Aktier av hemförbättringshandlaren Lowe's Companies, Inc. (LOW LOWLOWEs företag Inc77. 41-0. 66% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) börja trading ex-dividend måndagen den 18 april. Låga aktier - som för närvarande handlar om 77 USD - har stigit cirka 1,67% hittills 2016 jämfört med en ökning med S & P 500 (SPX) på 1,8% och 4,86 % ökning i SPDR S & P Retail ETF (XRT XRTSPDR S & P Retail39. 94 + 0. 15% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ). Men denna lilla underprestation berättar inte hela historien.

LOW-aktien har varit på en imponerande lopp, klättrat över 12% under de senaste tre månaderna och handlar nu mindre än $ 1 från en ny 52-veckors hög. Dessutom tack vare stigande trender, inte bara inom hemförsäljning utan även byggnadsutgifter, är företaget redo att dra nytta av högre försäljning i kvartalen framåt. Och det gör Lowes - även med sina senaste höjningar - en solid långsiktig investering för de närmaste 12 till 18 månaderna.

Vilken långsammare ekonomi?

Trots de senaste oroen om en långsammare ekonomi, vilket har lett till att Fed-policymakers antyder att räntorna inte skulle stiga under de närmaste månaderna, fortsätter tecknen att peka mot en hållbar ekonomisk uppgång i kvartalen framåt. En stark ekonomi ligger bra för Lowes. I kombination med styrkan i byggandet bör Lowe s se mer trafik i sina butiker. (Se även: Vad man kan förvänta sig från Lowes resultat .)

Lowe s bör också dra nytta av starka årliga försäljningsdata för byggmaterial, trädgårdsutrustning och försörjning för första kvartalet 2016. Enligt detaljhandelns siffror som nyligen släpptes av US Census Bureau, Det fanns en ökning med 11,9% under första kvartalet, vilket ger investerare en glimt av vad som kan förväntas av dagens kvartalsförsäljning för Lowe.

Förväntar sig Wall Street för kvartalet som slutar i april, att Lowe s levererar vinst per aktie på 84 cent på intäkter på $ 14. 76 miljarder, att översätta till år-till-årstillväxt på 17% respektive 4 5%. För helåret som slutar i januari 2017 beräknas resultatet öka 21,5 procent året innan till 4 USD. 00 per aktie, medan intäkterna på 62 dollar. 56 miljarder skulle markera en ökning med 5,9 procent jämfört med förra perioden. (Se även: Home Depot Vs Lowes: Förbättringsslaget .)

Bottom Line

Baserat på aktiens slutkurs fredag ​​vid $ 77. 31, kommer Lowes 28-procentiga aktie per aktie att ge 1,46% per år, eller cirka 54 punkter under det genomsnittliga avkastningen på 2,00% som utbetalas av företagen i S & P 500-indexet. Lowe s skickar sin utdelningsbetalning den 4 maj till aktieägarna per den 20 april. Aktien har en konsensus köp rating och ett genomsnittligt analytiker 12 månaders prismål på $ 84, vilket innebär 18% vinster från nuvarande nivåer.