Företag som erbjuder nollräntelån presenterar dem som propositioner där låntagaren inte kan förlora. Ett stort köp som annars skulle kräva ett stort kontantutlägg kan spridas över 12 eller 24 månader gratis, vilket ger en mycket mer välsmakande kassaflödessituation. Det finns emellertid flera fallgropar med dessa lån, inklusive en större sannolikhet att göra ett impulsköp, tendensen att överskrida och stora avgifter för att överskrida lånets löptid.

Grundräntor om nollränta

Ett lån med nollränta är exakt vad det låter som: ett lån där endast huvudbalansen måste återbetalas, förutsatt att låntagaren följer villkoren för överenskommelsen. Dessa termer inkluderar typiskt en styv tidsfrist, genom vilken hela saldot måste återbetalas. Överstiger denna tidsfrist bär inte bara en stor straff, men i många fall upphäver långivaren nollprocentklausulen och tillämpar återbetalad ränta på lånet.

Nollränta lån är vanliga vid bilhandlare och hos butiker som säljer elektronik och hushållsapparater. Lånen erbjuds genom tredje part långivare, inte butikerna själva, och för att kvalificera krävs i allmänhet ett utmärkt FICO-poäng, till exempel 720 eller högre. I de flesta fall kommer nollräntan endast med kortfristiga lån, till exempel 24 månader eller mindre i en butik eller 36 månader eller mindre vid en bilhandlare.

Zero-Interest Loans och Impulse Buying

Ofta när man köper kampanjer överskuggar biltillverkarna lokala radio-airwaves med annonser som ger lån med nollränta. Att finansiera en ny bil med 0% intresse snarare än till högre ränta är ett kunnigt beslut, men bara om köparen faktiskt behöver en ny bil och har en bra ekonomisk ställning för att köpa en. Problemet är att dessa annonser kan vara så lockande att köpare som inte bör överväga en ny bil sänka sig på partiet och göra impulsköp.

Kampanjer för lån utan ränta lockar många fler köpare än de som faktiskt kvalificerar sig för sådana lån. De köpare som dyker upp för att lära sig att deras kredit inte kvalificerar dem för 0% -graden får fortfarande smala försäljningsställen som är utformade för att styra dem till lån som bär ränta. Även om villkoren inte är gynnsamma kan det vara svårt att säga nej, särskilt om köparen redan har dragit en mental bild av att köra av partiet i sin nya bil eller installera sin nya plattskärms-TV.

Nollränta och överutlåning

Nollränta lån ger en bekväm ursäkt för att spendera mer pengar på en ny bil eller göra ett lyxköp som köparen annars inte skulle kunna göra. I stället för att köpa en helt fin $ 20.000 bil, handlar köparen upp till $ 25 000 fordon, rationaliserar att han kunde betala minst $ 5 000 i intresse ändå, fick han inte så bra lånevillkor.Nu är hans kontantutlägg detsamma som med ett räntebärande lån, och han har ett fordon med endast marginellt bättre verktyg.

Försäljare utnyttjar nollränta lånskampanjer genom att använda dem för att driva kunderna till dyrare inköp som betalar högre provisioner. Dessutom använder vissa återförsäljare nollräntor som hävstång under prisförhandlingar. Med köparen som får så mycket på finansiering, är försäljaren ofta mindre sannolikt att komma ner på köpeskillingen. Köpare bör vara försiktiga att de inte använder räntebesparingar för att motivera överbetalning.

Nollränta Lån och avgifter

Nollräntor kan verka som en dröm, men de kan snabbt bli en mardröm för låntagare som inte läser villkoren och förstår dem fullständigt. Långivare är snabba att avbryta ränteavsättningar för bristande efterlevnad, ibland för en överträdelse som är mindre än en enda sen betalning. Detta gäller för revolverande skulder, såsom kreditkort på 0% per år, och för avbetalningsskuld, såsom ett billån. Låntagare som utnyttjar sådana avtal bör förstå vad tidsfristerna är samt eventuella avgifter eller påföljder för att betala sena eller överstiga lånets angivna löptid.