I hela Förenta staterna har många anställda ställt upp och använder olika typer av personalförmånsplaner som tillåts av Internal Revenue Service (IRS). En av dessa planer, kallad en 125-cafeteriaplan, har funnits sedan 1978 och erbjuder några intressanta fördelar. Vad är en sektion 125 Cafeteria Plan?

En sektion 125-plan är en del av IRS-koden som gör det möjligt för anställda att ta skattepliktiga förmåner, till exempel en kontantlön, och omvandla dem till oskattliga förmåner. Dessa förmåner kan dras av från en anställds lönecheck innan skatter betalas. Kafeteriaplaner är särskilt bra för deltagare som har regelbundna utgifter för medicinska problem och barnomsorg. Anställda som är inskrivna i en 125-plan kan avsätta försäkringspremier och andra fonder, som sedan kan användas på vissa kvalificerade sjukvårdskostnader och barnomsorgskostnader. I genomsnitt kan medarbetare spara 30% i kombinerade federala, statliga och lokala skatter på en mängd olika objekt som de vanligtvis redan köper med out-of-pocket efter skatt.

Vem kan öppna en sektion 125 Plan?

Avsnitt 125 cafeteria planer måste skapas av en arbetsgivare. När en plan har skapats finns fördelarna tillgängliga för anställda, deras makar och anhöriga. Beroende på omständigheterna och detaljerna i planen kan förmåner i sektion 125 också omfatta tidigare anställda, men planen kan inte existera framförallt för dem.

Förmåner för arbetsgivare och anställd

På arbetsgivarens sida erbjuder plan 125-planerna många skattefria förmåner. För varje deltagare i planen räddar arbetsgivarna skatt på federala försäkringsbidrag (FICA), skatt på federala arbetslöshetskatter (FUTA), lagen om arbetslöshetskatt (SUTA) och arbetsersättningskompensationsförsäkringspremier. Arbetsgivare sparar i genomsnitt $ 115 per deltagare på FICA ensam. Kombinerade med de andra skattebesparingarna finansierar sektion 125 planen sig själv, eftersom kostnaden för att öppna planen är låg. Som en extra fördel får anställda en effektiv höjning utan extra kostnad för arbetsgivaren. Eftersom fler deltagare i planen motsvarar mer skattebesparingar för arbetsgivaren, föreslås det ofta att arbetsgivaren bidrar till varje arbetstagares plan att främja ökat deltagande av dem som ännu inte finns i avsnitt 125-planen.

När det gäller anställda är den primära ersättningen också skatterelaterad. Vanligtvis kan en deltagare förvänta sig att spara 20 till 40% på totala skatter för alla dollar som läggs in i planen. Det belopp som arbetstagaren väljer att lägga in i planen måste väljas varje år. "Valet" beloppet dras automatiskt från arbetstagarens lönecheck för varje löneperiod. Till exempel, om en anställd väljer att ha $ 600 per år avdraget från hans eller hennes lön och placeras i planen och företaget har 24 löneperioder, dras 25 USD per löneperiod automatiskt avgiftsfritt.Pengarna skickas till planens tredje parts administratör som hålls. Den kan sedan distribueras för ersättning på begäran om kvalificerade utgifter.

Vilka kostnader kan ett avsnitt 125 planera omslaget?

Ett stort antal sjukvårdskostnader och barnomsorgskostnader är berättigade till ersättning enligt en 125-cafeteriaplan. När det gäller medicinska produkter och behandlingar finns det dussintals stödberättigande kostnader som kan ersättas. Följande är stödberättigande utgifter: akupunktur, alkoholhantering, ambulansservice, födelsekontroll, kiropraktik, tandläkar- och doktorsavgifter, ögonprov, fertilitetsbehandling, hörapparater, långtidsvårdstjänster, vårdhem, operationer, receptbelagda läkemedel, psykiatriska tjänster, sterilisering, peruker och rullstolar. Detta är dock inte en allomfattande lista.

Det finns också en mängd olika stödberättigande varor som inte är diskreta. Allergiläkemedel, kalla mediciner, kontaktlinslösningar, första hjälpenpaket, smärtstillande medel, graviditetstest, sömnmedel och halsbensonger är bland de dussintals stödberättigande föremålen. Många produkter med dubbla ändamål är berättigade, till exempel kosttillskott, ortopediska skor, prenatala vitaminer och solskyddsmedel.

Använd det eller tappa det

Det finns en regel som säger att du måste använda eventuella återstående medel i kontot senast i slutet av året eller pengarna förverkas till din arbetsgivare. Även om detta kan vara sant, kan det fortfarande leda till en nettovinst för arbetstagaren. Här är ett exempel. Antag att du placerat $ 1 000 i din sektion 125 plan. I slutet av året märker du att du har $ 100 kvar i kontot. Om du befinner dig i 28% marginalskattfästet har du redan sparat $ 280 på skatter, eller ($ 1, 000 x 28%). Förlora $ 100 innebär att du fortfarande har en nettovinst på 180 dollar. Även om det här enkla exemplet visar det möjliga scenariot finns det i själva verket en ny överföringsklausul som genomfördes 2013. Med bestämmelsen kan plandeltagarna överföra 500 dollar oanvända medel från ett år till ett annat.

Ställa in ett avsnitt 125 Kafeteriaplan

Ställa in en sektion 125 cafeteriaplan är enkel och lätt. En arbetsgivare behöver upprätta planen med korrekt dokumentation, meddela anställda och utföra icke-diskrimineringstestning. Avsnitt 125-planerna måste bestå av tre icke-diskrimineringstest som utformats för att avgöra om planen diskriminerar till förmån för högt kompenserade eller nyckelpersoner i verksamheten: behörighet att delta, förmåner och bidrag och koncentrationstester.

Kaféplaner har olika fördelar. En premium-only plan (POP) gör det möjligt för anställda att betala sin del av försäkringen på förhandsbasis. Den flexibla användarkonto (FSA) -versionen möjliggör utbetalning av ersättningar som inte är avsedda för fack, vilket är planen som beskrivs ovan. Den fullständiga planen kallas en plan för konsumentstyrd hälso- och sjukvård (CDHC) och innebär ett kreditsystem som medarbetaren kan använda diskretionärt för kvalificerade utgifter. Anställda kan sedan komplettera CDHC med egna pengar och använda det för att köpa ytterligare förmåner eller täckning.

Arbetsgivare måste anställa och samarbeta med en kvalificerad sektion 125 tredjepartsadministratör, som kan tillhandahålla den mest aktuella dokumentationen för planinstallation och uppdatera arbetsgivaren med de senaste kraven för överensstämmelse. Typiska administratörer från tredje part ger arbetsgivare ett aktuellt plandokument, sammanfattande planbeskrivningar, företagsupplösning, eventuella anpassade formulär, juridisk granskning, advokatutlåtandebrev, diskrimineringstestning, undertecknad redovisning Form 5500, om så krävs och personalutbildning .