Robo-rådgivare har vuxit i popularitet under det senaste decenniet. Genom ett algoritmiskt, metodbaserat tillvägagångssätt för investeringar har de hjälpt till att sänka tillträdesbarriären för privatinvesterare. Detta har varit bra för de unga Millennialsna, eftersom det ger dem överkomlig tillgång till tjänster som tidigare hittats endast via en finansiell rådgivare.

Hur kan detta mer opersonliga förhållningssätt hjälpa till att tillgodose behoven hos kunder som har större och mer komplexa behov som pensionärer? Det är ett problem som står inför den uppstartade robo-rådgivare nischen - hanterar behoven hos dem vid eller nära pensionen. De större aktörerna i rymden, Förbättring och Värdfamilj, är övertygade om att de kan hantera behoven hos pensionärsmarknaden. Men det krävs en närmare titt för att avgöra om elektroniska rådgivare passar bra för pensionärer. (För mer, se: En guide till att välja det bästa Robo-Advisor .)

Fallet för användning av Robo-Advisors

Det kan vara många fördelar att investera genom en robo-rådgivare. Nyckeln är den solida investeringsstrategin som de tar. I många fall följer robo-rådgivare en långsiktig investeringsstrategi, som ofta använder Modern Portfolio Theory. Deras inriktning på lågprisindexfonder, möjligheten att balansera över tid och skatteförlust skördar ger extra fördelar för alla investerare, oavsett ålder eller situation.

Fördelarna, särskilt för pensionärer, slutar inte där. "[Robo-rådgivaren har] förmåga att automatiskt hantera investerarens glidväg eftersom de går vidare till pensionen, säger Jason Hull, CFP, CTO of MyFinancialAnswers. "Pensionärer borde inte behöva oroa sig för sina pengar, särskilt sina investeringar, med jämna mellanrum."

Förbättring har till exempel sett detta behov och erbjudit sig att referera till kunder med komplexa behov , att hänvisa till pensionärer eller att hänvisa dem med mer än 1 miljon dollar i investeringar till en intern CFP. Eftersom robo-rådgivarens utrymme fortsätter att växa, kommer vi sannolikt att se att ytterligare funktioner som detta kommer till bordet för att mötas Behovet hos dem med mer komplexa investeringssituationer. (För mer, se: Topp 5 Robo-Advisor Myths. )

Fallet mot Robo-Advisors

Kanske är det största försäljningsargumentet att använda en robo-rådgivare den lägre kostnaden. Med de flesta traditionella finansiella rådgivare debiterar 1% om inte lite mer av en ssets under ledning, den mindre prislappen är en stor fördel. Självklart kommer detta inte utan offer: Att ge upp den personliga kontakten av en mänsklig anslutning. Den mänskliga rådgivaren kan erbjuda ett mer robust tillvägagångssätt som tar hänsyn till en kunds större ekonomiska planeringsbild. Detta är nyckeln till pensionärer som de vattnar i vatten för att hantera de unika behoven för dem.

Enligt Jason Tate, ChFC och grundare av Jason Tate Financial Consulting: "Fullständig service innebär att valmöjligheter och ändringar, skattelagar och deras förändringar i förhållande till kontot samt optimala distributionsalternativ som tar hänsyn till kundens fullständiga finansiella ställning beaktas . Med en åldrande befolkning och förändrade lagar är behovet av mänsklig interaktion i relation till investeringar en konstant och kommer att fortsätta att vara. "

En pensionär möter många behov som ofta kräver en personlig touch från någon som kan hålla sig överallt för att hjälpa till att skapa en individuell plan för dem och deras familjens behov. I många fall kommer den extra kostnaden för en traditionell finansiell rådgivare att vara väl värt vad som krävs för att få extra trygghet i en pensionär.

Hull säger att det finns en annan nackdel med att använda en robo-rådgivare som pensionär. "Jag tror att den största frågan de kommer att möta har att göra med tillgångsplatsen - rollovers, Roth-omvandlingar och deras förhållande till erforderliga minsta utdelningar. En robo-investerare kommer inte automatiskt att föreslå när en person ska göra en Roth-omvandling från exempelvis deras IRA- eller 401 (k) -plan. "(För mer, se: Robo-Advisors Face First Downturn Test .)

Traditionella spelare noterar

Robo-rådgivare hanterar uppskattningsvis 20 miljarder dollar i tillgångar. Relativt sett är det en ganska liten bit av cirkeln i jämförelse med spelare som Vanguard, Fidelity och Charles Schwab. Du kanske tror att med tanke på detta nummer skulle traditionella mäklare inte ta hänsyn till robo-rådgivarens utrymme. Men det är inte så. Vanguard, som har $ 3 biljoner i förvaltat kapital, erbjuder en hybrid robo-strategi. Det återstår att se om det - och de som gillar det - kommer att bli en framgång. Tävlingen är bra för pensionärer, eftersom det möjliggör fler alternativ.

The Bottom Line

Pensionärer möter unika omständigheter som kräver ett personligt tillvägagångssätt för att hantera hela sin förmögenhet. Medan robo-rådgivare står inför en utmaning för att tillhandahålla det humaniserade tillvägagångssättet, är det inte omöjligt för dem att vara en stor del av ekvationen i ekonomisk planering snarare än vi kanske tror. Huruvida en robo-rådgivare är en bra passform för en pensionär måste dock bestämmas från fall till fall. (För mer, se: En titt på Vanguards Robo-Advisor .)