Teknik kan ha stor inverkan på finansiell rådgivares bottenlinje, men att uppnå en hög avkastning på investeringar innebär att göra smarta val. Det kan vara svårt att prioritera vilken teknik som ska köpas och se till att de är korrekt konfigurerade. Dessutom behöver utbildning av anställda för att använda tekniken korrekt och låsa upp fördelarna kräva noggrann planering och tillgång till utbildningsmaterial och / eller personal.

I den här artikeln kommer vi att titta på de tre största tekniska relaterade misstag som rådgivare gör över dessa nyckelkategorier och hur de kan undvika dem. (För relaterad läsning, se: Tekniska trender Finansiella rådgivare måste hålla sig framme. )

Lägger inte till värde för kunder

De flesta tekniska utgifter från finansiella rådgivare tilldelas forsknings- och portföljhanteringsverktyg . Även om detta är bra för att förbättra den interna effektiviteten, väntar kunder allt mer på tekniker som mobilappar och klientportaler. Robo-rådgivare har varit särskilt framgångsrika bland yngre demografi eftersom de har gjort investeringar användarvänliga och visuellt tilltalande över alla enheter, vilket gör att baren är högre för personliga rådgivare.

Rådgivare bör inte undvika att spendera kapital på arbetsflödeslösningar, men det är viktigt att ägna en lika stor del av cirkeln till tekniker som förbättrar kundnöjdheten. Enligt Phoenix Marketing International är mer än hälften av personer under 35 bekvämt att hantera sina finanser med mobila verktyg, vilket innebär att rådgivare som ignorerar mobilappar och klientportaler riskerar att förfalska sin nästa generation av kunder.

Glöm inte träning

Tekniken har potential att dramatiskt förbättra effektiviteten och öka försäljningen, men det är värdelöst om ingen vet hur man använder den. Enligt InvestmentNews har färre än 10% av finansiella rådgivare en dedikerad teknisk utbildningsbudget. Många tekniker är också beroende av konsekvent användning - som kundrelationshantering (CRM) - vilket betyder att det bara är lika bra som den svagaste länken i organisationen. (För relaterad läsning, se: Nya apparater för rådgivare som arbetar på distans. )

Den goda nyheten är att de flesta mjukvaruleverantörer gärna ger utbildning eller refererar konsulter som kan hjälpa till. När man överväger att köpa en ny teknik, kan finansiell rådgivare kanske fråga om utbildning och se till att de kommer att kunna förverkliga fördelarna. Det är lika viktigt att det finns en skriftlig plan för genomförande och tydliga förväntningar om hur tekniken kommer att användas av anställda dagligen.

För tidigt eller sent

Majoriteten av elitekonomiska rådgivare investerar i teknik som har bevisats på marknaden, men blyg från att vara den första att anta en ny mjukvara, enligt en nyligen publicerad InvestmentNews undersökning.Rådgivare som avstår från att vara en tidig adoptör av teknik kan dock också riskera att falla bakom kurvan när det gäller kundens förväntningar eller produktens nyhetsfaktor som kan vinna kunder över innan tekniken är mer allmänt antagen. (För mer, se: Inte alla rådgivare förberedda för Tech: PwC Study .)

Finansiella rådgivare bör försöka hitta en mitten i mjukvara som är relativt bevisad på marknaden utan att behöva spela ikapp med andra. Dessutom är det värt att notera att vissa programvaror är mindre riskabla att implementera än andra, till exempel en riskbedömningsapplikation gentemot portföljhanteringsprogram. Rådgivare bör se till att implementera mindre riskabel programvara snabbare än mer riskfylld programvara som kräver mycket träning och förändringar.

Bottom Line

Tekniken kan göra eller bryta en finansiell rådgivare eftersom marknaden värmer upp med robo-rådgivare och tekniskt kunniga konkurrenter. Medan det är lätt att dra ut ett kreditkort och köpa en mjukvara är det mycket svårare att välja rätt lösning och se till att den är korrekt installerad och används. Rådgivare bör noggrant överväga de tekniska misstag som beskrivs ovan och se till att de inte blir offer för att använda kapital utan att realisera en avkastning på investeringen.

Genom att använda tekniken korrekt kan rådgivare skilja sig från konkurrensen och locka till yngre demografi som har högre tekniska förväntningar. (För relaterad läsning, se: Hur finansiella rådgivare kan anpassa sig till Robo-Advisors. )