Med termen "personlig ekonomi" avses hur du hanterar dina pengar och hur du planerar för din framtid. Alla dina ekonomiska beslut och aktiviteter påverkar din ekonomiska hälsa nu och i framtiden. Vi styrs ofta av specifika tumregler - till exempel "köper inte ett hus som kostar mer än 2,5 år av inkomst" eller "du borde alltid spara minst 10% av din inkomst mot pensionering. "Medan många av dessa adages är tidstestade och verkligen hjälpsamma, är det viktigt att överväga vad vi ska göra - i allmänhet - för att förbättra våra ekonomiska vanor och hälsa. Här diskuteras fem breda personalkrav som kan hjälpa dig att hitta specifika finansiella mål.

AD:

1. Gör Math - Net Worth and Personal Budgets

Pengar kommer in, pengar går ut. För många människor handlar det om så djupt som deras förståelse blir när det gäller personlig ekonomi. Snarare än att ignorera din ekonomi och lämna dem till en chans, kan en del nummerkrisning hjälpa dig att utvärdera din nuvarande ekonomiska hälsa och bestämma hur du når dina kort- och långsiktiga finansiella mål.

AD:

Som utgångspunkt är det viktigt att beräkna din nettovärde - skillnaden mellan vad du äger och vad du är skyldig. För att beräkna din nettovärde, börja med att göra en lista över dina tillgångar (vad du äger) och dina skulder (vad du är skyldig). Därefter subtrahera skulderna från tillgångarna för att komma fram till din nettoförmögenhet. Din nettovärde representerar var du är finansiellt i det ögonblicket, och det är normalt att siffran fluktuerar över tiden. Att beräkna din nettovärde en gång kan vara till hjälp, men det verkliga värdet kommer från att göra denna beräkning regelbundet (minst årligen). Spårning av din nettovärde över tiden gör att du kan utvärdera dina framsteg, markera dina framgångar och identifiera områden som kräver förbättringar.

AD:

Lika viktigt är att utveckla en personlig budget eller utgiftsplan. Skapas varje månad eller år, en personlig budget är ett viktigt finansiellt verktyg eftersom det kan hjälpa dig:

• Planera för utgifter.
• Minska eller eliminera kostnader.
• Spara för framtida mål.
• Spendera klokt.
• Plan för nödsituationer.
• Prioritera utgifter och spara.

Det finns många sätt att skapa en personlig budget, men alla handlar om att göra prognoser för intäkter och kostnader. De inkomst- och kostnadskategorier du ingår i din budget beror på din situation och kan förändras över tiden. Vanliga inkomstkategorier inkluderar:

• aliment bonusar
• barnbidrag
• invaliditetsförmåner
• ränta och utdelningar
• hyror och royalties
• pensionsinkomst
• löner / löner
• Sociala Säkerhet
• tips
• Allmänna utgiftskategorier inkluderar:

barnomsorg / äldreomsorg

• skuldbetalning - billån, studielån, kreditkort
• utbildning - undervisning, daghem, böcker, varor
• underhållning och rekreation - sport, hobbies, filmer, DVD, konserter, Netflix
• mat - mat, mat ut
• ger - födelsedagar, helgdagar, välgörenhetsbidrag
• bostäder - hypotekslån eller hyra, underhåll
• hem / hyresgäster, auto, liv
• medicinsk / sjukvård - läkare, tandläkare, receptbelagda läkemedel, andra kända utgifter
• personlig - kläder, hårvård, gym, professionella avgifter
• specifika mål (i.e. semester)
• speciella tillfällen - bröllop, årsdagar, examen, Bar / Bat Mitzvah
• transport - gas, taxi, tunnelbana, vägtullar, parkering
• verktyg - telefon, el, vatten, gas, cell, kabel, internet
• När du har gjort lämpliga prognoser, dra av dina kostnader från din inkomst. Om du har pengar kvar, har du ett överskott och du kan bestämma hur du spenderar, spara eller investera pengar. Om dina utgifter överstiger din inkomst, måste du dock justera din budget genom att öka din inkomst (lägga till fler timmar på jobbet eller hämta ett andra jobb) eller genom att minska dina kostnader.

För att verkligen förstå var du är ekonomiskt och för att ta reda på hur du kommer dit du vill vara, gör matematiken: Beräkna både din nettovärde och en personlig budget med jämna mellanrum. Detta kan tyckas mycket uppenbart för vissa, men människors misslyckande med att lägga sig ut och hålla sig till en detaljerad budget är grunden till överdriven utgifter och överväldigande skuld.

2. Känna igen och hantera livsstilinflation

De flesta individer kommer att spendera mer pengar om de har mer pengar att spendera. När människor går vidare i sin karriär och tjänar högre löner tenderar det att vara en motsvarande ökning av utgifterna, ett fenomen som kallas livsstilinflation. Även om du kanske kan betala dina räkningar kan livsstilinflationen skadas på lång sikt eftersom det begränsar din förmåga att bygga rikedom. Varje extra dollar du spenderar innebär nu mindre pengar senare och under pensionering (se

Hur man hanterar Livsstilinflation ). En av de främsta orsakerna till att människor tillåter livsstilinflation att sabotera sina finanser är deras önskan att följa med Joneses. Det är inte ovanligt att människor känner behovet av att matcha sina vänner och medarbetares utgifter. Om dina kamrater kör BMW, semester på exklusiva orter och äta på dyra restauranger kan du känna dig pressad att göra detsamma. Det som är lätt att förbise är att Joneses i många fall faktiskt betjänar mycket skuld - under en period av årtionden - för att behålla sitt rika utseende. Trots deras rika "glöd" - båten, de fina bilarna, de dyra semesterarna, de privata skolorna för barnen - Joneses kan leva lönecheck till lönecheck och inte spara pengar för pensionering.

