Minoritetsintresse, även kallat bestämmande inflytande (NCI), är andelen av ägande i ett dotterbolags eget kapital som ej ägs eller kontrolleras av moderbolaget. Moderbolaget har ett bestämmande inflytande på 50 till mindre än 100 procent i dotterbolaget och redovisar finansiella resultat från dotterbolaget konsoliderat med egna årsredovisningar. (Se relaterat: Vilka är för- och nackdelarna med att ha ett bestämmande inflytande i ett företag?)

Anta till exempel att bolag A förvärvar ett bestämmande intresse på 75 procent i bolag B. Den senare behåller resterande 25 procent av bolaget.

I bolagets bokslut kan Company A inte göra anspråk på hela B-bolagets värde utan att redovisa de 25 procent som tillhör minoritetsaktieägarna i bolag B. Således måste bolag A innefatta effekterna av bolagets minoritetsandel på balans blad och resultaträkningar.

Redovisningsbehandling

Begreppet minoritetsintresse tillämpas endast när ägarandelen i ett dotterbolag överstiger 50 men är mindre än 100 procent. Ett moderbolag kanske vill ha mindre än 100 procent av ett antal skäl. För det första ger kontrollen över ett dotterbolag med mindre än 100 procent kapitalinvesteringar mindre kapital med risk för förlust. Eftersom kontroll uppnås när ägarprocenten överstiger 50 procent, kommer investeringar 51 procent att garantera kontrollen och kommer att innebära mindre risk för kapital jämfört med en investering på 100 procent. För det andra kan det vara svårt att förvärva alla aktier i ett dotterbolag, eftersom vissa av de befintliga aktieägarna kanske inte är villiga att dela med sina aktier.

När ett bestämmande inflytande i ett dotterbolag uppnås används den konsoliderade metoden för redovisning av aktieinköp. Denna metod kräver att många poster i moderbolagets finansiella rapporter innehåller de förvärvade bolagets finansiella resultat, i. e. återspegla ett fiktivt 100 procent ägande av dotterbolaget. Föräldern måste emellertid upprätthålla separata räkenskaper i balansräkningen och resultaträkningen som spårar värdet av minoritetsintresset i dotterbolaget samt dess vinst som hör till minoritetsägarna.

De andra två metoderna är kostnadsmetoden, där moderbolaget äger 20 procent eller mindre i dotterbolagets röstberättigade aktier och kapitalandelsmetoden där ägandelen är 21-49 procent. Varken metod använder minoritetsintresse för att rapportera ett dotterbolags andel av tillgångar eller intäkter någonstans i moderbolagets bokslut. För mer inblick i de tre metoderna för redovisning av investeringar i dotterbolag, se Dotterbolagsräkning.

Enligt US GAAP krävs att finansiell redovisning av minoritetsintressen upptas antingen som långfristig skuld eller som en del av kapitalavsnittet i moderbolagets koncernbokslut för att återspegla icke-kontrollerande aktieägarnas fordran på tillgångar .Enligt IFRS kan det emellertid endast redovisas i balansräkningens eget kapitalområde. Det måste redovisas "inom eget kapital, men skiljer sig från moderbolagets eget kapital. "I koncernens resultaträkning redovisas minoritetsintresse som andel av minoritetsaktieägarnas vinst, i enlighet med FASB-standarder.

Hur mäter

Det finns några grundläggande steg för att mäta minoritetsintressen. Det första steget är alltid att hitta dotterbolagets bokförda värde som det framgår av dotterbolagets balansräkning. Bokfört värde eller ett företags substansvärde är dess totala tillgångar minus immateriella tillgångar (patent, goodwill) och skulder. Därefter fortsätter du att multiplicera bokfört värde med andelen dotterbolag som ägs av minoritetsaktieägarna. Om vi ​​använder 25 procent från ovanstående exempel för minoritetsandelprocenten och antar att dotterbolagets substansvärde är $ 2 miljoner, kommer vårt minoritetsintresse att ligga på 25% x $ 2 miljoner = $ 500.000. När dollarvärdet av minoritetsintresse beräknas redovisar vi det i balansräkningen som en del av aktiesektionen.

