a:

Subprime-hypotekslån är vanligtvis den skyldige som får skulden för bostadsbubblingen i 2000-talet. Efter bostadsbubblan sprängde, var det praktiskt taget omöjligt för någon med en kreditpoäng under 640 att erhålla ett bostadslån. Potentiella husägare var tvungna att antingen bygga upp sina krediter innan de köpte ett hem, hitta ett hyres-till-eget alternativ eller hyra ett hem.

Subprime Mortgage Requirements

När ekonomin börjar stabilisera, gör subprime-hypotekslån tillbaka. Den här gången ställer Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) dock restriktioner för dessa subprime-hypotekslån.

Potentiella homebuyers måste ges hemhjälp av en representant som har godkänts av U. Department of Housing and Urban Development. Övriga restriktioner på dessa nya subprime-hypotekslån begränsar räntehöjningar och andra villkor i subprime-hypotekslånet.

Even Wells Fargo har kommit in på den nya subprime bandwagonen. Wells Fargo godkänner nu potentiella hemköpare med kreditpoäng så låga som 600 för Federal Housing Administration (FHA) lån.

Högre kostnader för subprime-hypotekslån

Även om subprime-hypotekslån gör återkommande kommer de till en högre kostnad. Nu lever subprime-hypotekslån med räntor som kan vara så hög som 8 till 10% och kan kräva nedbetalningar på upp till 25 till 35%.

Försvarare av de nya subprime-hypotekslånen påpekar att hushållerska inte tvingas betala de höga procentuella priserna på obestämd tid. När köparna kan bevisa att de kan betala sina inteckningar i tid, bör deras kreditpoäng öka, och de kan refinansiera sina bostadslån till lägre priser.