Innovationen inom finansiella tjänster har tagit lite tid att komma ikapp med konsumenternas ökade servicebehov och önskningar. Både konventionella stora banker och traditionella förmögenhetsförvaltnings- och värdepappersföretag har varit långsamma för att anta de praxis som krävs för att nå unga investerare, inklusive affärs- och servicemodeller som talar direkt till den yngre generations förkärlek för onlineåtkomst och lågkostnadsstrukturer. En växande trend inom finansteknikföretag, även känd som fintech, som leds av företag som Wealthfront and Betterment, är emellertid avsett att strategiskt utmana den traditionella finansiella rådgivarens något föråldrade roll genom att i huvudsak ersätta mannen med maskin.

Robo-Advisor Draw

Marknadsplatsen för robo-rådgivare visar sig vara ett sant test på den traditionella affärsmodellen för finansiell rådgivare, eftersom det framstår som ett innovativt alternativ till konventionell förmögenhetsförvaltning och investeringstjänster alternativ. Robo-rådgivare är teknologibaserade investeringsvalplattformar som är inrymda online. Kunderna genomför en kort riskbedömning via en robo-rådgivare och kan sedan välja en av de handfulla rekommenderade förpackade portföljtilldelningarna som matchar deras tolerans för risk- och investeringstidshorisonter. Majoriteten av robo-rådgivare använder passiva investeringsstrategier för att bygga portföljen, oftast bestående av indexfonder och börshandlade fonder. Portföljstrukturen erbjuder en attraktiv intern ägandekostnad för nya investeringskunder, eftersom kostnadsförhållandena för passiva investeringar är relativt låga. Dessutom är minsta investeringströskeln för en robo-rådgivare mycket lägre än traditionell finansiell rådgivare eller förvaltningsminimumsminimum, vilket skapar en välkomnande miljö för kunder som är nya i världen för att spara och investera.

Majoriteten av robo-rådgivarna erbjuder också värdefulla verktyg för investeringskunder, inklusive portföljanalys för konton som inte hanteras på plattformen. finansiell planering; och pedagogiska online-seminarier fokuserade på specifika livshändelser, till exempel att gifta sig eller finansiera högskolebesparingsplaner. Dessa extra förmåner spelar en viktig roll för att locka och behålla yngre kunder, främst eftersom en mänsklig finansiell rådgivare ofta inte ingår i programavgiften. På samma sätt är alla aspekter av en robo-rådgivare baserade på företagets online-plattform, vilket eliminerar behovet av fysiska platser och de därmed höga allmänna kostnaderna.

Avskaffandet av en personlig rådgivare och tegelmortel, kombinerat med den passiva investeringshanteringsmetoden som användes av de flesta robo-rådgivare, uppvisar en stark prisskillnad jämfört med traditionell finansiell rådgivare och rikedomshanteringsalternativ.Robo-rådgivare kan tillhandahålla investeringsval till kunder utan uppskattad eller uppskjuten försäljningsavgift, och istället följa en avgiftsbaserad serviceplan för alla investeringskunder. Företag som Wealthfront and Betterment tar ut låga tillgångar enligt förvaltningsavgifter (AUM) eller en månadsavgift för utbyte mot tillgång till deras onlineportföljval, vilket ofta är mer attraktivt och tillgängligt för tusenåriga kunder som vill investera. Traditionella rådgivare är hårt pressade för att matcha priserna på robo-rådgivare på grund av de allmänna kostnaderna för att behålla kontorslokaler och betala supportpersonal, samtidigt som de försöker tjäna ett anständigt boende.

Mot bakgrund av Robo-Advisor Threat

Medan det finns många anledningar till varför finansiella rådgivare borde vara oroade över den växande populariteten hos robo-advisor-plattformar, finns det lika många sätt att utnyttja sin existens i vardagen. För det första måste rådgivare som är engagerade eller intresserade av att arbeta med yngre generationer eller i allmänhet förbättra sin praxis ta itu med det faktum att robo-rådgivare används av mer och mer avgiftsmedvetna, tekniskt kunniga investerare. Fördelarna med robo-rådgivare kan inte lätt avfärdas, och finansiella rådgivare som vill proaktivt locka nya kunder måste vara beredda att integrera liknande tjänster i sina affärsmodeller inom en snar framtid.

Ett av de enklaste sätten att traditionella finansiella rådgivare kan konkurrera med nya robo-rådgivare är att uppmuntra deras användning. I teorin kan det här låta som det exakta motsatsen till en sund affärsmetodik, men i praktiken visar en rekommendation att använda en robo-rådgivare för en del av kundens investeringstillgångar sig till fördel för både finansiell rådgivare och hans kund. För investerare med mindre pengar att investera kan en robo-rådgivare vara en enkel, smart plats att börja.

En finansiell rådgivare kan placera en rekommendation att använda en robo-rådgivare för mindre investeringskonton genom att erbjuda en tierad servicenivå. En kund med $ 10 000 att investera kan skapa ett konto hos en robo-rådgivare och investera i passiva medel tills kontosaldan når nästa nivå. När tillgångarna växer har kunderna möjlighet att flytta sig från robo-advisorplattformen på övergångsnivå och övergångstillgångar till professionella pengarchefer med ökad flexibilitet i investeringshanteringsfilosofier och tillgång till alternativa tillgångsklasser. Innan vi flyttar till den andra servicenivån kan finansiella rådgivare tillhandahålla omfattande ekonomiska planeringsrekommendationer enligt en avgiftsbaserad prenumerationsmodell som ett komplement till investeringsplattformen för robo-rådgivare. Att integrera en robo-rådgivare i en rekommenderad fördelning enligt en tierad servicemodell gör det möjligt för traditionella finansiella rådgivare att behålla en kund på kort sikt och positionera sig som sanna förmögenhetsförvaltare på lång sikt.

Som ett sätt att positionera sig som experter inom förmögenhets- och investeringsförvaltningsområdet kan finansiella rådgivare övervinna hotet av robo-rådgivare genom att belysa plattformens nackdelar.Robo-rådgivare har en kortlivad prestationshistoria, och de saknar möjlighet att ta hänsyn till specifika finansiella mål när de skapar portföljtilldelningar. Klienter kan dra nytta av robo-rådgivare för enkla mål baserade endast på risk tolerans och tidshorisont, men finansiella mål som involverar komplexa omständigheter uppnås inte bäst av gör-det-själv-modeller som robo-rådgivare. Endast mänskliga rådgivare kan tillhandahålla den högre servicenivå som krävs för att möta komplicerade finansiella och investeringsmål på ett meningsfullt sätt. För kunder som förstår begränsningarna av online-plattformar, är fördelarna inte tillräckliga för att locka dem bort från konventionella kapitalförvaltningsföretag och personliga finansiella rådgivare.

Robo-rådgivare saknar en av de mest integrerade aspekterna av en sund finansiell, pension eller investeringsplan: det mänskliga elementet. En tvingad finansiell rådgivare har förmåga att vara proaktiv när det gäller att hjälpa kunder att nå kort-, mellan- och långsiktiga finansiella mål, medan robo-rådgivare helt enkelt skapar ett sätt att investera genom teknikbaserade plattformar. Finansiella rådgivare kan bekämpa den växande trenden hos robo-rådgivare genom att integrera dem i sin praxis inom en tierad servicemodell eller genom en uppriktig diskussion med nuvarande och potentiella kunder om plattformsgränser.