En av de viktigaste fienderna som investerar som köper och säljer värdepapper i någon typ av konton för konton på konton är skatter. Stora vinster omräknas direkt till skattepliktig inkomst som måste redovisas vid årets slut. I vissa fall kan dessa vinster placera investeraren i en högre skattekonsol som kan påverka andra inkomstformer, såsom socialförsäkring eller skattepliktiga pensionsplaner, negativt.

Värdet på en säkerhet kan dock gå antingen upp eller ner efter det att det har köpts, och kunniga investerare vet hur man använder sina förlorande val för att minska sina skatteräkningar. Att skatta skatteförluster är en nyckelkompetens som du kan använda för att hålla mer pengar i fickan när du lämnar in dina skatter för nästa år. (För mer, se: Fördelar och nackdelar med årlig skatteförlust. )

Hur det fungerar

Akustiskt sett är begreppet skörd av skatteförluster ganska enkelt. Aktuell skattelag fördelar vinster och förluster från försäljning av värdepapper till fyra grundläggande kategorier. Det finns långsiktiga vinster och förluster för värdepapper som hölls i mer än ett år till dagen innan de såldes. Kortfristiga vinster och förluster avser vinster och förluster från försäljning av värdepapper som hölls under kortare tid. På ett skattepliktigt konto kan investerare utjämna ett obegränsat antal kapitalvinster med kapitalförluster varje år. De måste först kompensera långsiktiga vinster mot långfristiga förluster och kortfristiga vinster mot kortfristiga förluster. Då kan de kompensera den resulterande långsiktiga vinsten eller förlusten mot netto kortfristig vinst eller förlust för att bestämma en slutlig netto lång eller kortfristig vinst eller förlust.

När det slutliga antalet i denna process är en stor vinst, kommer investeraren givetvis att betala skatt på denna inkomst när de returnerar. Det är här skattemässigt skörd kan bidra till att minska det skyldiga beloppet. Tänk till exempel en investerare som sätter sig strax före Halloween och beräknar alla de vinster och förluster han eller hon har realiserat hittills under året. Antalet visar att han eller hon har mycket mer vinster att rapportera än förluster, och kommer därmed att skapa en väsentlig skattelista nästa vår.

Men den här personen köpte också ett lagerlager under sommaren som för närvarande bara handlar till ungefär hälften av köpeskillingen. Den här personen kan tro att aktiekursen börjar klättra igen vid någon tidpunkt, men för närvarande kan dessa aktier tjäna ett annat syfte. Aktierna säljs för närvarande och återköpas sedan minst 31 dagar har förflutit. En kapitalförlust kan nu redovisas från denna försäljning som kan användas för att kompensera den skattepliktiga vinsten som måste rapporteras. (För relaterad läsning, se: Skatteförluståterhämtning: Minska investeringsförluster. )

Akta dig för tvättförsäljningsregeln

I ett försök att stoppa omedelbar och oansvarig generering av kapitalförluster i syfte att skörda förluster skapade IRS en begränsning av denna praxis genom att diktera att investerare måste vänta åtminstone 31 kalenderdagar innan du köper tillbaka en identisk eller likartad säkerhet och sedan förklarar en förlust. Detta medför risk för att säkerheten kan stiga väsentligt i pris innan den föreskrivna tidsfristen har löpt ut, vilket kan göra det svårt för investeraren att motivera återköp. Detta kan förstås störa en noggrant konstruerad portfölj som tidigare uppfyllde sin önskade funktion i större mening.

Men de som inte är särskilt knutna till den exakta säkerheten som de dumpade för att generera en förlust bör överväga omedelbart att ersätta sina förlorande val med en eller flera ETF som täcker den större sektorn av den säkerheten. Till exempel kan någon som säljer ett förlorande biotekniklager använda intäkterna för att omedelbart köpa en ETF som innehar liknande bioteknikföretag. Detta tillvägagångssätt har två fördelar: för det första undviker man diskussionsfrågan eftersom det är en väsentligt annan säkerhet, och det ger också investeraren ett mått på diversifiering.

Skriv in Robo-Advisors

Tekniken har lett till tillkomsten av robo-rådgivare, som är sofistikerade dataprogram som kan utföra automatiserade pengarhanteringstjänster som skatteförlust, portföljbalansering och andra sysslor som bara människor kunde tidigare utföra. Investerare med stora konton som ofta handlar kan använda dessa program för att automatiskt identifiera och genomföra skatteförlustshantering enligt specifika kriterier, till exempel när en förlust som motsvarar en viss procent av det ursprungliga köpeskillingen uppstår.

Programmet kan sedan kontrollera för tidigare inköp som skulle utlösa reglerna för tvättförsäljning och sedan sälja och återköpa innehavet enligt IRS-föreskrifterna. Kostnaden för den här tjänsten är ofta minimal och kan spara investeraren mycket tid och ansträngning - och också avsevärt förbättra den totala avkastningen som genereras av portföljen över tiden.

Bottom Line

Även om det inte är klokt för investerare att låta sin skatt "svans" vänta sin investering "hund", kan en bra skatteförluststrategi minska antalet pengar till Uncle Sam varje år och även Förbättra investerarens avkastning på kapital i många fall. För mer information om hur kapitalvinster och förluster beräknas och vad du kan göra för att minimera dina skattepliktiga vinster, besök IRS-webbplatsen på www. irs. gov eller konsultera din finansiella rådgivare. För mer, se: Ett fåtal bra ETF: er att överväga för diversifiering. )