a:

Alternativprissättningen påverkas av det inneboende värdet, vilket är den underliggande aktiens pris och extrinsiskt värde, som består av en tidsvärdesfaktor och påverkas av volatiliteten. Bollinger Bands hjälphandlare mäter volatilitet, och därmed är användningen av Bollinger Bands i alternativhandel ganska värdefull för att definiera extrinsiskt värde. Om man tittar på Bollinger Bands på den underliggande aktien kan det också hjälpa alternativhandlare att erkänna omkastningar och trendändringar som påverkar ett kontrakts inneboende värden.

AD:

Använda Bollinger-band för att identifiera volatilitet

Bollinger Bands kan hjälpa en näringsidkare att identifiera en möjlighet baserad på volatilitet. En faktor i ett optionsavtalets premie är den implicita volatiliteten, som också definieras av vega. Vega återspeglar hur mycket ett optionsavtalets pris rör sig som ett svar på en 1% rörelse i underliggande aktiekurs. När den underliggande säkerheten upplever högre volatilitet ökar vega för optionsavtal som hör samman med säkerheten. Som trendhandlare och tekniska analytiker vet, är Bollinger Bands användbara för att identifiera volatilitetsförändringar. Eftersom avståndet mellan det övre och nedre bandet i förhållande till mittbandet, känt som bandbredd, smalnar, indikerar det att sänka volatiliteten. Historien har visat att perioder med låg volatilitet följs av perioder med hög volatilitet, vilket innebär att en minskning av Bollinger Bands tyder på att en hög volatilitet kommer. När narrowness träffar en sexmånaders låg, är den känd som en Squeeze.

AD:

Gör lönsamma affärer

På samma sätt kan handlare identifiera volatilitetsförändringar och ändra prisutveckling i en säkerhet för att göra alternativtransaktioner i enlighet därmed. Till exempel, från 16 juni till 19 juni 2014, minskade Bollinger-band på diagrammet för Google (GOOG), vilket indikerar ett fall i volatiliteten. Erfarna handlare såg detta, att veta att högre volatilitet snart skulle komma. Följande dag såg dubbel volymen och lagret stängde till $ 556. 36. En näringsidkare kunde ha utnyttjat denna möjlighet att köpa samtal med en strejk på 580 dollar, vilket vid den tiden skulle ha kostat nästan ingenting. På bara några dagar, den 25 juni stängde börsen till 578 dollar. 65, och näringsidkaren kunde ha stängt hans eller hennes uppskattade alternativposition med en bra vinst.

AD:

Lönsam för Bull eller Bear Markets

En näringsidkare kan också göra ett drag baserat på extremt hög volatilitet, med förväntningar på att volatiliteten kommer att minska. Fördelen med options trading är att det är lätt att tjäna på någon marknad. En tjurmarknad är inte nödvändig för optionshandlaren, och vissa spelar bara nackdelen. En grundläggande optionsstrategi för en bearish marknad är att sälja säljoptioner. Om en näringsidkare vill äga Apple (AAPL) till ett bra pris kan sälja en uppsättning ge honom eller henne möjligheten, och om inte, samlar han eller hon i alla fall premien.Återigen, med hjälp av Bollinger Bands för att bestämma tider med övergående hög volatilitet, gör detta scenario lönsamt för näringsidkaren.