Orolig att pensionsåldern ändras? Tänk dig att vila: Den har redan - den traditionella pensionsåldern på 65 år är historia för de flesta av oss. Den förändringen inleddes under den första socialförsäkringskrisen - i början av 1980-talet när Ronald Reagan var president.

Vid den här tiden kan bara personer som föddes 1937 eller tidigare börja få full sociala trygghetsförmåner när de fyller 65 år. För resten av oss har åldern för behörighet skräpt uppåt och slår dem som är 45 år och yngre det svåraste . De personer som föddes 1960 eller senare är inte berättigade till full förmåner tills de fyller 67 år. För de flesta Boomers är det 66 år. (Du får självklart rätt att hämta förmåner tidigare, men gör det permanent att minska summa du får varje betalning. Se Vill du gå i pension tidigt? Tänk igen .)

En trend?

Men är denna uppåtgående åldrande en engångsjustering eller förskuggning av en trend? Ser vi på en pensionsålder på 70 år inom den närmaste framtiden? Utbrott i befolkningsdiagrammet, som kallas babyboomersna som flyttar till pension, kombinerat med en mindre grupp av yngre arbetstagare, har drivit socialförsäkringssystemet till underskottsutgifter. Den goda nyheten är emellertid att byrån avsätter 2 dollar. 7 biljoner i den så kallade förtroendefonden för denna förutsebara händelse. Men de extra dollar kommer att utbetalas helt 2033 - eller tidigare - som lång livstid innebär fler pensionärer anspråk på förmåner under en längre tid.

Även socialförsäkringsverket erkänner själva denna verklighet i sin senaste rapport om Trustees, som helt klart säger: "Varken Medicare eller Social Security kan hålla prognostiserade långsiktiga programkostnader i sin helhet under nuvarande planerad finansiering. "

Undvik det värsta fallet Scenario

Det finns ett antal sätt att rädda socialförsäkring från insolvens, allt från ökande löneskatter för att begränsa förmåner genom minskning av levnadskostnader eller ökning av förmåner för höginkomst mottagare. Självklart kommer dessa olika alternativ att variera i disfavor beroende på valkretsarna: Lönvinnare kommer att vara mindre entusiastiska över högre löneavgifter, medan pensionärer kommer att kämpa mot begränsande fördelar. Eller, i värsta fall, om regeringen inte alls gör något skulle betalningarna faktiskt minska med 25% av vad de för närvarande matchar lägre inkommande intäkter. (För ytterligare läsning, se Varför försämras socialförsäkringssystemet?)

Ett av de enklaste och minst smärtsamma alternativen - åtminstone för dem som för närvarande är 45 år och över - fortsätter att ställa upp behörighetsåldern uppåt för framtida generationer, eftersom det bara påverkar de yngsta medlemmarna av befolkningen som befinner sig längst bort från att samla in, samtidigt som de är grandfathering hos dem som är närvarande i eller nära pension.Presidentkandidat Senator Rand Paul (R-Kentucky) har vid upprepade tillfällen föreslagit i offentliga kommentarer att han, som en del av hans större plan för socialförsäkringssäkerhet, skulle starta stödberättigande förändringar med dem som för närvarande är 55 men det är osannolikt att opopulär uppfattning skulle få tillräckligt med stöd för att passera kongressen.

Bottom Line

Om inga förändringar görs i socialförsäkringen kommer den att uttömma Trust Fund-pengarna på cirka 15 år och fördelarna för alla kommer att minska. Den sämsta bördan kommer att falla på de yngsta amerikanerna, som så småningom kan möta en så stor svårighet att rättighetsprogrammet effektivt upphör att existera. Så, i stället för det, måste den federala regeringen agera för att öka arbetstagarnas bidrag och minska utbetalningarna av förmånerna. En av de mest troliga taktikerna för att uppnå detta mål är att fortsätta att driva upp den ålder där förmåner kan hävdas, från den nuvarande höga 67, till 70 år, som Förenade kungariket som redan gjort för sina yngsta medborgare. (Se Höjning av pensionsåldern: 5 länder som testar vattnet.)