De flesta av dagens arbetstagare kan inte längre vara beroende av att få pension när de går i pension. Dagen för förmånsbestämda pensioner där arbetsgivaren garanterar en månadsbetalning för resten av mottagarens liv är nästan borta. Endast 22 procent av arbetarna har idag den typen av säkrad pension, enligt Ekonomiska Institutet.

Arbetstagarna i dag, om de har en arbetsgivarbaserad plan alls, är mer benägna att få 401 (k) anställda att göra ett avgiftsbestämt bidrag från sin inkomst varje år och det finns ingen garanti för hur mycket det kommer att uppgå till vid pensionering. Mängden varje anställd kommer att ha varje månad vid avgång beror på två stora faktorer: hur mycket han eller hon bidrar under arbetet och hur arbetstagaren hanterar pengarna som bygger upp i 401 (k). Ofta, men inte alltid, matchar arbetsgivarna en viss procentandel av vad deras anställda lägger undan.

Låt oss titta på 10 av de största misstag du kan göra när du bygger och hanterar din 401 (k).

Gör inte detta

1. Beräkna inte dina pensionsbehov

Det största misstag som människor gör när det gäller pension tar inte tid att räkna ut hur mycket pengar de behöver vid avgången. Rådgivare rekommenderar normalt att du planerar en inkomstnivå på 70% till 90% av din förtidspension.

Ett av de bästa verktygen för att hjälpa dig att räkna ut hur mycket du behöver spara är "Ballpark Estimate" som utvecklats av American Savings Education Council och finns på webbplatsen ChooseToSave. com. Klicka på namnet i föregående mening för datorversionen av det här utmärkta verktyget, samt länkar till appar för iPhone och Android-telefoner.

2. Lämna pengar på bordet

Om din arbetsgivare matchar ditt 401 (k) bidrag, var noga med att minst bidra till att kvalificera dig för 100% av det matchande bidraget. Till exempel kan en arbetsgivare erbjuda att matcha 100% av ditt 401 (k) bidrag upp till 6% av din inkomst. Antag att din inkomst är $ 40, 000: 6% av det är $ 2, 400 eller $ 200 per månad. I detta scenario ger du upp $ 2, 400 per år gratis pengar om du inte bidrar med $ 2, 400 per år till din 401 (k) för att få matchen.

Om du bidrar till en traditionell 401 (k), inte en Roth 401 (k), kommer din faktiska out-of-pocket-kostnad inte att vara $ 200 per månad eftersom alla pengar du bidrar till 401 (k) minskar din skattepliktiga inkomst. En lön på $ 40, 000 är i 25% skattefästet för en enda fil. Det innebär att din skattepliktiga inkomst reduceras med $ 2 400, och du skulle spara $ 600 ($ 2, 400 x 25%) i skatter, så din faktiska out-of-pocket-kostnad är $ 1, 800 eller $ 150 per månad. (Däremot finansieras en Roth 401 (k) med inkomst efter skatt. Läs 401 (k) Planer: Roth eller Regular? för att lära dig mer om vilket som är bäst för dig.)

Men vad du än väljer - en Roth eller en traditionell 401 (k) - ta reda på hur mycket din arbetsgivare kommer att matcha och se till att du inte lämnar pengar på bordet genom att inte lägga in tillräckligt för att kvalificera dig för 100% match.

"Om din chef ringde dig till sitt kontor och erbjöd en skattefri höjning, vad skulle du säga?" Nej? "Frågar David Rae, en Certified Financial Planner med Trilogy Financial Services i Los Angeles." Naturligtvis, du kommer att säga. "Ja," och förhoppningsvis "Tack". När du ignorerar företagskampen sänker du i huvudsak en skattefri höjning. Det är gratis pengar. Oavsett vad du behöver bidra tillräckligt för att få fullt ut företags match - det här är det minsta minimumet. "

3. Spara på standardbidragsnivå

Vissa accepterar bara den standardbidragsnivå som deras arbetsgivare väljer. De flesta arbetsgivare väljer 2% till 3% som standardnivå. Ändå rekommenderar finansiella rådgivare en kombinerad arbetsgivaravgift på 10% till 15%.

Stephen Utkus, chef och regissör i Vanguard Center for Retirement Research, rekommenderar att personer med en hushållsinkomst på $ 50 000 till $ 100 000 sparar mellan 12% och 15% av sin inkomst. Arbetstagare som tjänar mindre än $ 50 000 bör försöka spara 9% till 12%.

Om det låter högt att du överväger att börja med nivån på din arbetsgivares match, lägg sedan till 1% varje gång du får en höjning. Antag exempelvis att du får en höjning på 3%, öka ditt bidrag till din 401 (k) med 1% och få fortfarande 2% höjningen. Fortsätt att göra detta tills du når den rekommenderade besparingsnivån.

4. Underlåtenhet att undersöka dina investeringsalternativ

Var noga med att du undersöker dina investeringsalternativ. TIAA-CREF i sin 2014 Options Options Survey fann att en tredjedel av amerikanerna som deltar i en pensionsplan inte känner till sina pensionsmöjligheter. Det enda sättet du kan hantera din pensionsportfölj är att känna till dina alternativ och deras investeringspotential. Skäl 5, 6 och 7 granska varför detta är så viktigt.

