Fidelity Real Estate Investment Portfolio (" FRESX ") investerar i fastighetsinvesteringar (REITs) i hela USA. Att investera i REITs är det närmaste att investera i fastigheter utan att egentligen behöva köpa, sälja och förvalta fastigheter. En REIT är en enhet som investerar i fastigheter, inklusive lägenheter, bostadsrätter och kontorslokaler. Det ger pengar från hyresintäkter och genom att sälja fastigheter till vinst.

Eftersom fastighetsmarknaden i USA inte alltid går i lås med aktiemarknaden kan fastigheter vara ett utmärkt komplement till en investerares diversifierade portfölj. Poängen med diversifiering är att eliminera risk genom att bygga en portfölj så att vissa delar siktar medan andra delar såg och vice versa. En typisk investerare tenderar att sakna tid och kunskap om att jonglera en portfölj av sina egna egenskaper. Investering i en REIT-fond erbjuder det bästa av båda världarna: fördelarna med fastighetsinvesteringar i kombination med enkelheten i fondförvaltningen.

Denna Fidelity-fond hade knappt överträffat Standard & Poor's (S & P) 500 från startdatum 1997 till slutet av 2015. Den här fonden kräver en investering på minst $ 2 500. Vid 0. 78 %, fondens kostnadskvot är betydligt högre än liknande fond erbjudanden från Vanguard.

Sektor- och landporteföljen Trend

Fidelity Real Estate Investment Portfolio är en REIT-fond, som omfattas av finanspolitiken. Från och med mars 2016 svarade finanssektorn för 99,5% av fondens innehav, medan resterande 0,5% för tillfället hölls som kontanter för ombalansering. Sedan mars 2015 har beloppet i kontanter vaknat mellan 0,5 och 1% vilket är ett positivt tecken, eftersom fonden har ett mycket lågt kontantdrag. Pengar som hålls i kontanter utgör en möjlighetskostnad, eftersom det här är pengar som inte växer i värde eller tjänar utdelning.

Denna fond är enbart en basbaserad fond i USA. Varje företag där det investerar är verksamt i USA. Det innebär att dess tilldelning till amerikanska aktier, per mars 2016, var också 99,5%, vilket motsvarade hela fondet minus 0,5% i kontanter för ombalansering.

Top 15 Holdings Trend

Vid utgången av 2015 innehöll Fidelity Real Estate Investment Portfolio totalt 46 aktier. Inga enskilda aktier eller grupper av aktier dominerar fonden. Varje bolag fick en anslag på under 8% per mars 2016, med endast tre företag fördelade på 5% eller mer. Den största tilldelningen gick till Public Storage (NYSE: PSA PSAPublic Storage210. 81 + 0. 88% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), ett unikt REIT som äger och driver långsiktigt lagringsutrymme anläggningar över hela USA.Tilldelningen hade blivit vacillated inom ett begränsat område under det senaste året, från 6,7% i mars 2015 innan det hoppades till 8% i september 2015 och drog sedan tillbaka till 7,3% i mars 2016.

De andra två Företag med anslag på mer än 5% är Simon Property Group Inc. (NYSE: SPG SPGSimon Property Group Inc154. 48-0. 34% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), som fokuserar på stora slutna köpcentra och detaljhandeln, och Digital Realty Trust Inc. (NYSE: DLR DLRDigital Realty Trust Inc121. 54 +2. 08% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), vilket äger datatjänster för datateknik. Simons tilldelning minskade från 7,8 till 6,8% mellan mars 2015 och mars 2016, medan digital realty trusts anslag ökade från 4 till 5%.

Distribution Portfolio Trend

Sedan mars 2015 hade fondens tilldelning till storkapital svängt runt hälften av portföljen. Den uppgick till 51,1% i mars 2016, en ökning från 48,2% i mars 2015. Mellankapten fick det mesta av resterande hälften, med en total fondfördelning på 37,6% i mars 2016, en ökning med något från 37%. 1% i mars 2015. Varken mega-caps eller small caps fick till och med en tilldelning på 10% i fonden, och båda såg deras anslag minskar med 1% eller högre under de senaste 12 månaderna.