Att ta ut en omvänd hypotekslån är ett viktigt beslut (för en snabb uppdatering, se Fördelar och nackdelar med omvänd hypotekslån ). Att välja rätt långivare är en viktig del av det. Som med någon inteckning kommer det att avgöra om du får det bästa lånet för din situation och den bästa räntan och avgifterna. Och eftersom det här är ett fält som lockar det skrupelfria kan det även betyda skillnaden mellan att få ett legitimt lån och att bli rånad (se 5 Reverse Mortgage Scams ).

Här är en steg-för-steg guide för att hitta rätt returkälla för dig.

1. Gör en liten lista

Innan du kan välja en omvänd hypotekslån måste du veta vilka företag som är verksamma för omvänd hypotekslån. Till skillnad från köp och bostadslån är de stora aktörerna inte hushållsnamn. Många stora banker har gått ut på omvända bolån under de senaste åren, med hänvisning till riskerna i samband med utfärdandet av dessa lån. Även de största omvända hypotekslångivarna, som American Advisors Group (AAG), RMS / Security One Lending och One Reverse Mortgage, kan vara företag du aldrig hört talas om.

Så hur hittar du potentiella långivare? Snarare än att bara göra en online-sökning efter "omvänd hypotekslån," försök dessa två utgångspunkter:

1. National Reverse Mortgage Lenders Association (NRMLA) långivare Locator. Långivare som tillhör NRMLA har skriftligen kommit överens om att samverka med dig "på ett etiskt, professionellt ansvarligt och lagligt sätt. "Det inkluderar att berätta om både fördelarna och kostnaderna för att ta ut en omvänd inteckning och uppmuntra dig att söka oberoende professionell rådgivning om huruvida denna typ av lån är till och med rätt för dig. Bara för att en långivare har kommit överens om en etisk kod betyder det inte att de kommer att följa det, förstås, men du måste börja någonstans, och åtminstone har dessa företag lagt sin etik på rekord.

Som sagt är de flesta omvända hypotekslånsgivare i USA tillhörde NRMLA, så det här skärmverktyget hjälper inte dig att begränsa ditt val av potentiella långivare så mycket som det bara kommer att låta dig veta vilka omvända hypotekslån gör affärer i ditt tillstånd. Det kommer även att ge dig namnen på specifika personer att kontakta dessa företag, tillsammans med deras telefonnummer och e-postadresser.

2. U. S. Department of Housing och Urban Development Lender List. De flesta omvända hypotekslån idag är försäkrade av Federal Housing Administration (FHA), som en del av HECM-programmet (Home Equity Conversion Mortgage). Ligger på HUD-webbplatsen, kommer detta sökverktyg att ge dig en lista över FHA-försäkrade företagsnamn och telefonnummer som fungerar i ditt land Du kan till och med begränsa din sökning med postnummer, stad eller län om du vill ha möjlighet att träffas med en låneansvarig personligen.

2. Begränsa fältet

Om du jobbar med andra finansiella yrkesverksamma, som en pengarchef eller en CPA, fråga dem om rekommendationer i allmänhet och om de långivare som du har funnit särskilt. Om du har ekonomiskt kunniga vänner eller släktingar som har tagit ut omvända inteckningar, fråga om de skulle rekommendera att du kontaktar eller undviker det företaget. (För att lära dig om de problem som vissa konsumenter har haft, se Omvända hypotekslån .)

Om du inte kan få en personlig rekommendation måste du lösa ett opersonligt. En plats att titta på är Consumer Financial Protection Bureau: s Consumer Complaint-databas. Du kan söka konsumentberättelser om du filtrerar efter underprodukt (t.ex., omvänd hypotekslån) och / eller långivarens namn. Du kan läsa detaljerna om konsumentens klagomål och företagets svar, om det finns en. Kolla även online källor som dina lokala Better Business Bureau-listor och ConsumerAffairs. Medan du ska ta online-recensioner med saltkorn, mäter var och en av dessa tre enheter användarinslagna recensioner, vidtar åtgärder för att filtrera bort falska och spamrecensioner och ger företagen en chans att reagera på klagomål.

Du kan också söka tjänster av en avgiftsbaserad omvänd inteckningsledare. (HUD har en lista med dessa också). Tyvärr kan dessa personer inte rekommendera specifika långivare eller berätta något om en viss långivars avgifter. Men de kommer att berätta vilken HECM kostar du måste betala och vilka du kanske stöter på som inte krävs, vilka kostnader kommer att vara desamma oavsett vilken långivare du väljer - och som kommer att variera - och det högsta beloppet som långivare kan betala för vissa tjänster. Beväpnad med den informationen kan du utesluta skrupelfria långivare som tar ut oetiska eller olagliga avgifter.