Eftersom din professionella och personliga situation utvecklas över tid, är vissa ökningskostnader naturliga. Du kan behöva uppgradera din garderob för att klä på lämpligt sätt för en ny position eller, när din familj växer, kanske du behöver ett hus med fler sovrum. Och med mer ansvar på jobbet kan du tycka att det är vettigt att anställa någon att klippa gräsmattan eller städa huset, frigöra tid att spendera med familj och vänner och förbättra livskvaliteten.

3. Erkänn behov mot önskemål - och spendera medvetet

Om du inte har obegränsat antal pengar är det i ditt bästa intresse att vara uppmärksam på skillnaden mellan behov och önskemål så att du kan göra bättre utgifter till val. "Behov" är saker du måste ha för att kunna överleva: mat, skydd, hälso- och sjukvård, transport, en rimlig mängd kläder (många människor inkluderar besparingar som ett behov, om det är en uppsättning 10% av sin inkomst eller vad de har råd med att avsätta varje månad).Omvänt är "vill" saker du vill ha, men att du inte behöver överleva.

Det kan vara utmanande att noggrant beteckna utgifter som behov eller önskemål, och för många blir linjen suddig mellan de två. När det händer kan det vara lätt att rationalisera bort ett onödigt eller extravagant köp genom att kalla det ett behov. En bil är ett bra exempel. Du behöver en bil för att komma till jobbet och ta barnen till skolan. Du vill ha den lyxiga SUV som kostar dubbelt så mycket som en mer praktisk bil (och kostar dig mer i gas). Du kan försöka kalla SUV-ett "behov" eftersom du faktiskt behöver en bil, men det är fortfarande ett behov. Vilken prisskillnad mellan ett mer ekonomiskt fordon och lyx SUV är pengar som du inte behövde spendera.

Dina behov borde få högsta prioritet i din personliga budget. Först efter att dina behov har uppfyllts ska du fördela eventuell diskretionär inkomst mot vill. Och igen, om du har pengar kvar varje vecka eller varje månad efter att ha betalat för de saker du verkligen behöver, behöver du inte spendera allt.

4. Börja spara tidigt

Det sägs ofta att det aldrig är för sent att börja spara för pensionering. Det kan vara sant (tekniskt), men ju snabbare du börjar, desto bättre kommer du sannolikt att vara under dina pensionsår. Detta beror på kraften i sammansättning - vad Albert Einstein kallade världens åttonde underverk. "

Sammansättning innebär återinvestering av vinst och det är mest framgångsrikt över tiden: Ju längre intjäning återinvesteras desto större är värdet av investeringen och desto större blir resultatet (hypotetiskt).

För att illustrera vikten av att börja tidigt, antar du att spara $ 1, 000, 000 när du fyller 60. Om du börjar spara när du är 20 år borde du behöva bidra med $ 655. 30 i månaden - totalt $ 314, 544 över 40 år - att vara miljonär när du slår 60. Om du väntade tills du var 40, skulle ditt månatliga bidrag stötta upp till $ 2, 432. 89 - totalt 583 $ , 894 över 20 år. Vänta tills 50 och du måste komma upp med $ 6, 439. 88 varje månad - lika med $ 772, 786 över 10 år. (Dessa siffror är baserade på en investeringsgrad på 5% och ingen initialinvesteringar. Var vänlig och kom ihåg att de endast är illustrativa och inte beaktar faktisk avkastning, skatter eller andra faktorer). Ju tidigare du börjar, desto lättare är det att nå dina långsiktiga finansiella mål. Du kommer att behöva spara mindre varje månad, och bidrar mindre totalt sett, för att nå samma mål i framtiden.

5. Bygga och upprätthålla en nödfond

En nödfond är precis vad namnet innebär: pengar som har avsatts för nödsituationer. Fonden är avsedd att hjälpa dig att betala för saker som normalt inte skulle inkluderas i din personliga budget: oväntade utgifter såsom bilreparationer eller en nödsituation till tandläkaren. Det kan också hjälpa dig att betala dina vanliga kostnader om din inkomst avbryts. till exempel om en sjukdom eller skada förhindrar dig från att arbeta eller om du förlorar ditt jobb.

Även om den traditionella riktlinjen är att spara 3 till 6 månaders levnadsutgifter i en akutfond, är den olyckliga verkligheten att det här beloppet skulle sakna vad många skulle behöva täcka en stor kostnad eller väga en förlust i inkomst. I dagens osäkra ekonomiska miljö bör de flesta sträva efter att spara levnadsutgifter på minst sex månader - mer om möjligt. Att sätta detta som en vanlig kostnadspost i din personliga budget är det bästa sättet att se till att du sparar i nödsituationer och inte spenderar pengarna frivolously.

Tänk på att det är ett pågående uppdrag att upprätta en nödsäkerhetsuppgift (se

Bygga en nödfond ): Odds är så snart det finansieras behöver du det för något. Istället för att bli avskräckt över detta, var glad att du var ekonomiskt förberedd och börja bygga upp fonden igen. Bottom Line

Personliga regler för tummar kan vara bra verktyg för att uppnå ekonomisk framgång. Men det är viktigt att överväga den stora bilden och bygga vanor som hjälper dig att göra bättre ekonomiska val, vilket leder till bättre ekonomisk hälsa. Utan goda övergripande vanor kommer det att vara svårt att lyda detaljerade ordspråken som "aldrig dra ut mer än 4% om året för att se till att din pension varar" eller "spara 20 gånger din bruttoinkomst för en bekväm pensionering. ”