Olika branscher och industrisektorer visar cykliska prestationsmönster, där ett selektivt antal fungerar bättre än de andra under en viss period. Inget särskilt lager kan förbli det mest effektiva under en längre tid, och de mest framgångsrika bestånden kommer att förändras när tiden går vidare. En snabb övergång från en sektor eller en regionspecifik aktie / fond / ETF kan förstora avkastningen från investeringar i noggrant utvalda tillgångar.

Denna artikel diskuterar grunden för populära sektorsrotationsstrategier, som kan användas av vanliga investerare med målet att skörda maximala vinster från investeringar. Tillgängligheten av landsspecifika och sektorspecifika ETF kan användas för att sprida investeringarna i flera regioner och sektorer. (För mer, se: Sektorrotation: Essentials)

ETF ger i synnerhet mycket flexibilitet för investerare att välja en investering inriktad på en enskild sektor, delsektor, region eller nation. De möjliggör även möjligheter till korta försäljningar för dem som är villiga att dra nytta av bearish prestanda. Framför allt finns ETF: er tillgängliga till låga transaktionskostnader, vilket bidrar till investerarnas förmåner. Några länder erbjuder också skatteförmåner på ETF-investeringar. Låt oss titta på gemensamma strategier för sektorrotation och några ETF som kan passa.

Marknads- / ekonomisk cykelbaserad investeringsrotation

Varje marknad och den lokala ekonomin som helhet går igenom upp och ner. Business Insider ger en grafisk illustration av hur marknadscykeln och konjunkturcykeln går i tandem. Historiska studier visar att marknadscykeln leder till konjunkturcykeln. Aktiekurserna tenderar till exempel att visa uppåtgående rörelser när ekonomin börjar växa och tenderar att minska när den ekonomiska avmattningen blir överhängande. Marknads- och konjunkturcykler kan ta många månader eller till och med år att förändras, men historiska observationer bekräftar återkomsten av dessa konjunkturmönster.

Image Courtesy: Business Insider

Diagrammet illustrerar även de specifika sektorer som tenderar att fungera bättre under en viss fas på marknaden och konjunkturcykeln. Till exempel, direkt efter marknadens bottenperiod, observeras finans- och teknologisektorerna som de bästa artisterna. När marknaden går in i en tjurfas börjar industrier och oädelmetaller hämta. När marknaderna når marknaden för djupbjörn tenderar verktyg och hälso- och sjukvårdssektorer att illustrera bättre prestanda jämfört med resten. Liknande mönster följer från andra sektorer när marknadscykeln fortsätter.

Investerare kan använda dessa iakttagelser för att rätta sina investeringar med att byta till och från olika sektorer och delsektorer. Man kan välja de mest framgångsrika ETF: erna, fonderna eller specifika aktier i var och en av dessa sektorer.

Till exempel kan investeringar i teknologisektorn göras genom att välja NASDAQ-baserade ETF-enheter, såsom NASDAQ 100 Trust (QQQ), en Internet-företagsinriktad ETF som First Trust Dow Jones Internet Index Fund (FDN FDNFT DJ Internet107. 65 + 0. 24% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) och en teknikstart ETF som renässansen IPO ETF (IPO IPORenaissance Cap27. 94 + 0. 59% < Skapat med Highstock 4. 2. 6 ). Sjukvårds- och bioteknikbaserade investeringar kan göras genom iShares Nasdaq Biotechnology ETF (IBB IBBiSh Nasdaq Biot315. 59-0. 40% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), medan investerare ser att satsa på olja och verktyg kan utforska Top Oil ETFs (XLE, AMLP, VDE, USO) Utöver dessa kan man också satsa på den övergripande marknadscykeln och den ekonomiska cykeln. (För ETF-resurser som är lämpliga för björnmarknader, se även Top 6 Bear Market ETFs.)

