a:

Kassaflöden från den löpande verksamheten är en del av kassaflödesanalysen som förklarar källorna och användningen av kontanter från löpande ordinarie affärsverksamhet under en viss period. Kassaflödet från verksamhetsverksamheten omfattar vanligtvis resultat från resultaträkningen, justeringar av nettoresultat och förändringar i rörelsekapital.

Nettoresultatet är typiskt den första raden i verksamhetsområdet i kassaflödesanalysen. Detta värde, som mäter ett företags lönsamhet, härrör direkt från den resultat som redovisas i bolagets resultaträkning för motsvarande period. Kassaflödesanalysen måste sedan avstämma nettoresultatet till nettokassaflödet genom att lägga tillbaka icke-kassakostnader såsom avskrivningar. Liknande justeringar görs för icke-kontanta kostnader eller inkomster som aktiebaserad ersättning eller orealiserade vinster från utländsk valutaomräkning.

Kassaflödet från verksamhetsområdet speglar också förändringar i rörelsekapital. En positiv förändring av tillgångar från en period till nästa redovisas som ett kassaflöde, medan en positiv förändring av skulderna redovisas som en kassaflöde. Varulager, kundfordringar, skattefordringar, upplupna intäkter och uppskjutna intäkter är vanliga exempel på tillgångar för vilka värdeförändringar kommer att återspeglas i kassaflödet från den löpande verksamheten. Leverantörsskulder, skatteskulder och upplupna kostnader är vanliga exempel på skulder för vilka värdeförändringar återspeglas i kassaflödet från verksamheten.

Många rader i kassaflödesanalysen hör inte till verksamhetssektionen. Tillägg av egendom, anläggning, utrustning, aktiverad mjukvarukostnad, kontant betalat i fusioner och förvärv, köp av omsättbara värdepapper och intäkter från försäljning av tillgångar är alla exempel på poster som ska ingå i kassaflödet från investeringsverksamheten. Intäkter från emission av aktier, intäkter från utfärdande av skulder, utdelade betalningar, kontant betalning för återköp av stamaktier och kontanter betalda för att gå i pension är alla poster som ska ingå i kassaflödet från finansieringsverksamhetsdelen. Kassaflöden från investerings- och finansieringsverksamheten anses inte som en del av löpande regelbunden operativ verksamhet.

Tänk på Apple Inc.s räkenskapsår 2014 10-K, till exempel. Apple redovisade en årlig nettoinkomst på $ 39. 5 miljarder kronor och nettokassaflöden från operativa aktiviteter på 58 dollar. 7 miljarder. Detta inkluderar en $ 7. 9 miljarder justering för avskrivningar, en $ 2. 9 miljarder justering för aktiebaserad kompensationskostnad och 2 dollar. 3 miljarder för uppskjuten skattekostnad.Förändringar i rörelsevillgångar och skulder inkluderar en $ 4. 2 miljarder kassaflöde för kundfordringar, vilket motsvarar en ökning av likvärdigt värde i kundfordran i balansräkningen, vilket indikerar en nettoökning av den upplagda försäljningen som ännu inte har samlats in av Apple. På samma sätt finns det en $ 5. 9 miljarder kontantinflöde från leverantörsskulder. Detta motsvarar en ökning av leverantörsskulden i balansräkningen, vilket indikerar en nettoökning av kostnaderna för Apple som ännu inte betalats.