Detta inkluderar att undersöka avgifterna: "Många 401 (k) s laddas med mycket dyra, aktivt förvaltade fonder som kan fungera som parasiter på någons pensionsboende ägg", varnar Mark Hebner, grundare och ordförande för Index Fund Advisors, Inc. i Irvine, Kalifornien. "Förmågan att sammansätta gäller inte bara avkastning utan också kostnader. Det finns också kostnaderna i samband med planen totalt. Även om det vanligtvis finns en kommitté som hanterar de särskilda arrangemangen för De 401 (k) anställda bör känna sig bekväma och ger insyn om de totala kostnaderna för planen och om det finns indexbaserade investeringsalternativ. "

5. Saknas gratis investeringsrådgivning erbjuds

Arbetsgivare idag måste erbjuda dig gratis investeringsrådgivning för din 401 (k). Vanligtvis kommer arbetsgivare att skapa flera möjligheter för anställda att träffas med en investeringsrådgivare under året eller ge dig ett avgiftsfritt nummer för att få detta råd via telefon. Du behöver inte följa detta råd, men du kan ställa frågor och få den information du behöver för att fatta intelligenta investeringsbeslut.

TIAA-CREF fann att 62% av de personer som utnyttjade sina personliga råd sparade mer och justerade sin portfölj för att förbättra deras fördelning av medel.

6. Undvik risk helt

Många investerare som inte är säkra på sin investeringsförmåga tenderar att undvika risk helt - eller åtminstone tror de att de är. De tenderar att placera sina pengar i vad de anser vara säkra investeringar - penningmarknadsfonder, depåbevis eller andra garanterade besparingsalternativ. Problemet med dessa val är att ingen av alternativen växer med en hastighet som är snabbare än inflationen, så du förlorar faktiskt pengar om du väljer det här alternativet.

Beth McHugh, senior vice president, arbetsplatsen investerar kommunikation vid Fidelity Investments, rekommenderar att du drar din ålder från 110. Svaret du får är hur mycket pengar du ska fördela till aktier. Till exempel, om du är 30 år gammal bör 80% vara i lager.

7. Misslyckas med att Rebalance Your 401 (k)

Du kan inte bara välja dina 401 (k) investeringar och låta fonden rida. Det är viktigt att träffa din gratis rådgivare årligen och granska dina portföljval och din portföljbalans. Till exempel, under ett riktigt bra år, kan den riskabla tillväxtstocken av din portfölj växa exponentiellt. Du vill behålla den tillväxten genom att balansera den till en fördelning som gör det möjligt för dig att fortsätta att öka dina pensionssparande utan att ta för mycket risk.

8. Låna från din 401 (k)

Lån inte från din 401 (k). Många företag låter dig låna från din 401 (k) till en attraktiv ränta. Problemet är att om du inte betalar tillbaka, kommer beloppet du lånar att bli omedelbart beskattningsbart och du måste betala skatt på pengarna till din nuvarande skattesats plus 10% straff om du tog ut det före åldern 59½. Om du förlorar jobbet eller byter jobb, måste det lånade beloppet betalas tillbaka omedelbart - vilket de flesta inte kan göra efter förlust av ett jobb - eller det kommer att betraktas som ett kontantuttag. För detaljer, se Lån från din pensionsplan .

9. Utbetalning av din 401 (k)

Kassera inte din 401 (k) när du byter jobb. Om du inte är 59½ (det finns några undantag om du är minst 55 år), måste du omedelbart betala skatt till din nuvarande skattesats plus ett 10% straff. Även med dessa hårda kostnader konstaterade Marc Zimmerman, vice vd för pensionsplaner i Centurion-koncernen i Fort Lauderdale, att 68% av arbetarna tog en klumpsumma vid byte av jobb. Endast 26% bestämde sig för att ta det bästa alternativet - rulla det till en IRA, så att de kunde fortsätta hantera sin egen pensionsportfölj. För vägbeskrivning, se Guide till 401 (k) och IRA Rollovers .

10. Överge 401 (k)

När du lämnar ett jobb, överge inte din 401 (k). Ta det med dig genom att rulla över det till en IRA eller till din nya 401 (k) om det nya företaget tillåter det. "Leaving your old 401 (k) s lying like dirty socks will just get messy," säger Eric Dostal, J.D., C. F. P, ​​en rådgivare vid Sontag Advisory i New York City. Du kommer att ha svårare att förstå vad din totala portföljfördelning är och du kan sluta betala högre avgifter än om du konsoliderade dina besparingar på ett konto.

Dana Levit, ägare till Paragon Financial Advisors i Newton, Mass., Varnar för att fördelningen av din övergivna 401 (k) kanske inte längre uppfyller dina pensionsbehov. Det finns också möjlighet att dina investeringsval inte längre kan vara ett alternativ och pengarna kommer att bytas till ett ränteinkomstkonto. Att ta ditt konto med dig är det bästa sättet att maximera avkastningen och behålla dina pengar där du kan komma ihåg att du har det.

Bottom Line

Bekvämligheten i din pension beror på hur bra du finansierar och hanterar din 401 (k). Lämna det inte till chans. Aktivt hantera dina pensionsfonder. Mer information finns i 5 hemligheter du inte visste om 401 (k) s och Hur man gör maximala pengar på din 401 (k) .