Säsongsbaserad investeringsrotation

Marknads- och konjunkturcykler kan ta år att förändras och kan passa de långsiktiga investerarna. Mellan- till kortfristiga investerare som söker regelbunden avkastning kan vilja satsa på investeringar som kan erbjuda regelbundna avkastningar. Investeringsrotation baserat på att välja aktier / ETF som visar säsongsmönster flera gånger under ett kalenderår kan passa sådana investerare. Till exempel ses september till januari som en boomperiod för detaljhandeln, då eleverna börjar det nya läsåret, vilket leder till hög detaljhandel. Det följs vidare av semesterperioden som sträcker sig från december till januari. SPDR S & P Retail ETF (XRT

XRTSPDR S & P Retail39. 94 + 0. 15% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) passar bra för investeringar i detaljhandeln. (Mer information finns i Top ETFs för handel med detaljrevolutionen). Under vintern ökar efterfrågan på hemenergi i kalla länder över hela världen vilket leder till bra affärer för elföretag. Sådana möjligheter kan införas genom att investera i fonder riktade till specifika länder. (Se även: Vilka ETF ska jag köpa för att spåra användningsbranschen?)

Under sommaren ökar salget av glass, vilket gynnar mejeri-, konfektyr och närstående livsmedelsföretag. Människor reser, kör och flyger också under sommarsemestern, vilket resulterar i god efterfrågan på gästfrihet, bensin och flygbolag. Fritids- och underhållningsfokuserade ETFs som PowerShares Dynamic Leisure and Entertainment Portfolio (PEJ

PEJPS Dyn Leis & Ent42. 15 + 0. 81% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), en bensinfokuserad ETF som United States Gasoline Fund (UGA) UGAUS bensin Fd Partnership Units32. 90 + 2. 05% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) och en flygfokuserad ETF som US Global Jets ETF JETS JETSUS Global Jets29. 57 + 0. 65% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) erbjuder rätt investeringsmöjligheter för investerare att krossa sådana säsongsmöjligheter. Regionbaserad investeringsrotation

Liksom industrisektorer kan även länder och regioner gå igenom olika faser av tjur- och björnmarknader.Efter noggrann studie och eftertänkt övervägande är det värt att engagera din portfölj på internationell nivå, eftersom globala marknader kan erbjuda hög avkastning jämfört med dem från inhemska investeringar.

Genom en ETF kan en Michigan-baserad investerare investera i kakaoproducerande jordbruksföretag i Afrika och Indonesien för att dra nytta av den kraftiga ökningen av chokladpriserna (Se även: De 4 länder som producerar mest choklad och varför världen Går tom för choklad).

Det finns betydande variationer för investeringar med ETF som finns på land, region och kontinentenivå. Till exempel kan investerare som är bullish på Singapores ekonomi investera genom iShares MSCI Singapore ETF (EWS

EWSiSh MSCI Sng Cp25. 61-0. 20% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), och de positiva på den asiatiska ekonomin kan satsa på iShares MSCI Emerging Markets Asia ETF (EEMA EEMAiShs MSCI EM As73. 85 + 0. 34% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ). Man kan också hitta temaspecifika ETF: er på tillväxtmarknader, gränsmarknader och utvecklade marknader. IShares MSCI Emerging Markets ETF (EEM EEMiShs MSCI Em Mk46. 86 + 1. 12% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) ger exponering för alla tillväxtländer. (Se även: Top 3 Emerging Markets ETFs, Investeringar i gränsmarknader: Top African ETFs och Top 4 Asien och Stillahavsomfattande ETF.) Bottom Line

Investeringsrotation betyder i huvudsak att aktiv portföljförvaltning av individen. Det kräver att man övergår från en eller flera tillgångar till en annan eller annan genom aktiv handel och forskning. Det möjliggör en god nivå av diversifiering och därmed öka portföljens avkastning. Sådan investeringsrotation kommer med sina egna utmaningar, med den enskilda investeraren att göra egen forskning, ta egna samtal och skörda vinsten / förlusten i sin egen egenskap. Hyppig portföljskurning medför också höga transaktionsavgifter, vilka äter i vinstdelningen och ökar förlusterna. (Se även: All-Weather Funds: Bäst för alla marknadsförhållanden)