För de investerare som har överlevt en eller flera större marknadsnedgångar har vissa lektioner lärt sig. Vissa företag överlever inte bara dessa nedgångar, utan drar väl av dem. Varför går vissa investeringsbolag bättre än andra och överlever marknadsvågor?

Framgångsrika företag har en långsiktig investeringsfilosofi och de följer det. De har också en stark investeringsstrategi som de formaliserar inom sina produkter och förstår att även om risken är en del av spelet, garanterar ett stabilt, disciplinärt tillvägagångssätt långsiktig framgång. När väl de viktigaste verktygen för framgångsrika värdepappersföretag förstås kan de enkelt antas av enskilda investerare för att bli framgångsrika. Genom att anta några av sina strategier kan du investera som proffsen.

Styrka i Strategi

Fastställ en stark investeringsfilosofi innan du överväger någon investeringsstrategi. En investeringsfilosofi är grunden för investeringspolitik och rutiner och i sista hand långsiktiga planer. I en nötskal är en investeringsfilosofi en uppsättning grundläggande övertygelser från vilka alla investeringsstrategier utvecklas. För att en investeringsfilosofi ska vara sund måste den baseras på rimliga förväntningar och antaganden om hur historisk information kan fungera som ett verktyg för korrekt investeringsledning.

Exempelvis är investeringsfilosofin "att slå marknaden varje år" ett positivt mål, men det är för vagt och införlivar inte goda principer. Det är också viktigt för en sund investeringsfilosofi att definiera investeringshorisonter, tillgångsklasser för att investera och vägledning om hur man svarar på marknadsvolatiliteten samtidigt som de följer dina investeringsprinciper. En sund långsiktig investeringsfilosofi håller också framgångsrika företag på rätt håll med dessa riktlinjer, snarare än att jaga trender och frestelser.

Eftersom varje investeringsfilosofi är utvecklad för att passa värdepappersföretaget, eller kanske den enskilda investeraren, finns det inga standardprocedurer för att skriva en. Om du utvecklar en investeringsfilosofi för första gången och du vill investera som ett proffs, se till att du täcker följande ämnen:

• Definiera dina kärnförtroende
  De mest grundläggande och grundläggande övertygelserna beskrivs om orsaken och Syftet med investeringsbeslut.
• Time Horizons
  Medan investerare alltid ska planera på långsiktiga horisonter bör en bra filosofi beskriva din mer exakta tidsram.
• Risk
  Definiera tydligt hur du accepterar och mäter risk. I motsats till att investera i ett sparkonto är principen om att investera riskbegreppet att öka din förväntade avkastning med ökad risk.
• Tilldelning av tillgångar och diversifiering
  Ange klart dina grundläggande övertygelser om tillgångsallokering och diversifiering, oavsett om de är aktiva eller passiva, taktiska eller strategiska, starkt fokuserade eller i stor utsträckning diversifierade.Denna del av din filosofi kommer att vara drivkraften i att utveckla dina investeringsstrategier och bygga en grund för att återvända när dina strategier behöver omdefiniera eller justera.

The Secret of Success

Framgångsrika företag genomför också produktfonder som speglar deras investeringsfilosofier och strategier. Eftersom filosofin driver utvecklingen av strategierna är kärnstatsinvesteringsstrategier till exempel vanligtvis de vanligaste i de flesta framgångsrika produktlinjer och bör också ingå i en individuell plan. Kärninnehav eller strategier har flera tolkningar, men i allmänhet tenderar de centrala kapital- och obligationsstrategierna att vara stora cap, blue chip och investment grade typer av medel som speglar den övergripande marknaden.

Framgångsrika företag begränsar också sina förmågor att ta stora satsningar i sina kärnprodukter. Även om detta kan begränsa den potentiella uppsidan när man gör den rätta sektorns satsning kan riktiga satsningar bidra till att lägga till betydande volatilitet i en fond.

När du bestämmer en investeringsstrategi följer du en strikt disciplin. När du till exempel definierar en kärnstrategi, ska du inte chase trender. Även om investerare självklart kan ha definierat momentumstrategier som ingår i den övergripande investeringsplanen.

Utforma en strategi

När en sund investeringsstrategi beskrivs ska följande frågor beaktas.

• Time Horizon
  Ett vanligt misstag för de flesta enskilda investerare är att deras tidshorisont slutar när de går i pension. I verkligheten kan det gå bra utöver pensionering och till och med livet, om du har sparat för nästa generation. Investeringsstrategier måste fokusera på din långsiktiga horisont av din investeringskarriär, liksom tiden för specifika investeringar.
• Tilldelning av tillgångar
  Det här är när du tydligt definierar vad din målfördelning kommer att vara. Om det här är en taktisk strategi, bör avdelningsområdena definieras, om de är strategiska i naturen. Å andra sidan måste hårda linjer dras med specifika planer för att balansera när marknaderna har flyttat. Framgångsrika värdepappersföretag följer strikta riktlinjer vid ombalansering, särskilt i strategiska planer. Individer gör å andra sidan ofta misstaget att avvika från sina strategier när marknaderna går starkt.
• Risk Vs. Returnera
  Ange tydligt din risk tolerans. Detta är en av de viktigaste aspekterna av en investeringsstrategi, eftersom risk och avkastning har en nära relation över långa perioder. Oavsett om du mäter det i förhållande till ett referensvärde eller en absolut portföljens standardavvikelse, håll dig fast vid dina förutbestämda gränser.

Utforma detaljerna

Investeringsstrategier definierar specifika delar av en övergripande plan. Framgångsrika investerare kan inte slå marknaden 100 procent av tiden, men de kan utvärdera sina investeringsbeslut baserat på deras passform i den ursprungliga investeringsstrategin.

När du har överlevt några marknadscykler kan du potentiellt börja se mönster av heta eller populära investeringsföretag som samlar oöverträffade vinster.Detta var ett fenomen under Internet-teknikens investeringsboom. Andelar av teknikföretag steg till rockstjärnanivåer och investerare - institutionella och personliga - stablade på fonder. Tyvärr för några av dessa företag var framgången kortlivad, eftersom dessa extraordinära vinster var orättfärdiga. Många investerare hade avvikit från sina initiala investeringsstrategier för att hämta större avkastning. Försök inte slå hemkörningar. Fokusera på basträffar.

Det betyder att man försöker slå marknaden genom långa skott är inte bara svårt, det leder till en volatilitet som inte sitter bra för investerarna på lång sikt. Enskilda investerare gör ofta misstag som att använda för mycket hävstångseffekter när marknaderna går upp och skuggar bort från marknaderna när de faller. Att ta bort de mänskliga förutsättningarna genom att hålla fast vid ett angreppssätt och fokusera på kortfristiga segrar är ett bra sätt att utforma din investeringsstrategi som proffsen.

Bottom Line

Det är lättast att undvika vanliga fel och hålla fokus på ett spår. Att utarbeta en sund investeringsfilosofi sätter scenen för professionella och enskilda investerare, precis som en stark grund i ett hem. Att bygga upp från den stiftelsen för att bilda investeringsstrategier skapar starka riktningar och anger vägar att följa.

Att investera som proffsen innebär också att man undviker frestelsen att driva sig från din investeringsfilosofi och strategier, och försöker överträffa stora marginaler. Medan detta kan ske ibland, och vissa företag har gjort det tidigare, är det nästan omöjligt att slå marknaderna med stora marginaler konsekvent. Om du kan utforma dina investeringsplaner och mål som de framgångsrika investeringsbolagen kan du investera som proffsen.