Familjen Ave Maria-fondet representerar arenan för trosbaserad eller moralisk ansvarig investering (MR), en nisch som är något besläktad med de alltmer populära sociala ansvariga investeringarna (SRI). Oavsett investerarens tro eller önskan att investera i linje med det är det väl värt att överväga den mest framgångsrika fonden i gruppen, Ave Maria Growth Fund ("AVEGX"), som i april 2016 pralade med en 10. 33 % genomsnittlig årlig avkastning sedan starten 2003. Som jämförelse var den genomsnittliga årliga avkastningen för Standard & Poor's 500 Index (S & P 500) över denna tidsperiod endast 8 66%. En fond som överträffar den övergripande marknaden under en 13-årig period ger anledning till beaktande av att den ingår i någon investerares portfölj.

Ave Maria Fund Family

Ave Maria Mutual Funds företaget grundades av Tom Monaghan, mer känd som grundare till världens största pizza restaurangkedja, Domino's Pizza Inc. (NYSE: DPZ

DPZDomino's Pizza Inc173. 65-2. 41% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ). Han arbetade med George Schwartz, den nuvarande verkställande direktören för Ave Maria och den tidigare grundaren av Schwartz Investment Counsel Inc. Ave Maria lanserade sin första fond, den katolska värderingsfonden ("AVEMX"), 2001. När det gäller I slutet av 2015 hade företaget totalt förvaltade tillgångar (AUM) på nästan $ 1. 7 miljarder.

AD:

Ave Maria väljer investeringar för alla sina fonder, som inkluderar en obligationsfond, utdelningsfond och global aktiefond, som i första hand bygger på en noggrann granskning av företagets grundläggande finansiella mätvärden. Ave Maria: s övergripande investeringsstrategi är att investera i värde och identifiera fundamentalt överlägsna företag med potentiellt undervärderat lager som erbjuder möjlighet till långsiktig prisuppskattning. Mer specifikt söker Ave Maria portföljförvaltare efter företag som har starka affärsmodeller, hållbara konkurrensfördelar på marknaden och förmågan att generera överlägsen organisk tillväxt över tiden.

AD:

Efter att ha valt företag som potentiella investeringar baserade på grundläggande egenkapitalutvärdering, skärmar Ave Maria då för företag vars värderingar och verksamheter stämmer överens med de grundläggande familjevärdena och de stora doktrinära föreställningarna hos den romersk-katolska kyrkan. Filtreringsprocessen eliminerar till exempel företag som bedriver verksamhet som abort, företag som stöder eller producerar pornografi och företag vars politik, produkter eller allmänna attityder undergräver äktenskapets sakrament. Men i motsats till många SRI-medel skärmar Ave Maria inte försvarrelaterade alkohol- eller tobaksföretag. Den moraliska screening processen styrs av företagets katolska rådgivande styrelse, som inkluderar medgrundare Tom Monaghan.

Ave Maria Growth Fund

Ave Maria Growth Fund lanserades i maj 2003 och har attraherat $ 329. 9 totalt AUM från och med april 2016. Två befraktade finansanalytiker (CFA), Brian Milligan och Richard Platte Jr., förvaltar fonden med det primära investeringsmålet för långsiktig kapitaltillväxt. Fondförvaltarna söker företag med över genomsnittlig tillväxtpotential med avseende på både lönsamhet och kassaflöde. Fonden investerar över alla nivåer av marknadsvärde, med medelstora aktier som står för 48,8% av portföljtillgångarna. Liksom alla Ave Maria-medel är tillväxtfonden ingen belastning, och det tar inte ut provisioner eller försäljningsavgifter.

Minsta initialinvestering är $ 2 500, vilket gör fonden tillgänglig för överväldigande majoritet av investerare. Fonden erbjuder både en automatisk investeringsplan (AIP) och ett automatiskt återkallande alternativ.

Före tillämpningen av Ave Maria moraliska screeningprocessen överväger fondförvaltarna flera viktiga finansiella mätvärden, till exempel företagets relativa pris / vinstförhållande (P / E), i förhållande till sin industri och den totala marknaden. De anser också bolagets bokföringsförhållande (P / B), dess avkastning på eget kapital (ROE) och skuldsättningsgraden (D / E). Fondens portfölj består av cirka 35 US-noterade aktier. Industriella aktier svarar för 37. 3% av fondens innehav, följt av konsumentcykler vid 20,5%, hälso- och sjukvård på 15,1% och tekniklagret på 13,1%. De fem största portföljinnehållen, som tillsammans utgör 18,9 procent av portföljen, är Schlumberger Ltd. (NYSE: SLB

SLBSchlumberger NV66. 90 + 5. 22% Skapat med Highstock 4. 2. 6 < ), MSC Industrial Direct Company Inc. (NYSE: MSM MSMMSC Industrial Direct Co. Inc81. 90-0. 07% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), Cognizant Technology Solutions Corporation NASDAQ: CTSH CTSHCognizant Technology Solutions Corp74. 85 + 0,78% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), marknadsföringsföretag Omnicom Group Inc. (NYSE: OMC OMCOmnicom Group Inc66. 40 + 0. 29% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) och mjukvaruutvecklare ANSYS Inc. (NASDAQ: ANSS ANSSAnsys Inc150. 84 + 1. 17% Skapat med Highstock 4 2. 6 ). Det årliga omsättningsgraden för omsättningen är 32%. Kostnadsförhållandet för Ave Maria Growth Fund är 1,17%, något under genomsnittskvotens tillväxtkategori med 1, 27%. Utdelningsavkastningen är nominellt 0,23%. Fondens 10-åriga genomsnittliga årliga avkastning är 7,9%, vilket överträffar 6,1% kategorins genomsnitt. Den genomsnittliga årliga avkastningen på 5 år, 8,9%, överträffar också genomsnittet för kategori 7,3%. Fonden ökade med 7,8% hittills än i april 2016, och överträffade kraftigt både S & P 500, vilket var en ökning med endast 2,5% och genomsnittet av medelvärdet för kategorin, dvs. 0,4%.