Medan de flesta av oss hellre inte tar pengar från våra pensionsplaner tills vi går i pension, är vi ibland kvar med inget alternativ. Lyckligtvis erbjuder de mest kvalificerade planerna anställda möjligheten att låna från sina egna pensionstillgångar och återbetala det beloppet med intresse för sitt eget pensionskonto.

Om du befinner dig i en ekonomisk bindning, kan du överväga att få ett lån för att möta dina omedelbara ekonomiska behov. Frågan är då att du ska låna från din pensionsplan eller ska du titta på andra alternativ? Svaret bestäms av flera faktorer, som vi kommer att granska såväl som de allmänna riktlinjerna för planlån.

Ska du låna från din pensionsplan? Innan du bestämmer dig för att ta ett lån från ditt pensionskonto, bör du samråda med en finansiell planerare, som hjälper dig att avgöra om det här är det bästa alternativet eller om du hellre skulle få ett lån från ett finansinstitut eller annat källor. Följande är några faktorer som skulle beaktas:

AD:

Lånets syfte En finansiell planerare kan tycka att det är en bra idé att använda ett kvalificerat planlån för att betala höga kreditkortskulder, särskilt om kreditbalanserna är stora och återbetalningsbeloppen är betydligt högre än återbetalningsbeloppet för det kvalificerade planlånet. Den ekonomiska planeraren kanske emellertid inte tror att det ger god ekonomisk mening att använda lånet för att ta dig och dina vänner på en karibisk kryssning eller köpa en bil för ditt barns sextonde födelsedag. Kostnaden för lånet Fördelen med att ta ett lån är att räntan du betalar tillbaka på ett kvalificerat planlån är återbetalat till ditt eget kvalificerat plankonto i stället för att finansiera institution. Se dock till att du jämför räntan på det kvalificerade planlånet till ett lån från en finansinstitut. Vilket är högre? Finns det en signifikant skillnad? Nackdelen är att tillgångar som tas bort från ditt konto som ett lån förlorar fördelen med skatteförskjuten tillväxt på resultatet. De belopp som används för att återbetala lånet kommer också från tillgångar efter skatt, vilket innebär att du redan betalat skatter på dessa belopp. Därför, i motsats till de valfria utbetalningsbidrag som du kan göra till ditt 401 (k) plankonto, är dessa återbetalade belopp inte skatteförskjutna. Effekten av lånet Vissa planer kräver att du avbryter 401 (k) valbara utbetalningsbidrag under en viss period efter att du fått ett lån från planen. Om detta är fallet med din 401 (k) plan, vill du överväga följden av denna tillfälliga möjlighet att finansiera ditt pensionskonto.

AD:

Lånregler för kvalificerad plan Förordningar tillåter kvalificerade planer att erbjuda lån men planen är inte skyldig att inkludera dessa bestämmelser.För att avgöra om den kvalificerade planen där du deltar erbjuder lån, kolla med din arbetsgivare eller planadministratör. Du vill också ta reda på eventuella lånebegränsningar. Vissa planer tillåter till exempel lån endast för vad de definierar som svårigheter, till exempel hotet att bli vräkt från ditt hem på grund av din oförmåga att betala din hyra eller inteckning, eller behovet av sjukvårdskostnader eller högre utbildningskostnader för du eller en familjemedlem Vanligtvis kräver dessa planer att du ska bevisa att du har uttömt vissa andra resurser. Å andra sidan kommer vissa planer låta dig låna från planen av någon anledning och kanske inte kräva att du avslöjar syftet med lånet.

AD:

Maximalt lånbelopp En kvalificerad plan måste driva lån enligt föreskrifter, varav en är begränsningen av lånebeloppen. Det maximala beloppet du får låna från din kvalificerade plan är antingen 50% av ditt balanserade belopp eller $ 50 000, beroende på vilket som är mindre. Planer får göra undantag från denna dollargräns om 50% av din balanserade balans är mindre än $ 10 000, i vilket fall det maximala arbetstagaren kan ta ut är $ 10 000. Men inte alla planer gör denna ersättning. Här är några exempel som visar de maximala lånemängderna:

Exempel 1 Jane har ett kontosaldo på 90 000 dollar i ABC Company vinstdelning plan. Av detta belopp representerar $ 60, 000 Jane's balanserade balans. Jane kan låna upp till $ 30 000 från planen, vilket är 50% av hennes balanserade balans och mindre än $ 50 000. Exempel 2 Jim har ett kontosaldo på 200 000 USD i ABC Company profit- delningsplan. Jim är 100% etablerad. Fastän 50% av Jims balanserade balans är $ 100 000, får han låna upp till $ 50 000, vilket är lånebegränsningen ingen anställd kan överstiga. Exempel 3 Mary har ett kontosaldo på $ 15 000 i ABC Company vinstdelning plan. Mary är 100% etablerad. Mary kan låna upp till $ 10 000 från planen, trots att $ 15 000 x 50% = $ 7, 500. Ett undantag görs för att Mary ska låna mer än 50% av hennes inlånade kontosaldo, förutsatt att beloppet inte överstiger $ 10, 000. (Detta undantag är nu tillåtet av alla kvalificerade planer.) Mary kan dock vara skyldig att tillhandahålla säkerhet för $ 2 500, beloppet överstigande 50% av hennes innehavna kontosaldo.