Det andra steget är att beräkna nettoresultatet som tillhör dotterbolaget med minoritetsintressen. Det är helt enkelt dotterbolagets totala nettoresultat multiplicerat med minoritetsräntan. Vidare beräknar vi vår minoritetsinkomst som 25% x $ 1 miljoner = $ 250 000. Med hjälp av den 25 procentiga minoritetsräntan och en antagen nettoinkomst på 1 miljon dollar beräknas beloppet som en separat icke-operativ rad, som "nettoresultat hänförligt till minoritetsintresset" i moderbolagets koncernredovisning.

Låt oss titta på ett nytt exempel på ett förvärv och tillämpa vår beräkning av minoritetsintresse för den. I augusti 2015 beräknades Berkshire Hathaway Inc. (BRK. A BRK. ABerkshire Hathaway Inc280, 170. 00-0. 11% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ; BRK. B BRK. BBerkshire Hathaway Inc186. 68-0. 32% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) ingick ett avtal om förvärv av Precision Castparts Corp. (PCP) för 37 dollar. 2 miljarder. För denna övning kommer vi att anta att avtalet har ett bestämmande intresse på 90 procent i PCP. Nedan är förenklad finansiell information från PCP: s balansräkning och resultaträkning för senaste räkenskapsårets slut.

Balansräkning

(i miljoner)	Fiscalårsskiftet 29 mars 2015
Tillgångar
Omsättningstillgångar	5, 972
Materiella anläggningstillgångar, netto	2, 474
Goodwill	6, 661
Förvärvade immateriella tillgångar, netto	3, 744
Övriga	577
Summa tillgångar	19, 428
Skulder	8, 471
Egenkapital	10, 957

Resultaträkning

(i miljoner)	Skatteårets slutande 29 mars 2015
Nettoomsättning	10, 005 < Driftskostnader och kostnader
7, 466	Övriga kostnader / förlust
1, 006	Nettoinkomst
1, 533	Källa: Precision Castparts Corp årsredovisning för räkenskapsår slutar den 29 mars 2015

Vi bestämmer först nettotillgångsvärdet för PCP som totala tillgångar minus immateriella tillgångar och skulder, eller $ 19, 428 - ($ 6, 661 + $ 3, 744) - $ 8, 471 = $ 552.Vi multiplicerar sedan detta bokförda värde med 100% - 90% = 10%, vilket är andelen PCP som ägs av minoritetsägare, för att komma fram till minoritetsintressevärdet på $ 55. 2 miljoner rapporteras på BRKs koncernbalansräkning.

Vi fortsätter sedan med att beräkna den nettoinkomst som tillhör PCP: s minoritetsintresseägare. Det gör vi genom att multiplicera PCP: s nettoresultat på $ 1, 533 med dess återstående minoritetsandel på 10%, eller att komma fram till $ 153. 3 miljoner. Återigen redovisas den här siffran på BRK: s konsoliderade resultaträkning som "nettoresultat hänförligt till minoritetsintresset", en separat icke-rörlig radpost.

Minoritetsintresse är viktigt vid analys av framtida investeringar. Det används oftast vid beräkningen av företagsvärdet av ett företag och behandlas mycket som företagets skuld och läggs till marknadsvärdet för att nå fram till företagets företagsvärde:

Företagsvärde (EV) = Marknadsvärde för gemensamt lager + Marknadsvärde av Preferred Equity + Marknadsvärde av Skuld +

Minoritetsintresse - Övertagande Kontanter & Investeringar Därför är huvudvärdet av minoritetsintresset i värderingsförhållanden, till exempel Enterprise Value-To-Sales (EV / EBITDA) osv. Som vi redan vet kräver konsolideringsmetoden för redovisning av en investering i ett dotterbolag att 100 procent av dotterbolagets försäljning eller EBITDA ingår i moderbolagets resultaträkning , även i fall då förälder äger mindre än 100 procent av dotterbolaget. Av denna anledning och för att säkerställa konsekvens måste vi lägga till minoritetsintresse så att föräldern inte äger tillbaka till Enterprise Value. Detta säkerställer att både täljaren och nämnaren av ovanstående andelar återspeglar 100 procent av dotterbolagets finansiella poster, även om föräldern äger mindre än 100 procent av det.

Bottom Line

Minoritetsintresse spelar in spel när konsolideringsredovisning tillämpas för att rapportera 51 till mindre än 100 procent investering i ett dotterbolag. Beräkningen av minoritetsintressen är relativt enkel och kräver användning av minoritetsaktieägarnas andel av ett dotterbolag. Denna mätning redovisas sedan i moderbolagets balansräkning och resultaträkning i enlighet med IFRS eller US GAAP regler.