Titta också på långivare marknadsföring. Vissa långivare gör missvisande påståenden som borde få dig att ifrågasätta om du vill göra affärer med dem. Till exempel annonserar många långivare att HECM-lån är federalt försäkrade, som om det här var en funktion som gynnar dig. Medan omvända inteckningar kan vara svårare att komma ifall regeringen inte garanterade dem, skyddar FHA låneförsäkring långivaren, inte du. Dessutom är dessa lån inte statsfinansierade eller statligt drivna, trots vad vissa annonser kan leda till att du avslutar.

Slutligen innehåller många omvända hypotekslåners webbplatser testamente från nöjda kunder. Testimonials verkar verkligen övertygande när du läser dem, men det är givetvis inte sannolikt att företagen offentliggör klagomål. Tyvärr har du inget sätt att veta om vittnesmålen är legitima. I värsta fall kan de vara kompletta tillverkningar, vilket innebär att företaget inte bara är villigt att ljuga men är villigt att bryta NRMLA: s etiska kod och bryta mot federala sanningsinsatser. Låt inte vittnesmål övertyga dig om att använda en långivare som annars verkar tveksamt.

3. Gör kontakten

Att välja ett bra omvändt låneföretag är en start, men du behöver också en bra låneansvarig: Oavsett företagets rykte kommer din erfarenhet att komma ner till din interaktion med den personen.Ett bra sätt att få en känsla för dessa saker är att fråga lånagenten några frågor, antingen personligen eller i telefon. Områden som ska täcka:

• Hur erfarna är du med omvänd inteckning? Idealiskt kommer du att arbeta med någon som har gjort det i minst ett par år och som har stängt dussintals, om inte hundratals, lån.
• Hur kan jag bestämma om jag skulle ta ut en omvänd hypotekslån eller om ett annat alternativ skulle vara bättre? Det perfekta svaret kommer att förklara olika alternativ och vem en omvänd inteckning är och det är inte rätt för, eller föreslår att du hör en finansiell rådgivare. (För mer om denna fråga, se 5 översta alternativ till ett omvänd hypotekslån .)
• Vad är nackdelarna med att ta ut en omvänd hypotekslån? Om du har gjort din forskning kommer du att få veta svaret på den här frågan. En låneansvarig som förnekar det är nackdelar eller försöker att glansa över dem är inte trovärdig.

Ditt mål bör vara att välja någon som är patient, kunnig, erfaren och inte trycker på dig. Försök hitta tre personer du är bekväm med, för att du behöver dem till:

4. Jämförelseshopping

Givetvis kommer långivarnas räntor att variera. Så kan kostnader som uppkomstavgifter, stängningskostnader och serviceavgifter. Om du får en HECM, bör andra omvända hypotekskostnader inte variera från en långivare till en annan, förutsatt att varje långivare tillhandahåller uppskattningar baserade på samma hemvärde. Dessa fasta kostnader inkluderar upplåningsförsäkring och månatliga FHA-försäkringspremier. Regeringsbestämmelserna täcker också hur mycket långivare kan betala för vissa avgifter, så se till att de uppskattningar du får omfattas av dessa riktlinjer. Till exempel kan långivare inte ladda mer än 2% av de första $ 200 000 av ditt hemvärde, plus 1% av resten av ditt hemvärde som ursprungsavgift. Den totala avgiften är begränsad till $ 6 000.

Även om man handlar med någon i person brukar du föredra, kan du spara pengar genom att använda en online långivare. I teorin, eftersom online långivare har lägre kostnader, kan de vidarebefordra besparingarna till konsumenterna i form av lägre räntesatser och avgifter, men du behöver fortfarande en jämförelseshopping - gör inte det misstag som nästan hälften av vanliga hypotekslån gör och bara få ett citat från en enda långivare. Och en online långivare kanske inte är rätt för dig om du behöver mycket handhållande under processen.

Bottom Line

Du arbetade hårt för att samla kapital i ditt hem och du vill få ut det mesta av det. Att välja rätt omvänd hypotekslån är ett viktigt steg för att få det att hända. Följ dessa steg och chansen är bra att du hittar ett trovärdigt och kompetent företag. (För ytterligare läsning, se Hitta de bästa omvända bolagen .)