Vad sägs om återbetalningar?

Maximal återbetalningsperiod Generellt måste kvalificerade planlån återbetalas inom fem år. Ett undantag görs om lånet används till köp av en primär bostad. Det är viktigt att notera att din arbetsgivare kan kräva fullständig återbetalning om din anställning ska upphöra (även om du väljer att byta jobb eller lämna anställning av andra skäl). Om du inte kan betala beloppet vid denna tidpunkt och lånet är i gott skick kan beloppet betraktas som en förskjutning, vilket innebär att beloppet kommer att behandlas som en fördelning. Beloppet skulle rapporteras till dig och IRS på Form 1099-R. Det här beloppet är överlåtningsberättigande, så om du kan komma upp med beloppet inom 60 dagar kan du göra ett överlåtelsebidrag till en berättigad pensionsplan och därigenom undvika inkomstskatt. Återbetalningsplan Liksom för lån från finansiella institut utarbetas ett avskrivningsschema för kvalificerade lån. Avskrivningsplanen innehåller återbetalningsplan och återbetalningsbelopp, inklusive ränta. Föreskrifter kräver att du gör kvalificerade planlånsavdrag i nivåer med avskrivning minst kvartalsvis. Annars kan lånet behandlas som en redovisningsbar och beskattningsbar transaktion. Omständigheter Tillåta upphävande av återbetalningar Din arbetsgivare kan göra undantag som gör att du kan skjuta upp lånåterbetalningar i vissa fall. Till exempel, om du är i väpnade styrkor, kan dina återbetalningar avbrytas under minst den period du hade aktiv tjänst. Lånets återbetalningsperiod förlängs sedan med den period du hade aktiv tjänst. Om arbetsgivaren under uppsägningstidens avgång minskades till den tidpunkt då din lön är otillräcklig för att återbetala lånet kan din arbetsgivare avbryta återbetalningen upp till ett år. Till skillnad från undantaget för aktiva medlemmar i väpnade styrkor förlängs inte återbetalningsperioden för dig på grund av din ledighet. Istället kan du behöva öka dina schablonbelopp för att betala lånet i den ursprungliga schemalagda tidsramen. Lån som inte uppfyller lagstadgade krav kan betraktas som "ansedda utdelningar". Om lånen inte återbetalas minst kvartalsvis betraktas återstående saldo som en fördelning som inte är överlåtbar, vilket innebär att beloppet kommer att bli föremål för inkomstskatt. Om du fortsätter att delta i planen efter det att den uppdelade fördelningen uppstår är du fortfarande skyldig att göra återbetalningar av lån. Dessa belopp behandlas som bas (dvs. efter skatt) och kommer inte att beskattas när de distribueras. Dokumentationskrav Din arbetsgivare kan ha särskilda formulär som du måste fylla i för att begära ett lån. Om du vill begära ett kvalificerat planlån, kontakta din arbetsgivare eller planadministratör angående dokumentationskrav.

IRAs Generellt sett kan du inte ta ett lån från din IRA eftersom det skulle leda till en förbjuden transaktion, vilket strider mot vissa områden i Internal Revenue Code. En förbjuden transaktion kan leda till skatte- och straffkonsekvenser för pensionskontoinnehavaren. Om du till exempel lånar från din IRA när som helst under året behandlas din IRA som en fördelning per den 1 januari (den första dagen i det år då den förbjudna transaktionen inträffar) och du skulle få skatt på den ; Vidare, om du är under 59 år, 5, kommer tidiga utdelningsstraffar att åläggas beloppet.

Vissa kommer att hävda att ett kortfristigt lån är tillåtet om beloppet rullas över till IRA inom 60 dagar. Tekniskt sett är det emellertid inte ett lån utan en fördelning och ett övergångsbidrag.

Slutsats Ibland är det nödvändigt att låna, men det finns vanligtvis mer än ett alternativ för lån.Innan du lånar från dina pensionssparande borde du bestämma att det är det bästa ekonomiska beslutet med hänsyn till syftet, kostnaden och framtida effekten av lånet. Var noga med att kontakta din ekonomiska planerare för hjälp med detta viktiga beslut.