När man sparar för pension ska en investerare köpa aktier i ett företag som dominerar sin bransch och har solida finansiella mätvärden. Företaget bör ha en lång historia av solid, stadig tillväxt och ett aktiekurs som är mindre volatilt än den allmänna aktiemarknaden. Utdelning är nyckeln till både inkomst och portföljtillväxt. Företaget måste vara i stånd att behålla den nuvarande utdelningen och ha potential för framtida ökningar.

Investerare vill ha stabilitet, tillväxt och inkomst. Att tillämpa dessa strikta standarder för Altria Group Inc. (NYSE: MO MOAltria Group Inc64. 30 + 1. 33% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) visar att det är ett nästan perfekt lager för antingen en IRA eller en Roth IRA.

Verksamheten

Altria är världens största tillverkare och distributör av tobaksvaror. Dess populära märken inkluderar Skoal rökfri tobak och Marlboro cigaretter. Den har en stark produktlinje på den trendiga elektroniska cigarettmarknaden, plus en ny produktlinje som i huvudsak är mynt och tuggummi gjord med nikotin från tobak.

Altria äger också Ste. Michelle Wine Estates, en samling av över 30 vinflaskor med vin och en 27% andel i öltillverkaren SABMiller. SABMiller är för närvarande i fusionsförhandlingar med Anheuser-Busch InBev. Altria skulle inneha en andel på 10,5% i det kombinerade bolaget.

Tobak och alkohol är mycket stabila företag. Intäkterna faller vanligtvis inte under ekonomiska nedgångar och ökar stadigt i välståndstider.

Financial Metrics

Altria har en omsättning på 25 miljarder dollar med en nettoinkomst på över 5 miljarder dollar. Priset till resultat (P / E) är 21, med vinst per aktie (EPS) på 2 dollar. 66. Utdelningar är för närvarande $ 2. 26 per aktie på årsbasis. Det nuvarande utdelningsavkastningen på investeringar är en hälsosam 4%. Beta är 0. 78.

Vad betyder mätvärdena?

Altria är ett stort, stabilt företag med en lång historia av försäljning och resultatutveckling. Analytiker tror att vinsttillväxten kommer att vara minst 6% och möjligen 10%. Aktiekursutvecklingen ska spåra resultatutvecklingen.

Utdelningsutbetalningen på $ 2. 26 per aktie motsvarar 85% av EPS på 2 dollar. 66. När intäkterna växer, borde det också utdelningsutbetalningen. Altria gillar att öka utdelningsutdelningen. Det har ökat utdelningen varje år under de senaste 46 åren. Aktiekurserna stiger även då utdelningen stiger.

En beta på 0,78 betyder att om den allmänna marknaden minskar med 10%, ska Altria bara minska med 7,8%. Det omvända är sant på en stigande marknad. Detta är ett lager med låg volatilitet.

En IRA-investerare behöver inte oroa sig för det här, oavsett om marknaden är upp och ner, kommer Altria att fortsätta churning out cash.I Altria ser en investerare på ett lager som realistiskt kan ge en långsiktig totalavkastning på 10% eller mer med både värdet på den inledande investeringen och intäktsströmmen ökar snabbare än inflationen.

Nackdelar Risker

Alla investeringar har en viss risknivå. Altria, med tanke på finansiell risk, är stark på laglig och juridisk risk.

Altria har sålt cigaretter i flera år. Cigaretter är kända för att orsaka cancer. Medan de flesta av rättegångarna mot tobaksföretag har avvecklats redan finns det fortfarande några få miljarder dollar lagar i systemet. Altria har ett expertteam som arbetar med juridiska frågor, och risken har redan byggts in i analytiker konsensus finansiella prognoser. Det finns emellertid alltid chans att domar eller uppgörelser kommer att vara större än väntat, vilket skulle påverka aktiekursen negativt.

Altria är alltid hotet av ökad offentlig reglering, eftersom tobaksprodukter har visat sig orsaka cancer och nikotinbaserade produkter kan vara beroendeframkallande. Även om denna information är tillgänglig för konsumenterna väljer många fortfarande att använda tobaksvaror. Regeringen gör ständigt nya bestämmelser i ett försök att minska denna användning och de därtill hörande kostnaderna för hälso- och sjukvård. Några nya regler kan vara ett dra på försäljningen.

Företaget har ett stort internt team som spåras för att spåra alla regleringsfrågor och lobbyister som ser till att nya regler är skevda i företagets tjänst. All denna information överförs till företagsledare och arbetade in i affärsmodellen. Finansanalytiker har redan tagit hänsyn till denna risk när de gör förutsägelser.

IRA-lämplighet

Altria uppfyller alla standarder för en bra IRA-investering i alla situationer. Det är en investering med låg risk, låg volatilitet med solid tillväxtpotential och en stor stabil utdelning. Det är den typ av investering som portföljförvaltare älskar, eftersom det passar kunder i alla stadier av IRA-investeringar.

Investerare i ackumuleringsstadiet får solid tillväxt med hög utdelning. Återinvestering av utdelningar är en av de viktigaste faktorerna i långsiktigt hög avkastning på aktiemarknaden. Utdelningarna kan antingen gå mot att ackumulera mer Altria-aktier, eller de kan diversifieras till andra investeringar.

Investerare som närmar sig pensionering rekommenderas vanligtvis att lägga en högre andel av sina tillgångar i konservativa aktier eller obligationer. Altria anses vara ett konservativt lager. Genom att återinvestera utdelningarna i obligationer får investeraren det bästa av båda världarna - en portfölj som diversifieras till lågriskinvesteringar samtidigt som tillväxten ligger kvar för inflationen.

Investerare i pension får 4% avkastning att spendera. När bolaget ökar utdelningen får investerarna ett stadigt ökat kassaflöde för att hålla sig i takt med inflationen. Ständig aktiekursutveckling ger möjlighet att teckna kapital utan att det går att sänka kontotvärdet.

Många investeringsrådgivare tror att ha en portfölj av enskilda aktier är bättre än att investera i en fond.Det finns mindre mångfald, men en kunnig investerare kan få en bättre avkastning utan att betala fondavgifter och kostnader. Altria är ett perfekt lager att använda som bas för en pensionsportföljportfölj.

Roth IRA Lämplighet

Allt sagt om Altria i en IRA gäller för en Roth IRA - med en extra vinkel.

Standard IRA-bidrag är fullt avdragsgilla från intäkterna och bidrag till en Roth IRA görs efter beskattning av vinst. Fördelningar från en standard IRA är fullt skattepliktig, men kvalificerade utdelningar från en Roth IRA är skattefria. Altrias 4% avkastning är ett utmärkt skattefritt avkastningsflödeavkastning till Roth IRA-investerare. Samtliga intäkter på ackumulerade utdelningar är också skattefria.

Bestämning mellan att göra bidrag till en IRA eller en Roth IRA kräver en viss antal krossning och prognoser avseende nuvarande och framtida skatteskulder. Konsultera med en finansiell rådgivare innan du väljer.