I slutet av 2015 passerade kongressen en skatteförlängningsräkning som gjorde ett antal åtgärder som tidigare var tillfälligt permanenta. Dessa bestämmelser upphör regelbundet tills kongressen förnyade dem några år, ofta ganska sent på året. Detta skapade osäkerhet och gjorde en ekonomisk planering för kunderna lite svårare. Räkningen, formellt kallad Skydda amerikanerna från Skattelagen Act of 2015, eller PATH, överlämnades av både parlamentet och senaten och undertecknades i lag av president Obama. Med några av dessa åtgärder som nu är permanenta skrivna i lagen har finansiella rådgivare lite mer klarhet om dessa aspekter av skattekoden och kan bättre ge råd till sina kunder från år till år. Här är några höjdpunkter.

Kvalificerade välgörenhetsfördelningar från en IRA

Det här är en populär bestämmelse för dem som tar sin årliga minimidistribution från deras individuella pensionskonto (IRA). Detta möjliggör användning av hela eller en del av erfordrade minimidistribution som en välgörenhetsgivande donation. Detta kallas en kvalificerad välgörenhetsfördelning (QCD) och är tillgänglig för de 70½ eller äldre. QCD uppfyller ditt RMD och via det sätt det redovisas tjänar till att minska din justerade bruttoinkomst (AGI) för året. Detta kan ha en positiv inverkan för dig under det följande året när det gäller Medicare-premier och andra områden. (För mer, se: En översikt över pensionsplanen RMDs .)

För kunder som inte behöver alla sina RMD för levnadskostnader och som är positivt benägna, är detta ett utmärkt planeringsverktyg. Medan denna del av RMD inte räknas som skattepliktig inkomst, får du inte heller ett avdrag för välgörenhetsbidraget. Att veta detta är nu ett permanent alternativ medger viss flexibilitet när man tar RMD, till skillnad från de senaste åren när kunder och finansiella rådgivare var tvungna att vänta till sista minuten för att se om detta skulle återställas av kongressen.

Statlig och lokal försäljningsskattedragning

Detta gör det möjligt för skattebetalarna att välja om de tar avdrag för statens inkomstskatter eller betalade försäljningsskatter. Denna bestämmelse är mest fördelaktig för dem som bor i stater utan statlig inkomstskatt såsom Florida och Texas. Du har möjlighet att dra av antingen ett förutbestämt momsbelopp från tabellerna Internal Revenue Service (IRS) baserat på ditt bostadsort eller ett visst belopp om du har kvitton och annan kontroll för att stödja den. (För mer, se: 5 sätt som dina kunder kan krympa sin skattefotavtryck .)

Förutom ovanstående kan du dra av faktiska mervärdesskattbelopp för större inköp, såsom ett motorfordon, en båt , ett flygplan, ett hem eller ett betydande tillägg till eller större renovering av ett hem.Du kan också inkludera statliga och lokala allmänna försäljningsskatter betalade för ett hyrdat motorfordon. Detta är dock tillgängligt för skattebetalare i alla stater. De har möjlighet att göra anspråk på vilket avdrag som är mer fördelaktigt och detta kan leda till några planeringsmöjligheter för kunderna när det gäller att slå några större inköp till ett visst skatteår.

Amerikanska möjligheten Skattekredit

Denna skattekredit planerades upphöra 2017 och blev permanent som en del av denna lagstiftning. Den amerikanska möjligheten Skattekredit, tidigare Hope Scholarship Credit, kom fram under 2009. Det ger en årlig skattekredit på upp till $ 2, 500 per år med utfällningar som börjar på $ 160 000 för gifta skattebetalare och $ 80 000 för de vem är singel För kunder med barn som går till college som uppfyller behörighetskraven är detta en stor fördel och kan hjälpa till att kompensera kostnaden för college åtminstone lite. Kom ihåg att en skattekredit är i allmänhet mer fördelaktig än ett skatteavdrag. (För mer, se: 2016 Skatter: Ändringar du behöver veta .)

529 Konton

Via PATH, kostnader för datorutrustning och relaterade kostnader som internetåtkomst och programvara anses nu kvalificerade för kvalificerade fördelningar för en 529 plan. Som förälder till någon högskolestudent vet att dessa inte är lyxartiklar utan ganska viktiga för framgång på college oavsett studentens huvudämne. Övriga bestämmelser som påverkar 529 planer inkluderar möjligheten att ersätta eventuella utdelningar som gjordes för att betala collegeundervisning om beloppet därefter återbetalas till studenten av vilken anledning som helst (kanske ett sista minuters stipendium). Så länge pengarna deponeras tillbaka i 529-planen inom 60 dagar finns inga skattekonsekvenser.

Företagsrelaterade poster

Finans- och skatterådgivare som arbetar med företagare klienter är väl positionerade för att hjälpa dem att dra full nytta av dessa bestämmelser som antingen nyligen gjordes permanent eller förlängda.

Avsnitt 179 utgiftsgränser. Detta blev gjort permanent som en del av PATH. Detta möjliggör maximalt $ 500 000 avdrag och en tröskel på 2 miljoner USD för avveckling av avdraget. För företag som överstiger totalt 2 miljoner kronor av inköp för kvalificerad utrustning, startar avsnittet 179 avdragsavveckling och elimineras helt över $ 2. 5 miljoner i kvalificerade inköp. Dessutom indexeras avsnittet 179 på inflationen i steg om 10 000 USD i framtida år. Detta gör det nu möjligt för företagen att göra en del planering och de kanske vill slå vissa inköp under ett visst år för att maximera avdraget när företagsinkomsten kan vara högre om möjligt. (För mer, se: Top 10 Home Business Tax Tips .)

Bonusavskrivningar. Denna avdrag förlängdes till 2019. Företag i alla storlekar kommer att kunna avskriva 50% av kostnaden för förvärvad utrustning och tas i bruk under 2015, 2016 och 2017. Sedan kommer avskrivningen av värde sedan ned till 40% år 2018 och 30% år 2019. Även om det inte var permanent gjort via PATH, tillåter det företag att göra viss planering när det gäller att köpa nödvändig utrustning.

Arbetsmöjlighet skattekredit. Denna företagsskattekredit förlängdes till 2019 för företag som anlitar vissa målgrupper av anställda som veteraner och personer som anses vara långtidsarbetslösa (av arbetet i mer än 27 veckor). Denna kredit kan vara så hög som $ 9 600 i det första året och är en win-win om verksamheten kan hyra en toppnotiserande anställd och kvalificera sig för krediten samtidigt. (För mer, se: 5 Skatteavbrott förbises av småföretagare .)

Utgifter för utbildningsutgifter

För finansiella rådgivare med lärarklienter, får 250 $ avdrag för lärare och andra K-12-lärare för vissa utelöpande skolrelaterade utgifter gjordes permanent. Medan många lärare i missgynnade skolor kan spendera mer än detta, är det ett steg i rätt riktning.

Bottom Line

Passagen av PATH-lagstiftningen i slutet av 2015 gjorde många populära skatteavbrott permanent och utvidgade flera andra. Den grad av säkerhet som nu ges kan ge finansiella rådgivare att hjälpa sina kunder att införliva lämpliga saker i sina skatte- och finansplaneringsinsatser. (För mer, se: Skattevisningar för finansiella rådgivare .)