a:

En pensionsplan för 401 (k) kan tappas för att höja en förskottsbetalning för ett hus. Du kan antingen låna pengar eller göra ett uttag från din 401 (k).

Återtagning Från en 401 (k)

Det första och minst fördelaktiga sättet är att helt enkelt dra tillbaka pengarna direkt. Det här behandlas på samma sätt som ett svårighetsavdrag, vilket innebär att du är skyldig till full inkomstskatt som om det var någon annan typ av regelbunden inkomst det året. Det kan vara särskilt obehagligt om du befinner dig nära en högre skattekonsol, eftersom återkallelsen helt enkelt läggs ovanpå den vanliga inkomsten. Det finns en 10% straffavgift utöver det om du är under 59. 5 år.

AD:

Lån från 401 (k)

Det andra sättet är att låna från 401 (k). Du kan låna upp till $ 50 000 eller hälften av kontots värde, beroende på vilket som är mindre, så länge du använder pengarna för ett heminköp. Räntesatsen för det här lånet är vanligen två poäng över prime-räntan. Du betalar faktiskt intresse för dig själv än för banken.

Nackdelen är att du måste betala tillbaka lånet och tidsramen är normalt inte mer än fem år. Med ett $ 50 000 lån, det är $ 833 per månad plus ränta. Du måste avslöja detta för banken när du ansöker om resten av lånet, eftersom det kan potentiellt öka dina månatliga kostnader.

AD:

Om din anställning upphör innan du kan betala tillbaka lånet, finns det vanligtvis ett 60-90 dagars återbetalningsfönster för det fulla utestående saldot. Underlåtenhet att återbetala lånet utlöser regelbunden beskattning och 10% straffavgift, eftersom det utestående saldot då anses vara ett tidigt tillbakadragande.