Prata med någon finansiell planerare, investeringsrådgivare eller ekonomiskt kunnig vän och ämnet för Roth IRA kommer sannolikt att komma upp. Människor är förälskade med Roth just nu eftersom - men du får inte skatteavdrag för dina bidrag (du bidrar efter skatt) - du får många fördelar när du går i pension som inte går till personer med en traditionell IRA .

Till att börja med kan du ta ut dina bidrag och inkomst skattefritt. För den andra, se punkt 5 nedan.

En Roth IRA är naturligtvis inte det rätta valet för alla (se Roth vs Traditional IRA: vilket är rätt för dig? ). Faktum är att vissa inte kvalificerar (se punkt 3 nedan). Men det är värt att veta insatserna om huruvida detta mycket attraktiva pensionskärl är meningsfullt för dig.

5 Roth IRA Secrets

1. Du kan ta ut pengar närhelst du vill

Men det är inte vad alla säger till dig. Du kan inte röra pengarna tills du vänder 59½, eller hur? Du kan inte röra ditt resultat , men du kan dra tillbaka dina bidrag när du vill. Det var dina pengar till att börja med och du betalade skatter på det redan så dra tillbaka om du behöver. Se Så här använder du Roth IRA som en nödfond .

"De flesta människor är inte medvetna om det här. Jag har haft CPAs markera dessa uttag som beskattningsbara händelser på kundens avkastning, när de faktiskt är helt skattefria eftersom bidragen gjordes med efter skatte dollar "säger John Daly, CFP®, president, Daly Investment Management, LLC, Mount Prospect, Ill.

Bara för att du kan betyder inte att du borde. Om du tar ut avgifterna kommer dina intäkter att falla kraftigt.

2. Du kan ta ut dina intäkter strafffria under vissa omständigheter

Dina bidrag är dina att ta när som helst, men du behöver inte nödvändigtvis betala ett straff på dina inkomster heller. Om du köper ett hem för första gången kan du ta ut till $ 10 000. Om det gäller kvalificerade utgifter för utbildning, blir du invalid eller du använder pengar för att betala för kvalificerade sjukvårdskostnader, är de också berättigade enligt denna bestämmelse .

Så länge du har haft IRA i mer än fem år, anses dessa uttag vara "kvalificerade utdelningar" och är inte föremål för skatter eller påföljder. Var försiktig. Det finns andra IRS-regler som kan gälla. Tala med en skattesekreterare innan du drar tillbaka.

3. En Roth IRA är inte öppen för alla

Om en Roth IRA låter som det perfekta pensionskontot för dig, bli inte så upphetsad om du gör en sexfigurig lön eller mer. Till exempel, om din ändrade justerade bruttoinkomst är mer än 196 000 USD som ett gifta par som arkiveras gemensamt år 2017, kan du inte bidra till en Roth IRA.Om det är mellan $ 186, 000 och $ 196, 000 kan du bidra med en minskad mängd. Om du gör under $ 186 000 kan du bidra till upp till $ 5, 500 i 2017 eller $ 6, 500 om du är 50 eller äldre. Denna roth ira-kalkylator hjälper till att avgöra om du är kvalificerad.

Om du inte är gift eller har en annan registreringsstatus är dina belopp olika (klicka här för detaljer). Det finns en bakdörrväg för att få en Roth om du inte annars kvalificerar. "Bakdörren Roth IRA är en möjlighet att få en Roth med några extra steg jämfört med den traditionella vägen. I huvudsak bidrar du till en icke- -differentiella IRA och omedelbart konvertera den till en Roth, säger Carlos Dias Jr., wealth manager, Excel Tax & Wealth Group, Lake Mary, Fla. (Se: Hur kan jag finansiera en Roth IRA om min inkomst också är hög för att göra direkta bidrag? )

4. Du kan få en skattelättnad för bidragande

IRS erbjuder en Saver's Credit, en skattekredit på bidrag på upp till $ 4 000 till din Roth IRA om du är gift med arkivering gemensamt. Om du och din make gör mindre än 37 000 dollar kan du få 50% av dina bidrag i 2017. Om din sammanlagda inkomst är $ 37,001 till $ 40 000, kan du få en 20% kredit, och om den är $ 40,001 till $ 62,000, krediten sjunker till 10%. Personer med andra arkiveringsstatuser skulle få mindre.

"Om du är yngre eller förväntar dig att vara i en högre skattekonsol vid pensionering, kan du använda Säverens kredit för att hjälpa till att betala skatt på Roth-bidrag," säger Mark Hebner, grundare och indexchef Fund Advisors, Inc. i Irvine, Kalifornien, och författare till "Index Funds: Det 12-stegs återhämtningsprogrammet för aktiva investerare".

Denna kredit är också tillgänglig för en traditionell IRA och ett antal arbetsplaner, t.ex. som 401 (k): Läs mer om dem alla genom att klicka här.

5. Regeringen kommer inte att tvinga dig att göra utbetalningar

Traditionella IRA kräver att du börjar ta ut dina pengar, i allmänhet "före den 1 april året efter det år du fyller 70 år." Därefter får ägare av traditionella IRA-skatter betala skatt på återkallandet. Några undantag gäller, men IRS tar ut strikta påföljder om personen inte tar ut pengar varje år enligt schema. Roth IRA har inte en obligatorisk minimidistribution (RMD). Så länge som kontoägaren lever, finns det ingen RMD.

Om du gör uttag efter åldern 59½ och du har haft Roth IRA i minst fem år finns det en annan bonus: "Roth IRA-utdelningar räknas inte emot inkomstgränser som kan skada sociala förmåner" säger Rebecca Dawson, en oberoende finansiell rådgivare i Los Angeles, Kalifornien. RMDs från traditionella IRA, däremot, räknas som preliminär inkomst.

"Du kan också kontrollera din skattesituation vid pensionering genom att ta lite pengar ur din Roth och några av dina andra pensionsplaner som du betalar inkomstskatt på för att därigenom minska dina skatter", säger Dan Stewart, CFA®, president , Revere Asset Management, Inc., Dallas, Texas.

Bottom Line

Roth IRA är inte för alla, men i den här lågränta miljön där varje öre räknas är det ett samtalsperspektiv för människor som ser allvarligt om sina pensionsbesparingar. Imponera dina vänner och familj med dessa fem mindre kända fakta. Och viktigast, överväga en Roth IRA om du kvalificerar och inte redan.