växa. )

Vägen till tillväxt

Många RIAs växte starkt 2015 och förväntar sig att trenden fortsätter 2016. De flesta (79%) projektet fortsatte tillväxten av förvaltade tillgångar (AUM) i år. De förutspår tillgångar kommer att öka med 17% i genomsnitt 2016. Av de 63% av de rådgivare vars företag lade till kunder under andra halvåret i fjol var den genomsnittliga tillväxttakten 13%. TD Ameritrade fann också att hälften av de undersökta företagen redovisade högre intäkter under denna period. Intäkterna steg i genomsnitt med 14%.

Topphanteringsprioriteringarna för RIA: s omfattar att förbättra effektiviteten hos sina företag, förbättra kundservice och leverans och investera i ny teknik. När det gäller teknik är cybersäkerhet högsta prioritet. Genomförandet av kundrelationshanteringssystem som kan hjälpa bränsletillväxten genom att ge dem djupare insikter i sina kunder och att hjälpa dem att identifiera framtidsutsikter följer som en prioritet.

För att locka nya kunder och växa tillgångar sa mer än hälften av RIA: s att de kommer att rikta sig till nya klientniches i år och 47% planerar att spendera mer på marknadsföring och reklam.

För att bibehålla tillväxten visade undersökningen att RIAs investerar i människor. Nästan en tredjedel sa att de planerar att anställa junior rådgivare i år. Detta kommer att leda senior partner att fokusera på nyckelkunder och affärsutveckling. Mer än en av fyra kommer att lägga till kontorspersonal för att hjälpa sina företag att uppnå större skala.

) Rådgivare sa att de lockar kunder från ett bredare utbud av kanaler, med en mindre del som kommer från full uppdragsgivare. RIA: Varför rabattera dina avgifter är ett stort misstag. mäklare jämfört med tidigare undersökningar utförda av TD Ameritrade. I årets undersökning rapporterade RIA i alla storlekar att fler investerare som tidigare var självstyrda eller kunder av andra RIA, men denna trend är särskilt stark bland rådgivare som hanterar mer än 250 miljoner dollar i tillgångar.

Robo-Advisors Will Help

Robo-rådgivarnas växande popularitet och den konkurrens de ställer på den finansiella rådgivningsarenan dominerade nyheterna förra året och fortsätter att göra det. Men det verkar som om traditionella RIAs för det mesta är oroade. Endast 1% är "extremt oroade" för hotet om robo-rådgivare till sina företag. Detta överensstämmer med en undersökning som gjordes förra året av TD Ameritrade. Drygt hälften (51%) av rådgivare i år är "alls inte berörda" jämfört med 62% år 2015.

Ett litet men ändå betydande antal RIA (14%) sa att de genomför online investeringar som del av sina tillväxtplaner. De utvecklar nya online rådgivningsverktyg eller robo-rådgivarbjudande för att locka till sig den nya generationen yngre investerare. De flesta av dessa RIAs gör nu åtgärder för att göra det nu, med 85% planerar att lansera dessa nya tjänster i slutet av 2016. Detta inkluderar 50% som förväntar sig att deras robo-rådgivare kommer att vara igång i slutet av juni. (För relaterad läsning, se:

Rådgivnings tips för marknadsföring till nischkunder. Utsikter för kunderna mer försiktig Sammantaget är RIAs optimala över USA: s ekonomi och deras utsikter för aktiemarknaden. Men när det gäller kundportföljer säkrar de optimismen med lite försiktighet. Endast två av fem rådgivare räknar med att börsen i USA stiger under första halvåret 2016.

RIA: er är särskilt inriktade på effekterna av räntorna på aktier och obligationer. De tror också att dämpad företagsvinst och arbetslöshet i USA skulle kunna påverka kundportföljerna betydligt i år.

Som ett resultat av denna försiktiga utsikt övergår 64% kunder till mindre volatila tillgångar. De tre främsta skyddsrörelserna tar med sig av sina kunders portföljer flyttar sig från obligationer och andra räntekänsliga investeringar, följt av att sälja värdepapper och rotera till kontanter.

RIA fokuserar på ett antal tidigare framväxande trender som nu har blivit framme. De är oroliga för slutet på nästan noll USAs räntor, överföringen av förmögenhet från äldre kunder till nästa generations investerare och utmaningarna för att upprätthålla tillväxten hos sina företag.

)

Undersökningen visade att rådgivare är mycket mer oroade över makroekonomiska trender och utvecklade kundbehov än vad de handlar om lagliga, överensstämmelse och reglerande frågor. Den senare har varit den största oro bland rådgivare sedan 2012. För första gången är generationsförmögenhetsöverföring det nya högsta konkurrenshotet för RIA. Detta följs av rädslan för investerare att välja att förvalta sina egna finanser online. Uppföljningsplanering Eftersom de är optimistiska för tillväxten av sina företag, säger de flesta RIA-undersökta att de inte har bråttom att gå i pension. De tar emellertid fortfarande ett antal steg för att förbereda sina företag för succession. Vid en genomsnittlig ålder av 53 år förväntar sig mindre än 10% av de undersökta rådgivarna att gå i pension inom de närmaste fem åren och två tredjedelar säger att pensionen är minst ett decennium bort.Samtidigt säger 24% att de kan gå i pension inom de närmaste sex till tio åren.

Undersökningen visade att rådgivare tar en mångsidig strategi för successionsplanering. De flesta säger att deras efterträdare kommer att komma inifrån företaget och många förväntar sig att hyra och brudgumma erfarna finansiella rådgivare att ta över när tiden kommer.

Bottom Line

RIAs är optimistiska för tillväxten av deras praxis 2016. Investeringar i teknik och människor är några av de sätt de planerar att stödja denna tillväxt. Samtidigt har lagliga, överensstämmelse och lagstiftningsfrågor tagit bakom sig för generationsförmögenhetsöverföring som en viktig fråga. När det gäller sina kunders portföljer tar de en försiktigare inställning genom att flytta dem till mindre volatila investeringar. (För relaterad läsning, se:

Tips för RIA-er som letar efter långsiktig tillväxt.

)