a:

Kassaflöde från den löpande verksamheten kan beräknas direkt eller indirekt. Hur som helst representerar kassaflödet från den löpande verksamheten inflödet och utflödet av kontanter som härrör från ett företags primära affärsverksamhet.

Vad är det operativa kassaflödet?

Operativt kassaflöde är kontanter som genereras från en verksamhets normala verksamhetsprocesser. Varje verksamhet producerar ett kassaflödesanalys bestående av kassaflöden från finansiering, investeringar och verksamhetsverksamhet. Dessa segregeras så att analytiker utvecklar en tydlig uppfattning om alla kassaflöden som genereras av ett företags olika aktiviteter.

Operativt kassaflöde ger analytikern insikt i stabiliteten i verksamheten. Ett företag som inte har ett positivt kassaflöde från sin primära verksamhet kommer sannolikt inte att kunna förbli lösningsmedel.

Kassaflödet från den löpande verksamheten är en hänvisning till kassaflödet och utflödet som kommer från ett företags huvudsakliga affärsverksamhet, såsom inköp och försäljning av sina produkter eller tillhandahållande av tjänster. Kassaflöde från den löpande verksamheten exkluderar pengar som spenderas på investeringar, kontanter riktade till långfristiga placeringar och eventuella kontanter som erhållits vid försäljning av långfristiga tillgångar. Också uteslutet är det belopp som utbetalas som utdelning till aktieägare, belopp som erhållits genom utfärdande av obligationer och aktier och pengar som används för att lösa in obligationer.

Direkt metod för beräkning av kassaflöde från verksamheten

För att beräkna operativt kassaflöde med hjälp av direktmetoden måste de olika typerna av kontantbetalningar och kvitton först bestämmas. Detta inkluderar kontant betalade till leverantörer, kontantinkomster från kunder och kontant utbetalda löner. Dessa siffror beräknas med hjälp av början och slut saldon på en mängd olika företagskonton och undersöker nettoförminskningen eller ökningen av kontot.

Den exakta formeln som används för att beräkna inflöden och utflödena för de olika kontona skiljer sig utifrån typen av konto. I de vanligaste formlerna används kundfordringar endast för kreditförsäljning och all försäljning sker på kredit. Om kontantförsäljning också har inträffat måste intäkter från kontantförsäljning också inkluderas för att utveckla en exakt likviditet från verksamheten.

Indirekt metod för beräkning av kassaflöde från verksamhetsverksamheten

Med hjälp av den indirekta metoden används ett företags nettoresultat som redovisat i resultaträkningen som grund för att bestämma hur mycket nettokassaflöde från verksamheten är. Eftersom ett företags resultaträkning är upprättad på periodiserad basis redovisas intäkterna endast när de är intjänade och inte när de erhållits.

På så sätt är nettoresultatet inte en perfekt korrekt representation av nettokassaflödet från den löpande verksamheten. Det blir nödvändigt att justera resultatet före ränta och skatter (EBIT) för poster som påverkar nettoresultatet, trots att inga faktiska pengar ännu har mottagits eller betalats mot dem.